Аналитические обзоры от брокера Fort Financial Services

[Валдис]

Технический анализ NG и Brent

Технический анализ NG

На прошлой неделе цена на природных газ росла в рамках широкого горизонтального канала 2.570-3.200 в котором уже продолжительное время находится цена. Сейчас после достижения верхней границы консолидации 3.20 цена консолидируется в очень узком диапазоне. Поскольку цена пока не смогла пробить сопротивление на 3.200 основным остается сценарий с продолжением консолидации в диапазоне 2.570-3.200 и сейчас в рамках данного сценария ожидаем развития нисходящей ценовой волны в направлении уровня 2.570.



Данный сценарий сейчас получает подтверждение и на четырехчасовом графике. Технические индикаторы активно снижаются на отскоке цены от уровня 3.200. Пока это снижение не получило активную поддержку от цены, но до тех пор, пока инструмент будет находиться ниже уровня 3.200 основным для нас будет сценарий со снижением цены в рамках выше обозначенного боковика. Что касается целей, то долгосрочной целью для нисходящей волны выступает уровень 2.570. Более краткосрочной целью выступает отметка 2.890.



Наши рекомендации: ищем продажи по текущим ценам с целью в районе уровня 2.570.



Brent

Нефть продолжает удерживаться на многолетних максимумах в районе уровня 70$ за баррель. Поступающие сообщения о том, что страны ОПЕК+ намерены строго придерживаться достигнутого ранее соглашения вселяет в инвесторов оптимизм в том, что цена на текущих уровнях задержится на долго. На этом фоне вчера цена установила трехлетний максимум в районе 70.35.

Подогревают сейчас интерес к покупкам так же ожидания продолжения, а возможно и ускорения роста мировой экономики, что будет способствовать увеличению спроса на энергоресурсы, при сохраняющемся уровне предложения на рынке. Пока в рамках достигнутого соглашения между странами ОПЕК картелю удается нивелировать рост уровня добычи, среди стран, которые не подписали данное соглашение, в первую очередь со стороны Соединенных Штатов.

Сегодня и завтра инвесторы будут внимательно следить за данными от API и Министерства энергетики США об изменениях запасов нефти и бензина за неделю и особенно об изменениях уровня добычи в США, поскольку пятничные данные о росте буровых установок сразу на 10 единиц является для рынка негативным сигналом о возможном наращивании среднесуточной добычи в США.

Помимо этого, в ближайшие дни нефтяной рынок ждет еще целый ряд важных новостных событий, которые могут определить тренд движения цены на ближайший месяц. Во-первых, это ежемесячные отчеты от ОПЕК и МЭА, которые будут опубликованы в четверг и пятницу соответственно. Ну и в воскресенье мониторинговый комитет ОПЕК+ обсудит возможные варианты выхода из заключенного соглашения об ограничении уровня добычи. Если на данном заседании будут даны сигналы о возможном более раннем сроке выхода из соглашения рынок нефти может перейти в глубокую коррекцию.

На графике уже есть определенные сигналы о начале коррекционного отката. Цена рисует ложный пробой уровня 70.00. Индикатор АО развернулся вниз. Индикатор RSI так же продолжает снижаться, двигаясь в дивергенции по отношению к цене. Правда перспективы снижения пока весьма и весьма ограниченные. Первая цель находится на уровне 68.80. Более сильный разворотный сигнал мы как раз получим в том случае если продавцам удастся продавить этот уровень поддержки. В противном случае на среднесрок приоритетным для нас останется сценарий с ростом.



Наши рекомендации: находимся вне рынка

Обзор подготовлен аналитическим департаментом Fort Financial Services
Следите за нашими публикациями!

 

[Валдис]

Gold

Золото во вторник торговалось разнонаправленно на отсутствии на рынке каких-либо значимых фундаментальных новостей и в итоге торговый день был завершен на уровнях открытия сессии.

Котировки продолжают удерживаться на годовых максимумах благодаря слабому доллару, который остается определяющим фактором для цены на рынке. Негативный фон, который складывался вокруг доллара последние недели продолжает давить на американскую валюту поскольку на эта неделя не богата важными экономическими новостями и соответственно никаких глобальных изменений в расстановке сил на рынке не происходит. Это достаточно интересная ситуация для золота поскольку цена растет без существенных откатов уже больше месяца и в текущей ситуации слабый новостной фон помогает котировкам удерживаться на текущих уровнях, близких к максимуму 2017 года.

Вчера во второй половине дня золото так же получило поддержку благодаря снижению американского фондового рынка. В такой ситуации инвесторы традиционно выходят из рисковых активов стараясь конвертировать свой капитал в безопасные активы главным из которых традиционно считается золото.

Поэтому в целом на рынке драгметаллов пока ситуация остается достаточно позитивной и благоприятной для продолжения восходящего движения. Давление на котировки сегодня могут усилиться в случае выхода негативных данных по инфляции в еврозоне, которые через пару EUR/USD могут привести к укреплению доллара. Сегодня инвесторы могут проявить осторожность поскольку завтра будут опубликованы важные статистические данных из Китая, которые так же в случае негатива могут существенно надавать на сырьевые рынки.

Техническая картина на старших временных интервалах для золота остается достаточно позитивной. Цена продолжает удерживаться близко к максимумам прошлого года. Индикаторы пока поддерживают восходящее движение и не смотря на некоторое замедление темпов роста продолжают смотреть вверх. Поэтому в текущей ситуации основным для нас остается сценарий с ростом котировок в направлении области сопротивления 1352.00-1357.00.



А вот на меньшем временном интервале технические индикаторы активно снижаются, но пока данное снижение не получило поддержку от цены и котировки вполне могут возобновить движение вверх уже с текущих уровней, при этом не испытывая давления со стороны, технических индикаторов, которые находились близко к своим пиковым значениям. Целью для роста котировок здесь, как и на дневном графике выступает область 1352.00-1357.00. Ближайшая поддержка для цены находится на уровне 1325.00.



Обзор подготовлен аналитическим департаментом Fort Financial Services
Следите за нашими публикациями!

 

[Валдис]

Brent

Нефть не смогла удержаться на отметке в 70$ за баррель которую быки пытались штурмовать в понедельник. Инвесторы начали фиксировать прибыль в преддверии важных новостей, которые ожидают рынок позднее на этой неделе.
В связи с выходным днем в понедельник публикация еженедельных отчетов по запасам от API и министерства энергетики США перенесены со среды на четверг. Соответственно на этом фоне сегодня можно ожидать относительно спокойных торгов с небольшим приоритетом в пользу снижения котировок по причине, которая была названа выше.
Дальнейшая нефтяная политика США вызывает все больше и больше вопросов у инвесторов поскольку в последнем отчете от Baker Hughes в пятницу был отмечен резкий рост числа нефтяных буровых установок, за неделю сразу на 10 единиц до 752 единиц в целом. На этом фоне предстоящие данные по запасам и особенно данные по среднесуточной добыче от министерства энергетики представляют особый интерес для рынка и опубликованные данные уже могут оказаться на столь позитивными как ранее, поскольку рост числа буровых установок должен привести к наращиванию объемов среднесуточной добычи, а это уже будет негативным сигналом для рынка.
В связи с заседанием в воскресенье мониторинговой группы ОПЕК на рынке все больше и больше обсуждают вопрос возможного досрочного выхода стран из достигнутого в 2016 году соглашения об ограничении уровня добычи. Этот вопрос и станет одним из ключевых на этом заседании, стороны должны обсудить возможные стратегии выхода стран из соглашения. По большому счету рост нефти, который мы наблюдаем последний месяц происходит на фоне других факторов, поэтому участники встречи вполне могут всерьез поднять вопрос о досрочном выходе ввиду его недостаточного влияния на рынок на текущий момент.
Даже на дневном графике уже появились сигналы о возможном начале коррекционного снижения цены. Технические индикаторы подойдя к своим пиковым значениям начали активно снижаться вслед за сценой. АО рисует разворотный сигнал, который может стать началом масштабной коррекции на рынке, при поддержке со стороны фундаментальных факторов. Первой целью для нисходящей волны сейчас выступает уровень 67.50, но в среднесрочной перспективе котировки вполне могут опуститься и до уровня 66.00.

На четырехчасовом графике сигналов в пользу развития коррекционной волны еще больше. Помимо технических индикаторов, которые активно снижаются, мы видим графические подтверждения текущей слабости покупателей. Прямо сейчас цена тестирует на прочность ближайший уровень поддержки 68.80 и пока удерживается ниже него. Если Медведям удастся пройти этот уровень в перспективе мы вполне можем увидеть ретесты более сильных уровней поддержки 67.50 и 66.20.


Наши рекомендации: ищем продажи при росте цены в район 69.60-69.70

Обзор подготовлен аналитическим департаментом Fort Financial Services
Следите за нашими публикациями!

 

[Валдис]

Gold

Торговый день в среду для драгоценного метала получился достаточно сложным и волатильным. Ход торгов снова определялся по большей части изменением стоимости доллара США, индекс которого вчера существенно укрепился.

В первой половине дня укрепление доллара произошло на фоне комментариев некоторых представителей ЕЦБ о том, что регулятор обеспокоен ростом курса евро, который фундаментально не обоснован. Так же было сделано предположение о том, что регулятор надолго сохранит свою мягкую монетарную политику, которая будет продолжена даже после сворачивания программы количественного смягчения. В результате золото оказалось под давлением укрепляющегося доллара, но после снижения на азиатской сессии торговалось достаточно стабильно.

Новая волна снижения котировок произошла уже в конце американской торговой сессии и была вызвана резким укреплением индекса доллара, который в итоге торговый день завершил достаточно хорошим ростом. Причиной роста спроса на американскую валюту стали заявления компании Apple о том, что она собирается репатриировать прибыль из-за границы. Эти заявления стали для инвесторов сигналом о возможном значительном росте спроса на американский доллар в ближайшем будущем. Что бы репатриировать свои средства и соответственно увеличить свои расходы в США компания намеревается совершить одноразовую налоговую выплату в размере 38 млрд. долл. Причиной такого решения компании стали изменения в налоговой системе Соединенных Штатов.

Таким образом инвесторы получили первое весомое подтверждение тому, что принятая налоговая реформа в США работает и может побудить очень многие компании возвращать свои средства в Соединенные Штаты что будет способствовать росту спроса на национальную валюту, а также может ускорить темпы роста американской экономики в целом. Как итог торговый день для золота завершился очередной волной распродаж. При этом восстановить понесенные потери инструменту не удалось даже на азиатской сессии.

Сегодня все внимание инвесторов скорее всего будет приковано уже к статистике и соответствующих комментариев из Китая. В стране будет опубликован важный статистический блок в том числе данные по ВВП и росту промышленного производства. Соответственно плохие данные могут оказать очень существенное давление на весь сырьевой рынок поскольку Китай остается одним из крупнейших мировых потребителей.

На дневном графике, не смотря на двухдневное снижение техническая картина для золота остается позитивной. Индикатор АО по-прежнему направлен вверх поддерживая дальнейший рост цены. В результате снижения цена пока не смогла даже дойти до ближайшей сильной поддержки, расположенной на уровне 1306.50, поэтому сохраняются перспективы для роста котировок. Текущее коррекционное снижение может продолжится, но говорить о каком-то развороте ценового движения можно будет только после пробоя уровня 1306.50. поэтому среднесрочный приоритет здесь остается в пользу роста цены.



На четырехчасовом графике видим более активные сигналы о развитии коррекционного движения. Индикаторы активно снижаются вместе с ценой и пока не дают никаких разворотных сигналов вверх. Графически мы видим, как цена сейчас тестирует поддержку на 1325.00. Этот уровень сейчас важен с точки зрения определения перспектив развития коррекционной волны. Его пробой будет является подтверждением наличия силы у продавцов и следующей целью станет отметка 1306.50. При отскоке вверх ждем возобновления роста с целями на уровнях 1352.00-1357.00.



Обзор подготовлен аналитическим департаментом Fort Financial Services
Следите за нашими публикациями!

 

[Валдис]

Технический анализ NG

Торговая неделя достаточно успешно складывается для покупателей природного газа. Цена смогла пробить сопротивление на уровне 3.200 обновив тем самым полугодовой максимум. Более того цена сейчас пробует закрепиться выше данного уровня и пока это у нее получается, что дает хорошие возможности для продолжения роста с новой целью на отметке 3.335. Дополнительную поддержку цене оказывают и положительно направленные технические индикаторы. Соответственно на дневном графике однозначный приоритет пока на стороне сценария, предусматривающего рост цены.



На четырехчасовом графике ситуация уже не такая однозначная. Индикатор АО рисует разворотный сигнал то время как цена продолжает удерживаться выше уровня 3.200 и отскочила от него вверх. Индикатор RSI так же начал двигаться в дивергенции по отношении к цене. Но в текущей ситуации приоритет скорее отдадим графическому анализу, который пока указывает на дальнейший рост цены в направлении отметки 3.335. Плюс не забываем о доминировании восходящего движения последние несколько недель. Поэтому все же больше сигналов сейчас на стороне покупателей.



Наши рекомендации: приоритет отдаем покупкам, которые ищем вблизи уровня 3.200

Обзор подготовлен аналитическим департаментом Fort Financial Services
Следите за нашими публикациями!

 

[Валдис]

Золото в четверг весь день провело в очень узком торговом диапазоне завершив торги без изменений по сравнению с уровнем закрытия днем ранее. К слову отметим что индекс доллара, с которым золото имеет обратную корреляцию, вчера умеренно снижался, что говорит о том, что на драгметалл вчера влияние оказывали и другие факторы. После обновления четырехмесячного максимумов ранее на этой неделе инвесторы начали фиксировать прибыль, что и стало основной причиной развития коррекционного движения на рынке. Более быстрому снижения цены в среду способствовал рост индекса доллара, который на ряде краткосрочных позитивных новостей смог слегка скорректироваться, отойдя от многолетних минимумов.

Общая фундаментальная картина для рынка драгметаллов по-прежнему остается достаточно позитивной. Доллар по-прежнему слаб и сейчас на рынке просто нет серьезных фундаментальных факторов, которые бы могли развернуть цену вверх. По большому счету сделать это сейчас может только ФРС, но никто не ждет от регулятора серьезных действий на фоне смены управляющего которого произойдет в ближайшее время. Инвесторы по-прежнему пессимистично настроены по поводу планов регулятор относительно трех повышения ставок в этом году, по данным CME Group сейчас только 55% трейдеров ожидают минимум трех повышений ставок в этом году (неделей ранее 45%). Соответственно пока доллар слаб держателям драгметалла нечего бояться. Мы можем видеть какие-то локальные снижения цены, связанные с определенными краткосрочными новостями либо частичной фиксацией прибыли, но сигналов глобального разворота на рынке пока нет.

Наличие определенных геополитических рисков наряду с низкими инфляционными ожиданиями и продолжающимися внутриполитическими проблемами в США (снова актуальна угроза закрытия правительство на выходных если парламенту не удастся согласовать бюджет страны) не дадут золоту сильно упасть.

На графике так же несмотря на определенное замедление восходящей динамики золото сохраняет хорошие шансы на продолжение восходящего движения. Технические индикаторы в связи с локальным снижением начали разворачиваться вниз, но на графике цена продолжает удерживаться выше ближайшей локальной поддержки на 1325.00, что говорит о слабости продавцов. Соответственно наши ожидания не претерпели изменений, в перспективе ждем цену на уровне 1352.00.



На меньшем временном интервале мы видим уже сигналы завершения коррекционного снижения. Во-первых, технические индикаторы постепенно разворачиваются вверх, подавая нам разворотные сигналы. Во-вторых, на графике мы видим удержание покупателями уровня 1325.00 и отскок вверх от данного уровня. Поэтому здесь вывод однозначен – ждем возобновления восходящего движения с целью в районе 1352.00-1357.00. Ждать продолжения коррекционной волны стоит только в случае пробоя ценой уровня 1325.00.



Обзор подготовлен аналитическим департаментом Fort Financial Services
Следите за нашими публикациями!

 

[Валдис]

Brent

На торгах в четверг все внимание участников рынка было приковано к статистике от Министерства энергетики США которое предоставило информацию по изменению запасам нефти и объему добычи за неделю, завершившуюся 12 января.

По данным отчета запасы нефти снизились за неделю на 6,861М (прогноз - 3,536М). Т.е запасы нефти в Соединенных Штатах продолжают снижаться и если сравнивать текущий уровень запасов с уровнем 2017 года, то общее снижение за год составило 72,8М.

При этом при сохраняющихся темпах снижения запасов сырой нефти продолжают расти запасы бензина. За отчетную неделю рост составил 3,6М.

Главная интрига отчета заключалась в данных по изменению среднесуточного объема добычи. По данным министерства энергетики США данный показатель вырос на 258 тыс. барр. в сутки и сейчас среднесуточный объем добычи в США находится на уровне 9,75 млн.барр. Уровень добычи в США снова находится выше максимальных значений, которые были установлены в 2015 году и у участников рынка практически нет сомнений в том, что данный показатель продолжит рост и в скором времени уровень дневной добычи в США сможет превысить уровень в 10 млн. барр. На этом фоне котировки нефти просели ниже отметке в 69$ за баррель, но пока о сильном снижении цены речь не идет. В воскресенье состоится встреча группы стран ОПЕК и до этого момент вряд ли стоит ожидать серьезных движение на рынке поскольку принятые решение на этом заседании могут как оказать серьезную поддержку котировкам, так и усилить давление на них. В таком ситуации инвесторы скорее займут выжидательную позицию и вчера предпочли зафиксировать часть своих длинных позиций.

Так же инвесторы уделят сегодня внимание данным от Baker Hughes по изменению числа буровых установок в США. На прошлой неделе был зафиксирован рост сразу на 10 единиц. Сохранение такой динамики будет оказывать давление на котировки, поскольку будет сигнализировать о вероятном росте уровня добычи уже в ближайшем будущем.

На дневном графике мы видим развитие небольшой коррекции от уровня 70.00, которая сейчас поддержана и техническими индикаторами, но все же говорить о начале масштабного коррекционного снижения пока еще рано. Быки продолжают держать цену выше уровня 68.80 что сохраняет высокую вероятность возобновления восходящего движения. Поэтому все же небольшой перевес на дневном графике находится в пользу сценария с продолжением восходящего тренда.



На меньшем временном интервале так же видим развитие нисходящей коррекции и как раз сейчас цена пытается продавить важную поддержку 68.80. Соответственно если данная, уже третья по счету попытка увенчается успехом, то в краткосрочной перспективе ждем снижения цены в район отметки 66.20. Если быкам все же удастся вернуть цену за уровень 66.80, то как минимум они могут рассчитывать на развитие боковика в границах 68.80-70.00, а как максимум продолжение восходящего тренда и перехода в новый торговый диапазон 70.00-75.00. По текущей ситуации перевес пока находится на стороне первого сценария.



Обзор подготовлен аналитическим департаментом Fort Financial Services
Следите за нашими публикациями!

 

[Валдис]

Gold

Котировки золота в пятницу умеренно росли на фоне роста политической неопределенности в первую очередь связанными с возможностью приостановки работы правительства Соединенных Штатов. Как в итоге оказалось эти опасения были не напрасны. Правительство бездействует уже третий день и если в ближайшее время вопрос не будет решен многим работникам придется уйти в вынужденный неоплачиваемый отпуск.

Главной проблемой в переговорах стал вопрос миграционной политики США. Ни одна из сторон не желает пока идти на уступки, что и привело к текущим последствиям. Переговоры между республиканцами и демократами продолжались все воскресенье, но в итоге достичь компромиссного решения так и не удалось. Ожидается, что в понедельник снова проведут голосование по продлению финансирования правительства до 8 февраля, но пока не ясно получится ли этот документ необходимый уровень поддержки.

Но здесь стоит отметить что ослабление доллара США и соответственно рост котировок золота пока достаточно умеренные. Инвесторы частично ожидали такого развития событий и уже заложили подобный сценарий в цену. Тем более что это уже третий возможный дедлайн за последние два месяца (который с третьей попытки стал реальным) и участники рынка постепенно привыкли к такой ситуации. Происходящее в США все больше сейчас напоминает политическое шоу, на которое участники рынка все меньше обращают внимание.

Тем не менее все происходящее сейчас в Соединенных Штатах все же будет оказывать умеренную поддержку золоту, но ожидать сильного роста котировок только за счет приостановки работы правительства в США не стоит.

В то же время давление на драгметалл продолжает оказывать растущий рынок акций в Соединенных Штатах, именно этим было обусловлено снижение котировок драгметалла в последние несколько часов торгов на прошлой неделе. На фоне новых отчетов компаний S&P 500 установил новые исторические максимумы. Уже с начало этого года индекс прибавил в цене 5,1%, привлекая тем самым инвесторов своей доходностью и снижая тем самым спрос на такие активы как золото.

Для продолжения восходящего тренда золоту нужен весомый драйвер, в качестве которого может стать только действия ФРС США. Пока регулятор хранит молчание, а все прошлые решения уже отыграны рынком, как итог мы видим развитие боковой тенденции, на графике которая может сохраниться и на текущей неделе учитывая отсутствие действительно важных новостей на рынке.

Снижение цены последних дней уже оказало влияние и на технические индикаторы на дневном графике, которые сменили направление своего движения с восходящего на нисходящее. Но несмотря на это покупатели все же продолжают контролировать ситуацию и сохраняют шансы на продолжения роста удерживая цены выше ближайшей поддержки на 1325.00. Индикаторы могут снижаться сколько угодно долго и сильно, но определяющей для нас остается цена, которая удерживается на достигнутых уровнях.



На меньшем временном интервале ситуация уже более неопределенная. Есть большая вероятность развития бокового движения на текущих уровнях, на что частично указывают и технические индикаторы торгуясь близко к своим серединным значениям. Пока быки будут удерживать цену выше 1325.00 ни о каком дальнейшем развитии коррекционного движения и речи быть не может. В то же время для продолжения движения вверх покупателям тоже необходимо обновлять установленный локальный максимум на 1344.00, но пока серьезных попыток сделать это мы не наблюдаем.



Обзор подготовлен аналитическим департаментом Fort Financial Services
Следите за нашими публикациями!

 

[Валдис]

Brent

Нефть пока продолжает умеренно снижаться на фоне частичной фиксации прибыли игроками на фоне появления ряда позитивных новостей, которые в конечном итоге снова могут развернуть нефтяные котировки вверх.

Во-первых, агентство BakerHughes в своем отчете в пятницу сообщило о снижении числа буровых установок на 5 единиц (после роста на десять единиц неделей ранее). Соответственно пока не идет речь о формировании устойчивого тренда по наращиванию буровой активности в Штатах, что должно несколько успокоить рынки. Возможно снижение буровой активности будет способствовать снижению среднесуточного уровня добычи в Штатах в краткосрочной перспективе.

Во-вторых, встреча мониторингового комитета ОПЕК+ которая прошла в воскресенье завершилась вполне позитивно. Комитет оценил средний процент выполнения соглашения ОПЕК+ на уровне 107%. При этом были повышены ожидания по росту спроса на «черное золото» в 2018 году что должно компенсировать рост добычи нефти в Соединенных Штатах.

В комитете дали понять, что в ближайшее время члены картеля не намерены рассматривать вопрос выхода из достигнутого соглашения по ограничению уровня добычи. Это так же хорошая новость для покупателей, поскольку фиксация прибыли которая началась на прошлые недели во многом была обусловлена опасениями, связанными с возможным скорым выходом стран из соглашения.

Сейчас на фоне поступления на рынок позитивных фундаментальных факторов мы снова можем увидеть на рынке рост спроса на нефть, при этом рынки могут менее существенно реагировать на возможный рост уровня добычи нефти в США.

На графике пока мы видим продолжающуюся нисходящую коррекцию, но надо отметить что пока коррекционная волна носит достаточно сдержанный характер. Технические индикаторы активно снижаются, чего нельзя сказать о цене. Медведи пока не могут даже закрепиться под ближайшей локальной поддержкой на 68.60. Соответственно более вероятным по-прежнему остается сценарий с ростом котировок в направлении локального максимума на 70,00.



На четырехчасовом графике пока преобладает негативный сценарий. Цена медленно снижается вместе с техническими индикаторами. Но все же о большой силе со стороны продавцом говорить пока рано, поскольку цена продолжает удерживаться выше уровня. Пробой данной отметки открыл бы для продавцов новые цели для развития коррекционной волны на уровнях 67.50, 66.20, но пока цена удерживается выше уровня 68.60 основным все же остается сценарий с ростом пары в направлении отметки 70,00. Не стоит так же сбрасывать со счетов вариант с дальнейшим развитием бокового движения в границах 68.60-70,00, но даже в этом случае с текущих уровней стоит ожидать роста котировок.



Обзор подготовлен аналитическим департаментом Fort Financial Services
Следите за нашими публикациями!

 

[Валдис]

Gold

За прошедшие сутки на графике золота не произошло принципиальных изменений. Несмотря на умеренное снижение индекса доллара вчера, на фоне обострения внутриполитической ситуации в стране, золото по итогам дня не смогло укрепиться и по сравнению с ценой открытия драгоценный метал даже слегка потерял в цене.

Надо отметить что волатильность сейчас на рынке находится на достаточно низком уровне поскольку отсутствуют какие-либо значимый новости которые могли бы повлиять на цену. Все факторы, которые раньше положительно влияли на котировки золото и благодаря которым цена смогла подняться с 1235.00 до 1335.00 уже полностью отыграны рынком и не оказывают особого влияния на котировки. На происходящее политическое противостояние в США инвесторы, как видим по движению цены, так же обращают все меньшее внимания. Сегодня утром стало известно, что сенат большинством голосов (81 против 18) одобрил меры которые позволят профинансировать правительство до 8 февраля, на что котировки золота отреагировали умеренным ростом.

Очевидно, что основным фактором, на котором сейчас сфокусированы участники рынка — это действия ФРС США. Отсутствие новой информации о плане дальнейших действий регулятора стали основной причиной замедления роста на рынке драгметаллов и развития боковой тенденции. Все остальные новости пока оказывают лишь ограниченное кратковременное влияние на котировки. Золото очень чувствительно к политике ФРС особенно в той части которая касается повышения процентных ставок. Сейчас инвесторы хотят получить более четкую информацию относительно реального возможного количества повышения ставки в 2018 году и планов по реализации монетарной политики США под руководством нового главы. Следующее заседание ФРС, которое станет последним для Джанет Йеллен, пройдет 31 января и судя по всему до этой даты мы не увидим на рынке серьезных изменений.

Если рассматривать ситуацию с точки зрения технического анализа, то инструмент сохраняет хорошие возможности для роста . Технические индикаторы сейчас направлены вниз, но это движение пока не поддерживается ценой. Покупатели продолжают удерживать цену выше уровня 1325.00 сохраняя хорошие шансы на рост цены в направлении прошлогодних максимумов 1352.00-1357.00.



На меньшем временном интервале мы так же видим сохраняющийся восходящий потенциал, поскольку все попытки продавцов продавить поддержку на 1325.00 пока завершились неудачно. В то же время технические индикаторы сейчас консолидируются в районе серединных своих значений и скорее подают нам сигнал о дальнейшей консолидации цены на текущих уровнях. Данный сценарий с учетом фундаментального анализа сейчас выглядит наиболее вероятным.



Обзор подготовлен аналитическим департаментом Fort Financial Services
Следите за нашими публикациями!

 

[Валдис]

Технический анализ NG и Brent

Технический анализ NG

Прошедшая торговая неделя для природного газа получилась умеренно позитивной. Цена двигалась разнонаправленно в конечном итоге завершив торговую неделю практически на уровне её открытия. Но для покупателей важным является то, что цену удалось удержать на текущих уровнях благодаря чему уже на этой неделе инструмент смог продолжить движение вверх уже на этой неделе. Сейчас цена движется к максимуму, установленному еще в мае 2017 года, на 3.335. Сценарий с ростом пары поддержан сейчас и индикаторами поэтому вывод остается однозначным, ждем роста цены.

На меньшем временном интервале так же сохраняется бычий сценарий. Цена медленно, с большим количеством коррекционных откатов продолжает расти в направлении ближайшего сопротивления на 3.335. Ни один важный уровень поддержки пока не пробит, поэтому графически имеет все предпосылки для продолжения восходящего движения. Быки полностью доминируют на рынке потому при принятии торговых решение приоритет стоит отдавать покупкам.



Наши рекомендации: покупаем инструмент при откате в район 3.090

Brent

Нефть удерживается на максимальных за последние несколько лет уровнях на фоне появления новых фундаментальных факторов, поддерживающих котировки нефти.

Еще в пятницу была приведена статистика от Baker Hughes о снижении количества буровых установок в США на 5 единиц за неделю, что является хорошим сигналов для участников рынка.

Прошедшая в воскресенье встреча мониторинговой группы ОПЕК+ так же принесла рынкам только позитивные новости. Соглашение выполняется на 107%, участники соглашения пока не намерены выходить из него. Более того во вчерашнем интервью министра энергетики Саудовской Аравии заявил о том, что большинство участников поддерживают продление этого соглашения до конца 2018 года, только пока не ясно в каком формате все это будет реализовано.

Поддержку котировкам так же оказывают поступающие новости о обострении конфликта между Турцией и курдами. В воскресенье было объявлено о начале наземной операции, а этот регион важен в первую очередь с точки зрения маршрутов поставки нефти, которые проходят через эту территорию.

Одним словом, на рынок снова вернулся позитив, который может вылиться в новый виток роста котировок, который может быть спровоцирован уже завтра в случае выхода хороших данных от министерства энергетики США.

Технически за последние сутки на графике существенных изменений не произошло. Цена продолжает торговаться в образовавшемся горизонтальном канале 68.60-70.00. Сейчас мы наблюдаем развитие восходящей волны от нижней границы к верхней, которая учитывая фундаментальные факторы, получит свое продолжение сегодня. Перспективы дальнейшего роста данного инструмента будут зависеть от того удастся ли цене пробить и закрепиться выше уровня 70.00 или нет.



Наши рекомендации: по-прежнему приоритет на стороне покупок, которые лучше всего искать вблизи уровня 68.60.

Обзор подготовлен аналитическим департаментом Fort Financial Services
Следите за нашими публикациями!

 

[Валдис]

Gold

Золото умеренно растет на фоне продолжающихся споров в сенате относительно финансирования правительства. Несмотря на возобновление его работы противостояние республиканце и демократов в сенате продолжается и пока стороны очень далеки от достижения соглашения. Неопределенность по долгосрочному бюджету США, который должен был быть принят до 1 октября 2017 года, именно с этой даты в США начинается финансовый год, продолжает давить на доллар США и поддерживать спрос на безопасные активы такие как золото. Сейчас на рынке отсутствуют другие важные фундаментальные новости, поэтому фокус внимания инвесторов по-прежнему сосредоточен на происходящий в США политических баталий.

Надо отметить что пока участники рынка несмотря на незначительный рост котировок достаточно сдержано реагируют на все происходящее, но при еще большем затягивании времени на решение вопроса по согласованию бюджета давление на доллар может усиливаться, тем самым еще сильнее толкая котировки золота вверх.

В долгосрочном плане определяющей тренд по золоту по-прежнему остается политика ФРС США. Сегодня большинством голосов (85 против 12) Сенат США утвердил Джерома Пауэлла на должность председателя ФРС. Рынки практически не отреагировали на это событие, поскольку оно было ожидаемым, но все же будут с нетерпением следить и ожидать первых комментариев нового главы ФРС который вступит в должность после присяги. Неопределенность относительно следующего этапа повышения процентных ставок сейчас больше всего оказывает давление на доллар и соответственно поддерживает спрос на золото.

В отличии от предыдущих торговых дней на этой неделе, сегодня нас ожидает большой статистический блок в США и Европе, который, возможно, обратно сместит фокус внимания инвесторов с политических событий на экономические. В США выйдут данные по продажам жилья на вторичном рынке, и индексы деловой активности по нескольким секторам экономики. Эти показатели вредил смогут изменить текущий тренд на рынке, но вполне способны вызвать умеренные колебания цены внутри дня.

На дневном графике после небольшой локальной коррекции цена снова перешла к росту. За время консолидации цены технические индикаторы смогли слегка отойти от своих придельных значений увеличивая сейчас потенциал для роста цены. Цель на графике остается неизменно, это область максимальных значений, установленных в 2017 году на 1352.00-1357.00.



На меньшем интервале видим отскок цены от ближайшей значимой локальной поддержки на 1325.00, это безусловная демонстрация силы со стороны покупателей, который продолжают контролировать ситуацию на рынке. Поэтому приоритетным остается сценарий с ростом цены. Цели полностью совпадают с теми, которые обозначены на дневном графике. Рассматривать сценарий с развитием коррекционного движения можно будет только в случае пробоя уровня 1325.00.



Обзор подготовлен аналитическим департаментом Fort Financial Services
Следите за нашими публикациями!

 

[Валдис]

Brent

Котировки нефти марки Brent продолжают двигаться вверх несмотря на разочаровывающие данные от API опубликованные сегодня ночью. По данным предоставленным Американским институтом нефти за неделю запасы «черного золота» в стране увеличились на 4,755М, запасы бензина выросли на 4,1М и только запасы дистиллятов продемонстрировали снижение на 1,3М. При этом по прогнозам экспертов запасы нефти должны были продолжить сокращение на 1,6М.

Это негативный сигнал для рынка, но пока инвесторы его игнорируют поскольку очень часто данные от API расходятся с данными от Минэнерго США, поэтому основное влияние на рынок будут иметь именно данные которые станут известны сегодня в 18:30 по мск. Ожидается что запасы нефти сократятся на 1,0М.

Фундаментальный фон на рынке нефти остается умеренно-позитивным. Вчера МВФ обрадовал покупателей нефти пересмотром своих прогнозов по росту мировой экономики в сторону повышения, что должно сопровождаться ростом спроса на сырьевые товары.

Положительный исход заседания мониторинговой группы ОПЕК прошедшей в воскресенье так же сохраняет поддержал котировки нефти, особенно после комментариев представителей Саудовской Аравии, призвавших страны участниц соглашения продолжить сотрудничество в данном направлении и после истечения сроков действия соглашения.

Поэтому пока фундаментальный фон в целом остается очень благоприятным для роста котировок нефти, но сегодня многое будет зависеть от данных которые в своем отчете приведет Министерство энергетики Соединенных Штатов. Если данные выйдут хотя бы на уровне прогноза, то мы сегодня можем увидеть попытку цены пройти уровень 70,00. В противном случае есть риск развития коррекционной волны.

На дневном графике цена продолжает двигаться в дивергенции по отношению к техническим индикаторам, что является негативным фактором для покупателей. Тем не менее приоритетным в данном случае для нас является график, на котором мы видим уверенный рост цены. Сейчас котировки достигли области сопротивления 70.00-70.35 и если быкам удастся пробить эту область и закрепиться над ней мы получим очень сильный сигнал продолжения бычьего тренда.



На четырехчасовом графике ситуация пока не однозначная. Цена остается в приделах горизонтального канала 68.60-70.00, и индикатор АО сигнализирует нам о возможном развороте цены на текущих уровнях, что станет сигналом продолжения консолидации в ценовом канале. Но, пока мы не видим отскока цены вниз от данного уровня, поэтому учитывая направление трендового движения приоритетным все же является сценарий с ростом цены и пробоем уровня 70.35. Дальнейшее направление движения уже будет зависеть от того закрепиться цена выше этой отметки или нет.



Обзор подготовлен аналитическим департаментом Fort Financial Services
Следите за нашими публикациями!

 

[Валдис]

Gold

Цена на золото смогла обновить максимумы 2017 года, достигнув самого высокого уровня с июня 2016 года и уже совсем близко находится от максимума позапрошлого года в районе 1375. Основным драйвером роста драгметалла по-прежнему остается слабый доллар, который неожиданно для многих вчера был отправлен в нокдаун министром финансов США Стивеном Мнучином, который выступая на экономическом форуме в Давосе похвалив слабый доллар, который, по его мнению, положительно влияет на торговлю. Этот комментарий вызвал новую волну продаж американской валюты, который и до этого находился под достаточно большим прессингом.

Инвесторы опасаются, что заявления министра финансов США могут стать началом торговой войны, которую развязывает администрация Трампа и в спешном порядке пересматривают свои инвестиционные стратегии уделяя большее внимание в своих портфелях безопасным активам таким как золото. Мнучин нарушил негласную традицию министров финансов США, которые воздерживались от комментариев по поводу курса национальной валюты вызвав тем самым очень большие волнения на рынках. Позже Сара Сандерс, пресс-секретарь Белого дома, попыталась слегка успокоить инвесторов сказав, что национальная валюта остается стабильной и курс валюты должен определяться рынком, но эти комментарии не оказали никакого влияния на торги.

Сейчас инвесторы ждут выступления самого Трампа на форуме в Давосе, которое запланировано на пятницу. Трамп может как успокоить рынки, так и подлить масло в огонь, что может еще больше подстегнуть спрос на безопасные активы.

Геополитическая напряженность в мире нарастает, доллар остается под очень сильным давлением, лучшую обстановку для золота трудно придумать. На таком фундаментальном фоне котировки вполне могут продолжить свой рост и обновить максимумы, установленные еще в 2016 году.

На графике именно пик 2016 года на уровне 1374.60 выступает в качестве следующей цели продолжающегося бычьего тренда. Цена продолжает движение в легкой дивергенции по отношению к индикаторам, но никаких разворотных моделей на графике пока не формируется, поэтому основным остается сценарий с ростом в направлении выше обозначенных уровней.



Полное доминирование бычьего тренда наблюдаем и на четырехчасовом графике. Закрепление цены выше области 1352.00-1357.00 дает очень хорошие шансы на продолжение текущего тренда с целью, отмеченной на дневном графике 1374.60. Сложности для дальнейшего движения вверх может создать индикатор RSI находящийся сейчас в области перекупленности, что может стать причиной развития коррекционного движения, но для подтверждения стоит дождаться сигнала на графике, которого пока еще нет.



Обзор подготовлен аналитическим департаментом Fort Financial Services
Следите за нашими публикациями!

 

[Валдис]

Технический анализ NG

Текущая торговая неделя пока очень хорошо складывается для природного газа. Инструменту удалось пробить сопротивление на уровне 3.430 и тем самым обновить максимумы, установленные в 2017 году. Цена уже протестировала на прочность уровень 3.430 с обратной стороны и отскочив от него вверх сейчас может продолжить движение в в направлении следующего уровня сопротивления находящегося на отметке 3.8000. Это движение сейчас полностью поддержано тоническими индикаторами поэтому цена имеет очень хорошие шансы на достижение данной цели.
На меньшем временном интервале схожая ситуация. Мы видим пробой и закрепление цены выше уровня 3430. Ретест с обратной стороны позволил разрядить технические индикаторы, которые находились на своих экстремальных значениях и сейчас цена снова может расти сначала в направлении установленного локального максимума 3.625, а в случае пробоя и к цели, которую отметили на дневном графике 3.800.
Наши рекомендации: покупки в приоритете. Точки входа ищем вблизи уровня 3.430.



Обзор подготовлен аналитическим департаментом Fort Financial Services
Следите за нашими публикациями!

 

[Валдис]

Gold

Сессия четверга для золота оказалась тяжелым торговым днем. Еще в начале торгового дня на рынке были достаточно оптимистические настроения, что находило свое отражение в росте котировок. С началом европейской сессии под влияние коррекции по индексу доллара, который по-прежнему остается основным фактором влияния на курс драгметалла, золото так же стало корректироваться вниз. Позже поддержку котировки получили на очередной волне распродаж американской валюты, который снова начал сдавать позиции на фоне проходящей пресс-конференции Марио Драги. В своей речи он особо не затронул тему высокого курса евро. Но ключевое влияние на рынок в итоге снова оказал фактор Трампа.

Выступление Дональда Трампа на форуме в Давосе запланировано на сегодня, и инвесторы всего мира будут пристально за ним следить. Повышенный интерес к речи Трампа в первую очередь был связан с выступлением в среду на этом же форуме министра финансов США, который в своей речи положительно оценил слабый курс национальной валюты. На эту тему сразу началось очень много спекуляций вызвавших большие волнения на рынке. Отдельные представители Белого Дома в последствии пытались успокоить рынки своими заявлениями, но эти комментарии какого-то сильного эффекта не возымели. И тогда ситуацию пришлось исправлять Дональду Трампу, который в своем интервью CNBC сказал, что слова Мнучина были неправильно поняты, а сам президент хочет видеть сильный доллар. После этих комментариев индекс доллара значительно вырос, а золото в течении одного часа просело на 0,6%. Таким образом практически полностью было отыгран рост, который произошел на рынке днем ранее после комментария Стивена Мнучина.

Говорить о глобальном развороте на рынке драгметаллов по итогам вчерашнего дня пока еще рано. Рынок реагировал на имеющие краткосрочное влияние комментарии при этом общий фундаментальный фон по большому счету пока не претерпел существенных изменений.

Вероятнее всего сегодня «американские горки» на рынке будут продолжаться, поскольку игроков ожидает выступление Трампа в Давосе. Американский президент, как это часто бывает, может удивить рынки. Во-вторых, экономический календарь сегодня насыщен важными новостями, включая выступления некоторых членов FOMC, данные по ВВП США, заказы на товары длительного пользования в Штатах и т.д. Поэтому волатильность сегодня вероятно останется на очень высоком уровне, краткосрочно движения цены будет определяться фактически полученными данными от новостей о которых упоминали выше, но общий фундаментальный фон на рынке вряд ли изменится и останется на стороне покупателей драгметалла.

На дневном графике вчерашнее снижение цены пока не вызвало никаких изменений на стороне технических индикаторов, которые по-прежнему имеют восходящую тенденцию движения поддерживая развивающийся бычий тренд на графике. Цена пока не смогла закрепиться выше максимума 2017 года 1357.00, но сохраняет очень хорошие шансы на это. Следующей среднесрочной целью для роста по-прежнему выступает уровень 1374.60.



На четырехчасовом графике вчерашнее снижение цены вызвало разворот движения технических индикаторов, которые сейчас активно снижаются. Тем не менее, графически мы пока не увидели сильного разворотного сигнала поскольку цена даже не смогла дойти до ближайшего значимого уровня поддержки в районе 1325.00, не говоря уже о его пробое. Поэтому среднесрочные приоритеты не изменились, ждем возобновления роста цены в направлении уровня 1374.60.



Обзор подготовлен аналитическим департаментом Fort Financial Services
Следите за нашими публикациями!

 

[Валдис]

Brent

Дональд Трамп вчера смог оказать влияние и на нефтяной рынок благодаря высказанной в своих комментариях поддержке американской валюте. На самом деле рост котировок нефти в последнее время был обусловлен многими фундаментальными факторами включая соглашение ОПЕК+, аварии на магистральных трубопроводах в конце 2017 года, прогнозы об ускорении роста мировой экономики, определенными геополитическими напряженностями в нефтедобывающих регионах и т.д. Но в последнее время немаловажную роль в поддержке нефтяных котировок оказывал и доллар США в котором собственно и номинируется «черное золото». Безусловно это не ключевой фактор, но преуменьшать его влияние так же не стоит. Это отчетливо показал вчерашний день. Попытки нефти выросли были встречены продажами, основанными на фиксации части прибыли по открытым длинным позициям, которые были значительно усилены на фоне комментариев, которые давал президент Трамп по поводу своих взглядов на стоимость доллара (его взгляды итоге кардинально разошлись с комментариями, которые ранее давал министр финансов США Мнучин). Резкий и существенный рост курса доллара привел к таким же стремительным действиям на нефтяном рынке, но направленных в сторону снижения котировок.

Впрочем, как показал сегодняшний день влияние фактора Трампа, судя по всему иссякло. Мировые рынки, в том числе и сырьевые, стабилизируются. Доллар фундаментально остается слабым, а оптимистические настроения на рынке нефти по-прежнему превалируют, постепенное восстановление нефтяных котировок является ярким тому подтверждением. Соответственно стратегия покупки данного актива остается наиболее актуальной. Цену удается удерживать выше уровня 70$ за баррель сохраняя тем самым цену в новом диапазоне 70-75$.

Сегодня Дональд Трамп снова выступит на форуме в Давосе и его комментарии могут оказать влияние на рынок нефти посредством изменения стоимости доллара США. Тем не менее, очень видно, что данное влияние будет иметь ограниченный как по силе влияние, так и по временным рамкам характер.

Среди новостей, непосредственно относящихся к нефтяному рынку, сегодня стоит обратить внимание на публикацию данных от Baker Hughes по изменению числа буровых установок, но поскольку данные будут опубликованы поздно вечером отыгрывать их участники рынка будут уже на следующей торговой недели.

На дневном графике несмотря на вчерашнее снижение котировок никаких существенных стратегических изменений не произошло. Локальная коррекция завершилась и сейчас мы видим развитие новой восходящей волны, которая сейчас пытается закрепиться выше уровня 70.00. Пока ей это удается, что сохраняет хороший потенциал для дальнейшего развития бычьего сценария с долгосрочной целью на уровне 75,00.



На четырехчасовом графике видим неудавшуюся попытку медведей продавить поддержку на уровне 70,00. Отскок вверх от данного уровня это сигнал в пользу продолжения движения цены в рамках действующего восходящего тренда. Первая цель для движения находится вблизи текущего локального максимума на 71.00. После пробоя этого уровня можно рассчитывать на продолжение роста со следующей целью вблизи отметки 72.00.



Обзор подготовлен аналитическим департаментом Fort Financial Services
Следите за нашими публикациями!

 

[Валдис]

Gold

Последнюю торговую неделю, шестую из последних семи, золото завершило уверенным ростом дойдя до самого высокого уровня с июля 2016 года. Как и раньше основным драйвером роста котировок оставался слабый доллар, индекс которого на прошлой неделе еще больше просел. В общей сложности с декабрьских минимумов золото уже укрепилось на 10%.

Давление на доллар США на прошлой неделе было усилено после слов министр финансов США на форуме в Давосе о том, что слабый доллар благоприятно влияет на торговлю. Рынок незамедлительно отреагировал снижением курса доллара и соответственно ростом котировок золото, поскольку воспринял эти слова как отказ от традиционной монетарной политики которую на протяжении многих лет проводили в США.

Частично восстановить потери доллар смог на комментариях Дональда Трампа, которые он дал в четверг, заявив о том, что доллар станет сильнее. Слова Трампа полностью противоречили словам Стивена Мнучина, которые он дал днем ранее, но по заявлениям президента его они просто неправильно были поняты участниками рынков.

В последний торговый день недели доллар оставался под давлением слабой статистики из США. В четвертом квартале ВВП США вырос только на 2,6% при прогнозе в 3,0%. В третьем квартале рост американской экономики был зафиксирован на уровне 3,2%, т.е. по результатам опубликованных в пятницу данных можно говорить о замедлении темпов роста американской экономики. Но эти данные не помогли золото в пятницу продолжить свой рост, поскольку инвесторы в конце торговой недели начали фиксировать прибыль по длинным позициям.

Основными событиями предстоящей недели для рынка драгметаллов станет первое в этом году заседание ФРС США и публикация информации по рынку труда в США. Несмотря на то, что на текущем заседании не ожидается изменения процентных ставок, многое будет зависеть от комментариев главы ФРС даст, которое к слову станет последним для Джаннет Йеллен, которая в следующем месяце передаст бразды правления Федеральной резервной системой США Джерому Пауэллу.

На графике пока сохраняется бычий тренд, несмотря на разворотные сигналы, которые демонстрируют нам технические индикаторы, которые сейчас движется в дивергенции по отношению к цене. Но пока это всего лишь возможный вариант развития событий без конкретных подтверждений на графике цены, который всегда является приоритетным. Цена уверенно удерживается выше уровня 1.34 сохраняя хорошие возможности для дальнейшего роста в направлении максимума 2016 года на 1374.60.



На четырехчасовом графике уже развивается локальный коррекционный откат, о чем свидетельствует и график цены, и технические индикаторы, но пока потенциал снижения ограничен поддержкой на уровне 1344.00. Ожидать развития более сильной коррекционной волны можно будет только после пробоя данного уровня поддержки, что откроет для новой перспективы для снижения на отметке 1325.00. В свою очередь пробой локального сопротивления на 1357.00 станет хорошей заявкой покупателей на продолжение тренда вверх с целью отмеченную на дневном графике 1374.60.



Обзор подготовлен аналитическим департаментом Fort Financial Services
Следите за нашими публикациями!

 

[Валдис]

Brent

На прошедшей торговой неделе нефть возобновила движение вверх обновив при этом многолетние максимумы и дотянув до уровня в 71$ за баррель. Фундаментальные факторы продолжают поддерживать бычьи настроения на рынке нефти, но при этом не обходится и без негатива, который оказывает сдерживающее влияние на рост котировок.

Данные из США вышедшие в среду просигнализировали о продолжающемся росте уровня добычи в США и уже в скором времени среднесуточный объем достигнет уровня в 10 млн.барр. в стуки. Не добавляет оптимизма в этом отношении и отчет BakerHughes опубликованный в пятницу который зафиксировал рост числа активных буровых установок на 12 единиц, что является самым сильным ростом данного показателя с марта 2017 года. Это только усиливает опасения инвестором в том, что с ростом котировок будет расти и объем добычи нефти в США который будет все в большей и большей степени нивелировать все усилия ОПЕК по балансировки рынка нефти.

Еще один фактор который проявил на этой неделе существенное влияние на нефтяной рынок, стал доллар США. Снижение индекса доллара в последние несколько месяцев сыграло немаловажную роль в формировании устойчивого бычьего тренда на рынке нефти. На прошлой неделе резкие колебания курса доллара вызвали такую же сильную реакцию и на нефтяном рынке указав на сильную обратную корреляцию двух инструментов. Поэтому перспективы дальнейшего роста котировок на «черное золото» на текущей неделе в том числе будет обусловлены и изменениями, которые могут произойти на валютном рынке под влиянием целого ряда важных фундаментальных факторов.

Хотя чисто технически на старших тайм фреймах пока сохраняется приоритет бычьего тренда. И цена, и технические индикаторы продолжают преимущественное движение вверх, но есть и предпосылки для возможного разворота ценового движения. Так, индикатор RSI на последнем пике нарисовал дивергенцию по отношению к графику цены которая может стать первым разворотным сигналом. Отскок цены от сопротивления на 71,00 так же является сигналом в пользу возможного развития медвежьей волны.



На четырехчасовом графике так же есть достаточное количество разворотных сигналов, указывающих на вероятное снижение цены в направлении ближайшей значимой поддержки в районе 68.60. Перспективы коррекционного снижения цены пока ограничены именно этим уровнем поддержки. Удержание пары выше данного уровня, несмотря на локальные откаты, будет сохранять сильный среднесрочный приоритет в пользу дальнейшего развития бычьего сценария. Поэтому локально можно ожидать развития нисходящей волны, но среднесрочно более актуальным остается вариант с ростом котировок.



Обзор подготовлен аналитическим департаментом Fort Financial Services
Следите за нашими публикациями!

 

[Валдис]

Gold

Рынок драгметаллов корректируется на фоне укрепления индекса доллара, который за вчерашний день прибавил в цене на 0,3%. Вчера на рынке не было важных макроэкономических новостей, которые могли бы существенно повлиять на рынок, поэтому коррекционные движения как на рынке драгметаллов, так и на валютном рынке преимущественно носили чисто технический характер и в первую очередь были обусловлены поведением американской валюты. На прошлой неделе индекс доллара достиг минимального значения с января 2015 года и сейчас корректируется от этого уровня вверх.
Развитие коррекционного движения на рынке золота так же обусловлено частичной фиксацией прибыли на достижении рынком новых годовых максимумов (цена дошла до самого высокого уровня с июля 2016 года). Фиксация прибыли так же может быть обусловлена рядом важных события, которые ожидаются на рынке на этой неделе в преддверии которых участники рынка предпочитают снизить объем своих позиций.
На этой неделе инвесторы будут активно следить за возможными сигналами, которые может дать рынкам ФРС США по итогам двухдневного заседания, а также данными по рынку труда и первым докладом Дональда Трампа по итогам проделанной за год работы.
Тем не менее, медвежье движение на рынке золото которое мы сейчас наблюдаем скорее всего носит весьма ограниченный во времени характер. Актив по-прежнему интересен покупателям с точки зрения хеджирования рисков. При этом участники рынка по-прежнему не ожидают повышения ставок со стороны ФРС США в ближайшее время, что могло бы понизить привлекательность данного инструмента для инвесторов. Новостной фон по-прежнему делает покупки данного актива со среднесрочной и долгосрочной перспективой более актуальными.
На дневном графике так же пока можно говорить о сохранении бычьего тренда, несмотря на локальное снижение цены. Коррекция откровенно назревала, о чем на м сигнализировал индикатор RSI достаточно длительное время двигаясь в дивергенции с ценой. Первой и главной целью для коррекционной волны наверняка станет уровень 1325.00. Говорить о дальнейших перспективах развития медвежьей волны, скажем с целью на уровне 1306.50, можно будет только после пробоя данной отметки, во что пока вериться с трудом. В более долгосрочной перспективе по-прежнему ждем продолжения бычьего тренда с новой целью на отметке 1374.60.



На четырехчасовом графике так же видим развитие коррекционной волны, при этом пока нет никаких сигналов завершения медвежьей волны. Цена идет вниз пока не достигнув целевого уровня поддержки, вслед за ней движется и технические индикаторы поэтому локально более актуальными являются продажи с целью на уровне 1325.00. При снижении цены к этому уровню уже можно будет искать разворотные сигналы.



Наши рекомендации: ждем цену на уровне 1325.00 для покупок.

Обзор подготовлен аналитическим департаментом Fort Financial Services
Следите за нашими публикациями!