ОБЗОР РЫНКА И ОСНОВНЫХ ВАЛЮТНЫХ ПАР 07.08.2015
На прошедшей неделе самыми важными событиями стали решение ЕЦБ по ставкам с последующей пресс-конференцией Марио Драги и данные по рынку труда США.
Всё внимание участников рынка было обращено на пресс-конференцию Марио Драги. Как стало известно из выступления главы ЕЦБ, европейский центробанк ухудшил прогнозы для экономики еврозоны. В частности, на фоне падения цен на нефть и некоторого укрепления единой европейской валюты в сторону понижения, на этот год пересмотрены прогнозы по инфляции с 0.3% до 0.1%. Прогноз по росту потребительских цен на 2016 год также снижен до 1.1% при ранее ожидаемых 1.5%. В 2017 году потребительские цены в зоне евро по мнению регулятора снизятся до 1.7%, хотя ранее прогнозировалась цифра 1.8%.
Прогноз по росту ВВП для еврозоны также ухудшен, и теперь увеличение внутреннего валового продукта ожидается на 1.4%, в то время как ранее указывалось 1.5%.
Также Марио Драги снова напомнил, что ЕЦБ, в случае необходимости, готов использовать все имеющиеся в его распоряжении инструменты для того, чтобы оживить экономический рост и разогнать инфляцию до целевого уровня в 2%. Программа покупки активов будет продолжена до сентября 2016 года, а в случае необходимости QE будет продолжена до достижения поставленных целей, в первую очередь инфляционных.
В прошедшую пятницу вышли последние перед сентябрьским заседанием ФРС данные по рынку труда США и оказались они противоречивыми. Число созданных рабочих мест в несельскохозяйственных отраслях экономики (Nonfarm Payrolls) не оправдало прогнозы в 220 тысяч.
В августе американская экономика создала всего лишь 173 тысячи новых рабочих мест, что ниже ключевого значения в 200 тысяч. Однако показатель за прошлый месяц был пересмотрен в сторону повышения с 215 до 245 тысяч, что является позитивным сигналом. Стоит заметить, что в последние годы августовские нонфармы не отличались хорошими цифрами и были традиционно слабыми. А вот уровень безработицы, который снизился сразу на 0.2% и составил в августе 5.1% при ожиданиях 5.2%, безусловно, порадовал инвесторов.
Возможно, именно этот фактор станет решающим или одним из ключевых при принятии руководителями ФРС решения по ставке. Также стоит обратить внимание на рост заработных плат с 0.2% в июле до 0.3% в августе, что превысило прогнозы, которые сводились к сохранению роста заработных плат на уровне 0.2%. Напомню, что данный показатель указывает на потенциальный рост инфляции и в преддверии заседания ФРС тоже может повлиять на решение повысить ставку. Кстати, средняя продолжительность рабочей недели также увеличилась и составила 34.6 часов по сравнению с последним пересмотренным значением 34.5 и аналогичным прогнозом.
Но какое решение по ставке и кредитам примут руководители ФРС на ближайшем заседании 16-17 сентября? Пока этот вопрос по-прежнему остаётся открытым. С одной стороны, укрепление американской экономики, в целом, не вызывает сомнений, однако отдельные моменты заставляют задуматься. Не раз отмечалось, что для уверенности в повышении ставки в сентябре, Федрезерв хотел бы видеть увеличение рабочих мест в июле и августе, как минимум на 200 тысяч, а то и более.
В этой связи нельзя считать, что данные по рынку занятости за август отвечают ожиданиям Федеральной резервной системы. К негативным моментам для принятия решения о повышении ставки на ближайшем сентябрьском заседании можно отнести высокую волатильность на мировых финансовых площадках.
Не стоит забывать и о проблемах китайской экономики, которая является второй экономикой мира после США. В условиях всеобщей глобализации эти факторы могут отразиться на американской экономике, и не факт, что ФРС не захочет взять паузу ещё на несколько месяцев. К тому же беспокоит руководителей ФРС и чрезмерное укрепление американского доллара, а в том, что при повышении ставки оно произойдёт, сомнений мало. Вот и выходит, что вопрос об увеличении процентной ставки в США остаётся в подвешенном состоянии, которое сохранится вплоть до объявления итогов заседания.
Ранее неоднократно предполагалось, что американский ЦБ останется верным себе, вновь возьмёт паузу и не будет форсировать события, а недавняя волатильность и обвал фондовых рынков ещё больше убеждают в том, что в сентябре ставка увеличена не будет. Однако это всего лишь предположение и не более того. Естественно, окончательное решение буду принимать руководители ФРС на своём заседании 16-17 сентября.
ТЕХНИЧЕСКИЙ АНАЛИЗ ВАЛЮТНЫХ ПАР ПО СТРАТЕГИИ «ТРИ ЭКРАНА ЭЛДЕРА»
EUR/USD
D1
На первом экране Вы можете наблюдать, как цена торгуется ниже скользящей средней и гистограмма «MACD» направлена вниз. С технической точки зрения рынок во власти медведей.
Н4
По стратегии «Три экрана Элдера», на втором экране Стохастик в нейтральной зоне. Ждем перехода в зону «перекупленности» выше уровня 80. На данный момент условий для продажи нет.
Фунт торговался без значительных изменений, в ожидании очередного заседания Банка Англии, запланированного на этот четверг. Большинство экспертов прогнозируют, что Банк Англии оставит процентные ставки без изменений на рекордно низких уровнях, а протоколы его заседания, вероятно, дадут больше информации о том, насколько руководство центрального банка обеспокоено относительно экономического спада, начавшегося в Китае.
GBP/USD
D1
На графике Вы видите ярко выраженный нисходящий тренд. Цена ниже «EMA», а гистограмма «MACD» направлена вниз. Рассматриваем сделки на продажу.
GBP/USD
Н4
Вы можете наблюдать, что Стохастик находится в нейтральной зоне, ждем перехода Стохастика в зону «перекупленности» (выше уровня 80). И рассматриваем сделки на продажу.
НЕФТЬ WTI
D1
По стратегии "Три экрана Элдера" смотрим на первый экран: «MACD» направлена вверх, цена над «EMA», значит тренд восходящий. Переходим на второй экран.
H4
Как видно, Стохастик выходит из зоны «перепроданности». Это позволяет перейти на третий экран и искать точку входу для открытия сделок на покупку.
Н1
На графике Н1 цена зажата между двумя уровнями. Открывать покупку можно от уровня 45.45 со стопом 40-50 пт и первой целью 46.90
GBP/JPY
D1
По стратегии "Форекс без риска", на графике Вы видите ярко выраженный нисходящий тренд, т.к цена ниже «EMA», а гистограмма «MACD» направлена вниз. Рассматриваем сделку на продажу. Для этого переходим на Н4.
Н4
На втором экране Вы видите, что Стохастик входит в зону «перекупленности» (выше уровня 80). Смело рассматриваем сделки на продажу. Переходим на третий экран для определения точки входа.
Н1
На графике Н1 мы имеем два уровня 182,10 и 182,56. Смотрим, как поведет себя цена. В случае отбоя от одного из уровней, открываем сделку на продажу со стопом 50-60 пт. Первая цель 180,40.
ТОРГОВЫЕ РЕКОМЕНДАЦИИ:
EUR/USD: Данную пару можно рассмотреть для совершения сделок на продажу с учетом сигналов по стратегии «Три экрана Элдера».
GBP/USD: Данную пару можно рассмотреть для совершения сделок на продажу с учетом сигналов по стратегии «Три экрана Элдера».
Нефть WTI: сделки на покупку в случае отскока от уровня 45.45 со стопом 40-50 пт и 1-ой целью 46.90.
GBP/JPY: в случае отбоя от уровней 182.10 или 182.56, открываем сделку на продажу со стопом 50-60 пт. Первая цель 180.40.
