Ежедневный Аналитический обзор рынка от ПКФ

[FCBFX]

ОБЗОР РЫНКА ВАЛЮТЫ

На пятничной сессии доллар зафиксировал небольшое ослабление в отношении риска. Министр финансов Германии немного порадовал инвесторов, сообщив, что соглашение по созданию органа банковского надзора может быть принято уже к концу года.
Новостной фон :
Японцы продемонстрировали факт невозможности отказа от абэномики (компании страны полностью одобряют стимулирующие меры регулятора), скорость восстановления страны (в экономическом плане) заметно улучшилась, вероятность пузырей довольно слабая да и опыт ФРС оказывать сильную поддержку.
Инфляция валютного союза корректируется по ожиданиям. Индекс потребительских цен зафиксировал в октябре снижение в 0.1% на месяце (при схожем прогнозе), основной (core) индекс также не смог удивить и закрылся ростом в 0.8% на годе (как и месяцем ранее, схоже с прогнозом).
Итальянская внешняя торговля не смогла порадовать инвесторов позитивной динамикой в сентябре. Сальдо баланса внешней торговли страны зафиксировало отметку в 0.794 млрд. профицита (при прогнозе в 1.63 млрд. и слабом значении месяцем ранее вблизи 1.074 млрд.).
Статистика по активности в промышленном секторе США зафиксировала в октябре слегка негативное движение, вероятно, показатели корректируются после довольно сильного восхождение (в то же время коррекция не была сильно и это радует). Коэффициент загрузки производственных мощностей зафиксировался вблизи уровня в 78.1% (с предыдущей отметки в 78.3% при схожем прогнозе). Объём промышленного производства страны снизился на 0.1% (инвесторы ожидали положительной коррекции в 0.1%).
Важнейшие события грядущей сессии :
Сегодня внимание обратить стоит на публикацию данных по внешней торговле в зоне евро, после чего будет опубликована статистика по изменению объёма покупок долгосрочных ценных бумаг США со стороны иностранных инвесторов.
Ожидаемое движение на графиках :
EUR/USD, вероятно, постарается закрепиться ниже 1.35 и зафиксировать снижение.

GBP/USD, вероятно, закрепится под 1.61 и постепенно снизойдет к 1.60 и, возможно, ниже.

USD/JPY, вероятно, закрепится выше отметки в 100 йен за доллар и продолжит медленно восходить.

USD/RUR, вероятно, постарается зафиксироваться выше 32.50 и продемонстрирует движение к более высоким уровням.

 

[FCBFX]

ОБЗОР РЫНКА ВАЛЮТЫ

На вчерашней сессии доллар продолжил испытывать ослабление по отношению к рисковым валютам, однако, оно, пожалуй, становится всё более и более приглушенным.
Новостной фон :
Статистика по изменению объёма ипотечного кредитования Японии продолжает фиксироваться вблизи довольно сильных отметок. Объём ипотечного кредитования в 3-м квартале текущего года продолжил фиксировать позитивные движения (рост вблизи отметки в 3.0% на годе), стоит отметить, что ниже уровня в 3% показатель не опускался на протяжение целого года (последние 4 квартала фиксируют рост вблизи или выше данного уровня).
Бундесбанк видит возможность продолжения экономического подъёма в декабре (причем вероятность высока), политика лидерства Германии необходима для сохранения благоприятного инвестиционного климата (опять надежды на одну лишь Германии, а ведь, по сути, другие страны не могут порадовать столь же сильной экономической стабильностью и этот вариант становится наиболее простым и вероятным).
Внешняя торговля в зоне евро (по расчету ЕЦБ) не может порадовать инвесторов, сальдо баланса внешней торговли фиксируется вблизи 14.3 млрд. евро (с предыдущей отметки в 12.3 млрд., при схожем прогнозе). Сальдо расчетного счета фиксируется вблизи 13.7 млрд. (с предыдущего уровня в 17.9 млрд., при прогнозе в 18.3 млрд.).
Шойбле (министр финансов Германии) порадовал инвесторов сообщением о том, что соглашения по созданию банковского регулятора вполне могут быть приняты до конца года. Орган, который будет сокращенно называться SRM, вполне может быть принят до конца года, крайний срок, по ожиданиям минфина страны будет выдержан. Стоит отметить, что данного органа регуляции действительно не хватает и его принятие могло бы сильно улучшить эффект от LTRO и так далее, так как денежные средства бы направлялись более верно (это усилило бы перспективы глобального роста EUR и его привлекательность).
Британская статистика по движению цен на жилье в стране зафиксировала довольно негативную динамику в ноябре (стоит напомнить, что рост является благоприятным и отражает факт роста экономики, который разгоняет потенциальный спрос на жилье и, соответственно, цены на него). Индекс цен на жильё (по расчету Rightmove PLC) зафиксировал в ноябре снижение в 2.4% на месяце (с предыдущего роста в 3.0%). Показатель движется довольно активно в последние месяцы и это радует инвесторов, однако, вероятность дальнейшего роста (при текущей коррекции витка экономической активности в стране).
Чистый объём покупок долгосрочных ценных бумаг порадовал инвесторов (показатель очищен на покупки ценных бумаг со стороны американцев) и зафиксировался в сентябре вблизи отметки в 25.5 млрд. USD (при прогнозе в 21.3 млрд.).
Важнейшие события грядущей сессии :
Сегодня внимание обратить стоит на публикацию данных по внешней торговле в зоне евро, после чего будет опубликована статистика по изменению объёма покупок долгосрочных ценных бумаг США со стороны иностранных инвесторов.
Ожидаемое движение на графиках :
EUR/USD, вероятно, постарается закрепиться ниже 1.35 и зафиксировать снижение.

GBP/USD, вероятно, закрепится под 1.61 и постепенно снизойдет к 1.60 и, возможно, ниже.

USD/JPY, вероятно, закрепится выше отметки в 100 йен за доллар и продолжит медленно восходить.

USD/RUR, вероятно, постарается зафиксироваться выше 32.50 и продемонстрирует движение к более высоким уровням.

 

[FCBFX]

На вчерашней сессии доллар продолжил испытывать ослабление по отношению к рисковым валютам (за исключением рубля и йены), стоит отметить, что данная динамика может служить показателем идеи интересности доллара (глобальной, как варианта вложения).
Новостной фон :
Министр экономики Японии (господин Амари) сообщил о том, что программа стимулирования экономики вполне может зафиксироваться на уровне в 6 трлн. йен (при том, что налог с продаж будет повышен и этот факт явно надавит на скорость экономического роста в Японии). Стимулирования, по ожиданиям Амари, пройдет без дополнительных выпусков облигаций.
Прет (представитель ЕЦБ) выступил с речью, в которой отметил основные мысли по монетарной политике страны. Денежная масса, по словам представителя, несет определяющее значение для инфляции в будущем (в целом, пожалуй, менее глобальные факторы, которые периодически двигают инфляционные тренды, являются не менее важными). Опасений по поводу дефляции нет. Дата снижения ставки (имеется в виду ключевая процентная ставка) вызывает основные споры, а решение было принято с учетом международной ситуации (пожалуй, сейчас все регуляторы вынуждены приглядываться к положению экономических дел в мире).
Статистика из зоны евро не смогла порадовать инвесторов. Индекс настроений инвесторов (Германии) зафиксировался вблизи уровня в 54.6 пункта (как и ожидалось), индекс текущей ситуации ZEW закрылся падением к 28.7 (с предыдущего уровня в 29.7 пункта, при позитивном прогнозе в 30.9 пункта). Индекс настроений в деловой среде для зоны евро закрылся ростом к 60.2 пункта (при прогнозе в 63.1), в предыдущем месяце показатель фиксировался вблизи отметки в 59.1 пункта. Данные по изменению объёма строительства в зоне евро закрылись в сентябре падением на 1.3% на месяце (с предыдущего роста в 0.3%, при негативном прогнозе в -0.7%).
ОЭСР (Организация экономического сотрудничества и развития, в которую, кстати, в 2014 году должна вступить Россия) отметила, что прогноз мирового роста был снижен на фоне признаков ослабления развивающихся экономик. Прогноз находится на отметке в 2.7% на 2013 год и на отметке в 3.6% на 2014 год. Для США прогноз вырос до 2.9% с предыдущей отметки в 2.8% (на 2014 год). Дефляционные риски в зоне евро, по комментариям, растут (в то же время Прет говорил о том, что опасений по дефляции нет). Риск для развивающихся экономик – момент сокращения стимулирования в США. Картина продолжает выглядеть по прежнему, USD остаётся самым интересным вариантом вложения и, вероятно, рисковые валюты продолжат постепенно падать к американцу в ближайшие недели.
Важнейшие события грядущей сессии :
Сегодня внимание обратить стоит на публикацию данных по изменению производственных цен Германии, а также потребительских цен США (в блок статистики также войдут данные по изменению объёма розничной торговле и продаж на рынке жилья). Из нестатистических данных внимание обратить стоит на публикацию протокола заседания ФРС, а также протокола последнего заседания BOE.
Ожидаемое движение на графиках :
EUR/USD, вероятно, постарается закрепиться ниже 1.355 и зафиксировать снижение.

GBP/USD, вероятно, закрепится под 1.61 и постепенно снизойдет к 1.60 и, возможно, ниже.

USD/JPY, вероятно, закрепится выше отметки в 100 йен за доллар и продолжит медленно восходить.

USD/RUR, вероятно, постарается зафиксироваться выше 32.50 и продемонстрирует движение к более высоким уровням.

 

[FCBFX]

На вчерашней сессии доллар наконец смог восстановить позиции против рисковых валют и, пожалуй, данный импульс (после небольшой, довольной нейтральной, коррекции) перейдет к постепенному снижению рисковых валют.
Новостной фон :
Внешняя торговля Японии становится в октябре еще более негативной (в плане сальдо), однако, объём внешней торговли фиксирует заметный рост. Общее сальдо внешней торговли зафиксировалось вблизи отметки в -1090 млрд. йен (с предыдущего уровня в -934 млрд., при прогнозе в -854 млрд.). В то же время объём экспорта вырос на 18.6% (в годовом выражении), а объём импорта подрос на 26.1% (с предыдущей отметки в 16.5%).
Индекс производственных цен Германии закрылся в октябре снижение в 0.2% на месяце (с сильного прогноза в 0.1% роста, при том, что показатель уже зафиксировал рост в 0.3% месяцем ранее, а до этого лишь снижался).
По монетарной политике BOE (на последнем заседании) проголосовал единогласно (без изменений), прогноз по росту ВВП страны в IV квартале зафиксировался вблизи 0.9%, был отмечен позитив в расходах домохозяйств и жилищном секторе (условия для бизнес инвестирования также улучшаются). В то же время BOE четко понимает, что в ближайшие 2-3 года снижение скорости роста является крайне вероятным (регулятор не спешит стимулировать экономику).
Статистика по изменению инфляционных трендов и розничной торговли в США продемонстрировала нейтрально-позитивную динамику. Индекс потребительских цен зафиксировал снижение в 0.1% движение, прогноз был нейтральным, а месяцем ранее рост составлял 0.2%. Core показатель фиксирует движение в 0.1% при схожем прогнозе в 0.1% (как и движение месяцем ранее). Объём розничной торговли США зафиксировал в октябре рост в 0.4% (прогноз располагался на отметке в 0.1%, а месяцем ранее показатель фиксировал снижение в 0.1%). Глобально, экономика США продолжает радовать участников рынка и оставаться довольно приоритетной по скорости роста, что заставляет риск чувствовать сильное давление и корректироваться при каждом, даже не многозначительном, случае.
Важнейшие события грядущей сессии :
Сегодня внимание обратить стоит на публикацию данных по изменению активности в промышленных сектора стран зоны евро (также вечером состоится публикация индекса потребительской уверенности зоны евро), после чего Великобритания опубликует данные по заемным средствам (также можно обратить внимание на Британский баланс промышленных заказов). Вечером будет опубликован блок статистики из США, в который войдут данные по изменению индекса цен производителей и числа заявок на получение пособия по безработице, а также состоится публикация производственного индексов ФРС – Филадельфии и PMI.
PMI для промышленного сектора Китая зафиксировался вблизи отметки в 50.4 пункта (при прогнозе в 50.9 пункта), что оказывает сильное давление на риск. Политика BOJ осталась без изменений (ставка и объём смягчения на прежних уровнях).
Ожидаемое движение на графиках :
EUR/USD, вероятно, постарается закрепиться ниже 1.345 и зафиксировать снижение.

GBP/USD, вероятно, закрепится под 1.61 и постепенно снизойдет к 1.60 и, возможно, ниже.

USD/JPY, вероятно, закрепится выше отметки в 100.50 йен за доллар и продолжит медленно восходить.

USD/RUR, вероятно, постарается зафиксироваться выше 32.90 и продемонстрирует движение к более высоким уровням.

 

[FCBFX]

На вчерашней сессии доллар подкорректировался к рисковым валютам, исключение составила стимулируемая йена и рубль. Стоит отметить, что факт оставления драгоценных металлов на прежних уровнях говорить о том, что баланс в экономиках мира изменился нельзя, а значит доллар продолжит оставаться крайне сильным.
Новостной фон :
PMI для производственного сектора Китая зафиксировал в ноябре негативную динамику, показатель закрылся вблизи отметки в 50.4 пункта, что значительно слабее ожиданий в 50.9 пункта (стоит отметить, что ожидания также находились на отметке в 50.9 пункта).
Банк Японии продолжил придерживаться прежних объём покупки активов и не стал менять ставку. Регулятор ждет стабильного движения инфляции вблизи 2% и оценка экономики осталась (в очередной раз) без изменений. Курода сообщил, что прогнозы по росту экономик США и зоны евро были подняты, в то же время и для Китая был спрогнозирован стабильный рост (странно, что, пожалуй, при текущей модели экономики страны долго ей “не протянуть”).
Британская долговая нагрузка выросла в октябре, несмотря на то, что объём потребности в заимствованиях снизился на 16.8 млрд. (с предыдущего падения в 0.5 млрд.), чистый объём заемных средств государственного сектора закрылся вблизи отметки в 6.4 млрд. (при прогнозе в 4.8 млрд.). Баланс промышленных заказов также порадовал ростом к отметке в 11 пунктов (при прогнозе в 0 пунктов и предыдущем значении в -4 пункта), данное значение является одним из сильнейших.
Деловая активность в промышленном секторе зоны евро не смогла зафиксировать ожидаемого незначительного роста (снижение к отметке в 51.5 пункт, вместо ожидаемого восхождения к отметке в 52 пункта). Стоит отметить, что Германия продолжила радовать инвесторов, PMI для промышленности зафиксировал отметку в 52.5 пункта (с предыдущего уровня в 51.7 пункта, при прогнозе в 52.3 пункта), а вот Франция не смогла приятно удивить инвесторов, показатель закрылся падением к уровню в 47.8 пункта (с предыдущей отметки в 49.1 пункта, при прогнозе 49.6 пункта).
Индикатор потребительской уверенности в зоне евро зафиксировал в ноябре снижение к отметке в -15.4 пункта (при прогнозе в -14 пунктов и предыдущем значении -14.5).
Индекс цен производителей США фиксирует ожидаемое падение в 0.2% на месяце, в предыдущем месяце показатель также фиксировал небольшое падение. В то же время еженедельные данные по изменению числа первичных заявок на получение пособия по безработице зафиксировали позитивную динамику, рост в 323 тысячи, вместо ожидаемых 333 тысяч (месяцем ранее рост составлял 339 тысяч).
Производственный индекс ФРС-Филадельфии в ноябре просел к отметке в 6.5 пунктов (с предыдущей отметки в 19.8 пункта, при прогнозе в 15.8 пункта).
Важнейшие события грядущей сессии :
Сегодня внимание обратить стоит на публикацию индикаторов IFO для экономики Германии, помимо статистических данных стоит обратить внимание на выступление Марио Драги (также состоится встреча еврогруппы).
Ожидаемое движение на графиках :
EUR/USD, вероятно, постарается закрепиться ниже 1.35 и зафиксировать снижение.

GBP/USD, вероятно, закрепится под 1.62 и постепенно снизойдет к 1.60 и, возможно, ниже.

USD/JPY, вероятно, закрепится выше отметки в 101 йену за доллар и продолжит медленно восходить.

USD/RUR, вероятно, постарается зафиксироваться выше 32.90 и продемонстрирует движение к более высоким уровням.

 

[FCBFX]

ОБЗОР РЫНКА ВАЛЮТЫ

На пятничной сессии доллар зафиксировал слабую динамику на фоне улучшения ситуации в зоне евро (йена осталась на прежних отметках, так как BOJ продолжает видеть необходимость в слабой йене для ускорения роста и делает для ослабления всё необходимое, включая постоянные вербальные интервенции).
Новостной фон :
Курода подбавил немного речей (ко своему выступлению сессией ранее), в которых он сообщил, что текущая слабость йены не является ненормальной (и это абсолютно верно, ведь экономика страны при текущем слабом курсе может демонстрировать действительно значительный рост и Курода решил исключить возможность появления в головах инвесторов мысли о перепроданности валюты).
Данные по изменению объёма ВВП Германии зафиксировали в 3-м квартале текущего года ожидаемую динамику, рост в 0.3% на квартале (с предыдущего роста в 0.3%). Объём инвестиций в основной капитал вырос на 1.6% (при прогнозе в 0.7%), объём государственных расходов растет на 0.5% (вместо ожидаемых 0.3%), объём инвестиций в строительство вырос на 2.4% (при прогнозе в 1.5%). В то же время личные расходы потребителей продемонстрировали рост лишь на 0.1% (вместо ожидаемых 0.2%, но это вполне оправдывается ростом в 0.6% месяцем ранее).
После утренней статистики из Германии участники рынка продолжили ожидать публикации индексов IFO для экономики страны, который, к слову сказать, не подвели и поддержали позитивный настрой инвесторов в отношении будущего страны. Индикатор условий деловой среды зафиксировал в ноябре рост к отметке в 109.3 пункта (вместо ожидаемого роста к отметке в 107.9 пункта), индикатор оценки текущей ситуации зафиксировался на 112.2 (вместо ожидаемого роста к 111.5), индикатор экономических ожиданий закрылся вблизи 106.3 (вместо ожидаемого роста к 104). Германия продолжает радовать, чего не скажешь о Франции (и большинстве “периферии”).
Нуайе (представитель ЕЦБ) поднял крайне острую тему “банковского союза”, который мог бы помочь избежать большинства проблем, которые пережила зона евро (и это абсолютно верно, когда регулятор один, а поведение и отношение к деньгам у банков разное ждать позитива и равномерности не приходится, тем более, что деньги от LTRO также могут быть освоены не очень удачно). По словам Драги ситуация в зоне евро улучшается, но трудности продолжают появляться, также глава ЕЦБ отметил, что сейчас ставки низки из-за того, что экономика страны слаба (вероятно, пытаясь отбросить идею ослабления национальной валюты за счет ставки).
Важнейшие события грядущей сессии :
Сегодня внимание обратить стоит на публикацию данных по изменению объёма ипотечного кредитования в Великобритании, а также статистики по незавершенным продажам на рынке жилья Штатов.
Ожидаемое движение на графиках :
EUR/USD, вероятно, постарается закрепиться ниже 1.35 и зафиксировать снижение.
GBP/USD, вероятно, закрепится под 1.62 и постепенно снизойдет к 1.60 и, возможно, ниже.
USD/JPY, вероятно, закрепится выше отметки в 101.50 йену за доллар и продолжит медленно восходить.
USD/RUR, вероятно, постарается зафиксироваться выше 32.80 и продемонстрирует движение к более высоким уровням.

 

[FCBFX]

ОБЗОР РЫНКА ВАЛЮТЫ

На вчерашней сессии доллар слегка подрос после негативной динамики несколькими сессиями ранее, участники рынка продолжают видеть перспективность экономического роста в США по сравнению с другими экономиками мира.
Новостной фон :
Курода вновь порадовал участников рынка выступлением, в котором отметил, что волатильность на финансовых рынках уже заметно ослабла с сентября 2012 года, текущая цель в 2% инфляции является еще более значимой, если учесть 15 лет дефляции, однако, несмотря на это, он всё же видит разгон инфляции до целевых отметок в конце 2014 - начале 2015 годов.
Кёр, представитель ЕЦБ, отметил в своих комментариях, что факторы для устойчивого восстановления в зоне евро задействованы, а также представитель регулятора отметил, что основным мотиватором снижения ставки был продолжительный низкий рост инфляции (в то же время риска дефляции нет). Судя по слова представителя регулятора основная идея для регулятора сейчас – удержание инфляции выше 0 и постепенный разгон роста показателя до 2%.
Данный из Великобритании по изменению ипотечного кредитования в стране зафиксировали в октябре снижение к отметке в 42.8 тысяч (при позитивных ожиданиях вблизи 45.2 тысячи).
Бундесбанк довольно сильно напугал участников рынка на вчерашней сессии, регулятор сообщил о том, что, возможно, не все банки страны смогут преодолеть стресс-тест (стоит отметить, что такие заявления в преддверии начала детальных переговоров о запуске банковского союза, тем более со стороны Германии, являются довольно негативным моментом, так как позитивный опыт банковского сектора страны мог бы являться заметной частью фундамента стабильности).
Статистика из США зафиксировала действительно негативную динамику на вчерашней публикации, данные по изменению объёма незавершенных сделок на рынке жилья закрылись в октябре снижением в 0.6% (при том, что инвесторы рассчитывали на восходящую коррекцию в 2.2% после снижения в 4.6% месяце ранее). Конечно, это не очередной сильный виток падения, но и не та коррекция, способная немного успокоить инвесторов.
Важнейшие события грядущей сессии :
Сегодня внимание обратить стоит на публикацию речи главы Банка Англии (также состоятся парламентские слушания по вопросам инфляции). Ближе к вечеру состоится публикация блока статистики из США, в который войдут данные по строительству жилья и потребительской уверенности.
Ожидаемое движение на графиках :
EUR/USD, вероятно, постарается закрепиться ниже 1.35 и зафиксировать снижение.
GBP/USD, вероятно, закрепится под 1.615 и постепенно снизойдет к 1.61 и, возможно, ниже.
USD/JPY, вероятно, закрепится выше отметки в 101 йену за доллар и продолжит медленно восходить.
USD/RUR, вероятно, постарается зафиксироваться выше 32.90 и продемонстрирует движение к более высоким уровням.

 

[FCBFX]

ОБЗОР РЫНКА ВАЛЮТЫ

На вчерашней сессии доллар слегка сдал позиции по отношению к риску, статистика по потребительской уверенности США не смогла порадовать инвесторов, что заставило ожидания по моменту начала ужесточения политики в стране немного умериться.

Новостной фон :

Уверенность в сфере малого бизнеса в ноябре (индикатор) зафиксировалась вблизи отметки в 51.1 пункта (с предыдущей отметки в 50.8 пункта). Стоит отметить, что показатель продолжает восходить уже 4-ую публикацию подряд.
В минутках последнего заседания Банка Японии внимание обратить стоит на комментарии Сираи, который призвал уделять больше внимания понижательным рискам и отметил, что долго- и среднесрочные инфляционные тренды остаются довольно неопределенными. Сато же отметил, что вернее чем говорить об умеренном движении к 2% инфляции стоит сказать о появлении цели в зоне видимости, баланс рисков же немного смещен в сторону снижения.
Управляющий Банка Англии вчера порадовал участников рынка своим выступлением, в котором он отметил, что безработица демонстрирует довольно уверенную динамику и это позитив, но менять глобальный прогноз по занятости после первого же витка данных регулятор не спешит. Экономика страны, по словам Карни, резко восстанавливается, а доверие в деловых кругах явно улучшается. Бизнес также видит, что банк не будет сейчас ужесточать политику.
Статистика по изменению числа выданных разрешений на строительство за сентябрь и октябрь продемонстрировала действительно позитивную динамику. Сентябрьский объём выданных разрешений на строительство зафиксировал рост в 5.2% до отметки в 974 тысячи (при прогнозе в 940 тысяч). Октябрьский объём выданных разрешений на строительство зафиксировал рост в 6.2% до отметки в 1.034 млн. (при прогнозе в 934 тысячи).
Индикатор потребительской уверенности в США зафиксировал в ноябре снижение к отметке в 70.4 пункта (с предыдущей отметки в 72.4, при прогнозе в 72.2 пункта).

Важнейшие события грядущей сессии :

Сегодня внимание обратить стоит на публикацию опережающего индекса потребительского климата для Германии, а также данных по изменению объёма ВВП Великобритании (также в блок войдут данные по изменению общего объёма инвестирования). Ближе к вечеру будут опубликованы данные из США по изменению объёма заказов на товары длительного пользования, а также еженедельная статистика по изменению обращений за пособием по безработице (еще позже будут опубликованы индексы PMI Chicago и уверенности потребителей).

Ожидаемое движение на графиках :

EUR/USD, вероятно, постарается закрепиться ниже 1.36 и зафиксировать снижение.

GBP/USD, вероятно, закрепится под 1.62 и постепенно снизойдет к 1.61 и, возможно, ниже.

USD/JPY, вероятно, закрепится выше отметки в 101.50 йену за доллар и продолжит медленно восходить.

USD/RUR, вероятно, постарается зафиксироваться выше 32.90 и продемонстрирует движение к более высоким уровням.

 

[FCBFX]

ОБЗОР РЫНКА ВАЛЮТЫ

На вчерашней сессии доллар старался фиксировать сильную динамику, однако фунт смог закрыться заметным ростом (инвесторы рады тому, что ВВП страны растет по ожиданиям и этот факт подтверждает идею BOE, касаемо отсутствия необходимости в стимулировании экономики).
Новостной фон :
Статистика из Великобритании зафиксировала не лучшую динамику на вчерашней публикации, рост ВВП закрылся по ожиданиям (0.8% роста в 3-м квартале), несмотря на то, что BOE не спешит расширять программу стимулирования. Объём инвестиций зафиксировал в 3-м квартале текущего года рост в 1.4% на квартале (после снижения в 2.7% кварталом ранее, при ожиданиях роста в 2.3%), розничные продажи (индекс от CBI) закрылись падением к отметке в 1 пункт (с предыдущих 2-х пунктов, при прогнозе в 12 пунктов).
Асмуссен (представитель ЕЦБ) сообщил участникам рынка о том, что низкие ставки – это последствия слабой экономики (интересно отметить, что ранее говорилось о том, что именно замедление инфляционных трендов является основной причиной понижения ставок, но, вероятно, медлительность роста экономики валютного союза в предыдущие годы все же перевесила и стала основной причиной замедления и роста и инфляции). Спрос на кредиты в валютном союзе остаётся вялым, а восстановление является слабым, хрупким и неравномерным (Асмуссен видит необходимость в общем фонде поддержки банков, который формировали бы сами банки).
Опережающий индекс потребительского климата Германии (от GfK) закрывается действительно сильным ростом. Показатель фиксирует позитивную динамику уже 11-ый месяц подряд и закрывается сильнейшим ростом (из последних) к отметке в 7.4 пункта (на целых 0.3 пункта вырос показатель).
Статистика по заказам на товары длительного пользования в США в октябре зафиксировала негативную динамику. Объём заказов на товары длительного пользования закрылся падением в 2% (при прогнозе в 1.5% снижения на месяце, месяцем ранее показатель фиксировал рост в 3.7%). Еженедельные данные по изменению числа заявок на получение пособия по безработице зафиксировали на последней публикации сильную динамику, было зафиксировано значение в 316 тысяч (прогноз располагался вблизи 331 тысячи, на предыдущей неделе зафиксирована была отметка в 323 тысячи).
Во второй блок статистики из США вошли позитивно зафиксировавшиеся индексы PMI Chicago (снижение к 63 пунктам, при прогнозе в 60.6 пункта) и уверенности потребителей от ун-та Мичигана (рост к отметке в 75.1 пункта, при прогнозе в 73.1 пункта).
Важнейшие события грядущей сессии :
Сегодня внимание обратить стоит на публикацию статистики по безработице из Германии (ближе к вечеру страна порадует также данными по потребительским ценам), также состоится публикация блока индексов состояния экономики зоны евро, а кроме статистики внимание обратить стоит на речь главы Банка Англии.
Статистика по изменению объёма розничной торговли в Японии зафиксировала не лучшую динамику на утренней публикации, показатель закрылся в октябре снижением в 1.0% на месяце (ожидалась коррекция в 0.8%).
Ожидаемое движение на графиках :
EUR/USD, вероятно, постарается закрепиться ниже 1.36 и зафиксировать снижение.

GBP/USD, вероятно, закрепится под 1.63 и постепенно снизойдет к 1.62 и, возможно, ниже.

USD/JPY, вероятно, закрепится выше отметки в 102 йены за доллар и продолжит медленно восходить.

USD/RUR, вероятно, постарается зафиксироваться выше отметки в 33 рубля за доллар и продемонстрирует движение к более высоким уровням.

 

[FCBFX]

ОБЗОР РЫНКА ВАЛЮТЫ

На вчерашней сессии доллар зафиксировал довольно слабую динамику на фоне довольно заметного скачка позитива статистики из зоны евро (комментарии BOE и Карни также понравились участникам рынка).
Новостной фон :
В комментариях со стороны регулятора сообщалось, что с 2014 года схема финансирования кредитования будет только для малого и среднего бизнеса, а инфляция в жилищном секторе восстанавливает свой рост (что является одним из индикаторов роста экономики). Карни сообщил, что меры, при необходимости, будут приняты позже, но, рынок не должен ориентироваться на мягкие стандарты заимствований.
Блок индикаторов состояния экономики зоны евро порадовал участников рынка заметным улучшением ситуации в валютном союзе. Индикатор потребительской уверенности зафиксировал нейтральное движение вблизи -15.4 пункта, индекс условий деловой среды вырос до отметки в 0.18 пункта (первое положительное значение за многие предыдущие годы), вместо ожидаемых 0.05 пункта. Индекс экономической уверенности зафиксировал рост к отметке в 98.5 пунктов (с предыдущей отметки в 97.7 пункта, при прогнозе в 98 пунктов). Индекс доверия в промышленном секторе зафиксировал рост к -3.9 пункта (с предыдущей отметки в -5 пунктов, при прогнозе в -4.4 пункта).
Статистика по безработице из Германии не смогла порадовать инвесторов, несмотря на то, что уровень безработицы остался на прежней отметке в 6.9% в ноябре, число безработных в стране выросло на 10 тысяч человек в ноябре (при нейтральном прогнозе, месяцем ранее рост составлял 3 тысячи человек). Предварительные данные по инфляции (индекс потребительских цен) зафиксировал в ноябре рост в 0.2% на месяце (с предыдущего падения в 0.2%, при прогнозе в 0.1% коррекционного роста).
Важнейшие события грядущей сессии :
Сегодня внимание обратить стоит на публикацию статистики по розничным продажам Германии, после чего Франция опубликует данные по инфляции и потребительским расходам. Ближе к вечеру внимание обратить стоит на публикацию данных по кредитованию частных лиц в Великобритании, после чего будет опубликован блок статистика из зоны евро, в который войдут данные по потребительским ценам и безработице.
Статистика по изменению потребительских расходов в октябре продемонстрировала ожидаемую динамику, октябрьский индексы зафиксировался вблизи отмети в 1.1% (в годовом выражении).
Потребительская уверенность Великобритании фиксирует снижение к отметке в -12 пунктов (с предыдущей отметки в -11 пунктов, прогноз на -8 пунктах).
Ожидаемое движение на графиках :
EUR/USD, вероятно, постарается закрепиться ниже 1.36 и зафиксировать снижение.

GBP/USD, вероятно, закрепится под 1.635 и постепенно снизойдет к 1.62 и, возможно, ниже.

USD/JPY, вероятно, закрепится выше отметки в 102 йены за доллар и продолжит медленно восходить.

USD/RUR, вероятно, постарается зафиксироваться выше отметки в 33 рубля за доллар и продемонстрирует движение к более высоким уровням.

 

[OL-TRADE]

Здравствуйте,уважаемый FCBFX,а металлы прогнозировать не пробовали?

 

[FCBFX]

Здравствуйте,уважаемый FCBFX,а металлы прогнозировать не пробовали?

Уважаемый OL-TRADE.

Аналитические обзоры по драгоценным металлам и нефти, а также еженедельный прогноз и блог аналитика можно найти на официальном сайте компании Первый Клиентский Форекс в разделе "Аналитика".

Аналитический отдел компании
"Первый Клиентский Форекс"

 

[FCBFX]

ОБЗОР РЫНКА ВАЛЮТЫ

На пятничной сессии доллар зафиксировал довольно уверенную динамику (вероятно, помогли фактор пятницы и необходимость в коррекции слишком сильных значений, достигнутых на графиках EUR/USD и GBP/USD).
Новостной фон :
Статистика по инфляции в Японии зафиксировала в октябре и ноябре нейтрально-позитивную динамику. Индекс потребительских цен зафиксировал в октябре рост в 1.1% (в годовом выражении) как и ожидалось инвесторами, ровно как и было зафиксировано месяцем ранее. Индекс потребительских цен Токио закрылся в ноябре ростом в 0.9% на годе (при прогнозе в 0.7% роста и предыдущем росте в 0.6%).
Индикатор потребительской уверенности от GfK зафиксировал в ноябре довольно негативную динамику, показатель закрылся очередным снижением после скачков роста месяцами ранее. С -10 пунктов, которые были зафиксированы в сентябре, показатель проделал путь к отметке в -12 пунктов в ноябре (показатель терял по пункту в каждый месяц), инвесторы ждали продолжения восхождения (теперь уже к -8 пунктам).
Статистика по займам частного сектора в Великобритании зафиксировала в октябре отметку в 1.7 млрд. GBP (объём), при прогнозе в 2.1 млрд. (с прежнего уровня в 2.2 млрд.). Количество одобренных заявок на получение пособия по безработице зафиксировалось вблизи отметки в 67.701 заявку в октябре (с предыдущей отметки в 66.891 тыс., при прогнозе в 68.5 тыс.).
Блок статистики из Германии и Франции не смог порадовать инвесторов фиксацией сильных значений и движений, показатели закрылись падением, вместо ожидаемых восходящих движений. Немецкие данные по изменению объёма розничной торговли зафиксировали в октябре падение в 0.8% на месяце (с предыдущего падения в 0.2%, при сильных ожиданиях в 0.5% роста). Французские данные по изменению объёма потребительских расходов закрылись падением в 0.2% на месяце в ноябре, цены производителей также просели на 0.2% (по обоим показателям ожидался небольшой рост).
Оценка индекса потребительских цен в ноябре зафиксировала рост в 0.9% на месяце (при прогнозе в 0.8% и предыдущем росте в 0.7%). Уровень безработицы упал к отметке в 12.1% (с прежнего уровня в 12.2% при схожем прогнозе в 12.2%).
Важнейшие события грядущей сессии :
Сегодня внимание обратить стоит на публикацию блока индексов PMI для производственных сфер стран хоны евро и валютного союза в общем, а также Великобритании. Ближе к вечеру будет также опубликован производственный ISM для США и состоится выступление Бена Бернанке.
PMI для производственного сектора Китая утром закрылся ростом к отметке в 50.8 пункта (с предыдущего уровня в 50.4 пункта, при прогнозируемом росте к 50.5 пунктам).
Ожидаемое движение на графиках :
EUR/USD, вероятно, постарается закрепиться ниже 1.36 и зафиксировать снижение.

GBP/USD, вероятно, закрепится под 1.64 и постепенно снизойдет к 1.62 и, возможно, ниже.

USD/JPY, вероятно, закрепится выше отметки в 102 йены за доллар и продолжит медленно восходить.

USD/RUR, вероятно, постарается зафиксироваться выше отметки в 33 рубля за доллар и продемонстрирует движение к более высоким уровням.

 

[FCBFX]

ОБЗОР РЫНКА ВАЛЮТЫ

На вчерашней сессии доллар продемонстрировал действительно сильную и уверенную динамику, статистика из США стала моментом заметного прорыва (ISM для производства фиксируется вблизи 57.3 пункта). США остаются на высоте в скорости восстановления и не спешат сдавать позиции иным валютам и экономикам.
Новостной фон :
Китайская статистика из промышленного сектора страны зафиксировала довольно позитивную динамику в ноябре, что поддержало рост рисковых валют, однако, глобальную картину поменять не смогло. Индекс PMI для производственного сектора от HSBC зафиксировал в ноябре рост к отметке в 50.8 пункта, прогноз располагался вблизи отметки в 50.5 пунктов (с предыдущей отметки в 50.4 пункта).
PMI для промышленного сектора зоны евро зафиксировался на уверенной отметке в ноябре (рост к 51.6 пункта, прогноз находился вблизи 51.5 пункта, как и значение, зафиксированное месяцем ранее). Сильным негативом стало снижение индекса Испании до отметки в 48.6 пункта (с предыдущей отметки в 50.9 пункта, при прогнозе в 51.3 пункта), позитив вновь поступил из Германии, показатель закрылся ростом к отметке в 52.7 пункта (с предыдущей отметки в 52.5 пункта).
Британская статистика из промышленного сектора страны зафиксировала крайне позитивную динамику в ноябре. PMI для производственного сектора страны фиксирует рост к отметке в 58.4 пункта (с предыдущего уровня в 56.5 пунктов, при схожем прогнозе). Стоит напомнить, что PMI для строительства и производства фиксируют действительно заметные движения после того, как экономика начала восстанавливаться и этот факт заметно поддерживает валюту в определенные периоды времени.
Важнейшие события грядущей сессии :
Сегодня внимание обратить стоит на публикацию данных по изменению числа безработных для Испании, после чего будет опубликован индекс PMI для строительного сектора Великобритании.
Ожидаемое движение на графиках :
EUR/USD, вероятно, постарается закрепиться ниже 1.355 и зафиксировать снижение.
GBP/USD, вероятно, закрепится под 1.64 и постепенно снизойдет к 1.62 и, возможно, ниже.
USD/JPY, вероятно, закрепится выше отметки в 103 йены за доллар и продолжит медленно восходить.
USD/RUR, вероятно, постарается зафиксироваться выше отметки в 33.20 рубля за доллар и продемонстрирует движение к более высоким уровням.

 

[FCBFX]

ОБЗОР РЫНКА ВАЛЮТЫ

На вчерашней сессии доллар зафиксировал довольно слабую динамику, статистика из стран зоны евро и Великобритании зафиксировала уверенное движение, однако, глобально, риск все еще выглядит слабо по отношению к стабильному доллару.
Новостной фон :
Статистика по розничной торговли Великобритании (а именно монитор розничных продаж от British Retail Consortium) зафиксировала на вчерашней сессии негативную динамику, что надавило на потенциал скорости восстановления экономики страны. Показатель закрылся ростом лишь в 0.6% в годовом выражении (с предыдущего роста в 0.8% и при прогнозе в 1.1% роста).
Британский PMI для строительного сектора зафиксировал действительно сильную динамику в ноябре, как и многие другие показатели (в их числе и важнейшие из индексов PMI) индикатор зафиксировал скачкообразный рост. Индекс закрылся в ноябре ростом к отметке в 62.2 пункта при том, что инвесторы рассчитывали на продолжение 2-х месячного довольно нейтрального движения, которое, кстати, опять же началось после заметного скачка роста индикатора. К сожалению, данный позитив был ослаблен комментариями со стороны Банка Англии, судя по которым риски для финансовой стабильности сохраняются, также как и риски от политики низких процентных ставок (рынок жилья также беспокоит членов совета).
Статистика по безработице в Испании (одной из самых «неработающих» стран валютного союза) зафиксировала крайне позитивную динамику в ноябре. Число безработных в стране вновь начало сокращаться и зафиксировало падение в 2.5 тыс. человек (стоит отметить, что месяцем ранее показатель демонстрировал рост в 87 тыс. человек, а ожидания находились вблизи отметки в +49.3 тыс.).
Важнейшие события грядущей сессии :
Сегодня внимание обратить стоит на публикацию индексов PMI для сфер услуг стран зоны евро, а также Великобритании (также будет опубликован прирост ВВП и затрат домохозяйств в валютном союзе). Ближе к ночи США порадуют статистикой по безработице (прогноз от ADP по изменению числа занятых в частном секторе), после чего будут также опубликованы данные по изменению объёма продаж на первичном рынке жилья.
Ожидаемое движение на графиках :
EUR/USD, вероятно, постарается закрепиться ниже 1.36 и зафиксировать снижение.

GBP/USD, вероятно, закрепится под 1.64 и постепенно снизойдет к 1.62 и, возможно, ниже.

USD/JPY, вероятно, закрепится выше отметки в 102.50 йены за доллар и продолжит медленно восходить.

USD/RUR, вероятно, постарается зафиксироваться выше отметки в 33 рубля за доллар и продемонстрирует движение к более высоким уровням.

 

[FCBFX]

ОБЗОР РЫНКА ВАЛЮТЫ

На вчерашней сессии доллар зафиксировал довольно уверенную динамику (что помогло сдержать дальнейший рост риска), сильный прогноз ADP по занятости и уверенный рост, отмеченный в Бежевой Книге, оказали заметную поддержку национальной валюте США.
Новостной фон :
PMI для сферы услуг Великобритании фиксирует падение к отметке в 60 пунктов (замедление роста, так как показать фиксируется выше уровня в 50 пунктов), прогноз был слегка негативным и располагался вблизи отметки в 62.1 пункта (с прежнего уровня в 62.5 пункта).
PMI для сферы услуг зоны евро зафиксировал в ноябре неожиданный (хоть и не столь значительный рост к отметке в 51.7 пункта, при том, что ожидалось нейтральное движение вблизи прежних 51.5 пунктов). Вновь же позитив пришел из Германии (рост к отметке в 55.7 пункта с прежней отметки в 54.5 пункта), а вот негатив из Италии заметно подкосил перспективность роста общего показателя по зоне евро (индекс закрылся снижением к отметке в 47.2 пункта с прежнего уровня в 50.5 пунктов, при прогнозе в 51.2 пункта).
Статистика по изменению объёма ВВП, розничной торговли и потребительских расходов зафиксировала довольно ожидаемую динамику в 3-м квартале текущего года. Объём розничной торговли зафиксировал падение в 0.2% на месяце (с прежнего падения в 0.6% при прогнозе в 0.2% роста) в октябре. Уточненные данные по изменению объёма ВВП зафиксировали рост в 0.1% на квартале (как и ожидалось). Объём потребительских расходов зафиксировал в 3-м квартале рост в 0.1% на квартале (с предыдущего роста в 0.2%).
Прогноз ADP по приросту числа рабочих мест вне с/х сектора США зафиксировался на действительно достойном уровне. Показатель зафиксировался вблизи отметки в 215 тысяч роста, при том, что прогноз располагался вблизи 172 тысяч роста (с предыдущего роста в 184 тысячи). Теперь необходимо чтобы официальные данные подтвердили факт ускорения восстановления сектора занятости страны чтобы доллар смог получить еще более сильный толчок роста.
Композитный индекс ISM для США зафиксировал в ноябре снижение активности в сфере услуг, индекс закрылся падением к отметке в 53.9 пункта (с предыдущего уровня в 55.4 пункта при схожем прогнозе).
Продажи на первичном рынке жилья США (за 2 месяца) зафиксировали, в целом, больше негативную, нежели чем позитивную динамику. Несмотря на рост в октябре к 444 тысячам, месяцем ранее продажи зафиксировались вблизи 354 тысяч (что даже слабее предыдущей фиксации в 379 тысяч, при прогнозе в 427 тысяч).
Важнейшие события грядущей сессии :
Сегодня внимание обратить стоит на публикацию индекса доверия от Lloyds, после чего будут приняты решения (и, соответственно, опубликованы комментарии) по процентным ставкам ЕЦБ и BOE, ближе к вечеру также будут опубликованы данные по изменению объёма ВВП и первичным заявкам за пособием по безработице США (помимо данной статистики внимание обратить можно на изменение объёма промышленных заказов и потребительских расходов в Штатах).
Ожидаемое движение на графиках :
EUR/USD, вероятно, постарается закрепиться ниже 1.36 и зафиксировать снижение.

GBP/USD, вероятно, закрепится под 1.64 и постепенно снизойдет к 1.63 и, возможно, ниже.

USD/JPY, вероятно, закрепится выше отметки в 102 йены за доллар и продолжит медленно восходить.

USD/RUR, вероятно, постарается зафиксироваться выше отметки в 33 рубля за доллар и продемонстрирует движение к более высоким уровням.

 

[FCBFX]

ОБЗОР РЫНКА ВАЛЮТЫ

На вчерашней сессии доллар зафиксировал довольно уверенную динамику, к позавчерашним сильным данным от ADP (прогноз по росту числа рабочих мест вне с/х сектора) добавился позитив от роста ВВП и снижения прироста объёма еженедельных заявок на получение пособия по безработице. Стоит отметить, что европейская валюта не стала проседать, а даже смогла восстановиться на фоне выступления Драги, в котором он отметил факт отсутствия идеи дальнейшего стимулирования.
Новостной фон :
Moody’s изменило прогноз по рейтингу Испании до стабильного с негативного (сам рейтинг остался вблизи отметки в Baa3), вероятно, данное улучшение связано с тем, что недавняя статистика по безработице смогла приятно удивить инвесторов, а банковский сектор постепенно стабилизируется. Снижение рейтинга со времени последнего изменения (в октябре 2012 года) стало еще менее вероятным, среднесрочные экономические перспективы улучшились.
Статистика по безработице Франции в 3-м квартале текущего года зафиксировала довольно уверенную динамику, несмотря на то, что ожидался заметный рост числа безработных. Число безработных выросло в 3-м квартале текущего года на 31 тысячу (с предыдущего роста в 5 тысяч, при прогнозе в 15 тысяч). Уровень безработицы (по MOT) зафиксировался вблизи отметки в 10.9% (с предыдущей отметки в 10.8%, при прогнозе в 11%).
Осборн дал довольно сильные комментарии в отношении перспектив роста экономики Великобритании. В 2013 году судя по прогнозу ВВП вырастет на 1.4% (при прежнем прогнозе в 0.6%), в 2014 году рост объёма ВВП составит 2.4% (с предыдущей отметки в 1.8%). Уровень безработицы снизится до 7% к 2015 году, бюджетный дефицит будет наблюдаться до 2018-2019 годов. Ставка осталась на прежнем уровне, как и объём покупок облигаций (ставка на 0.5%, покупки облигаций на 375 млрд.).
Статистика из США зафиксировала крайне позитивную динамику. Вероятно, европейская валюта все же закрепится под 1.35 в ближайшие недели и американская экономика в очередной раз докажет свой приоритет (в плане оптимизации монетарной политики и стабильности экономики). ВВП растет на 3.6% на квартале (с прежнего роста в 2.8%, при прогнозе в 3.0%), первичные заявки на получение пособия по безработице (за неделю) фиксируют рост лишь в 298 тысяч, прогноз находился вблизи 328 тысяч, а предыдущая неделя фиксировала рост в 321 тысячу.
Важнейшие события грядущей сессии :
Сегодня внимание обратить стоит на публикацию индекса цен на жилье и отчета по ожидаемому движению инфляционных трендов в Великобритании, из зоны евро буду опубликованы данные по ожидаемым возвратам кредитов (полученных банками валютного союза ранее в рамках раундов LTRO) и заказам в промышленности Германии. Ближе к вечеру внимание инвесторов будет приковано к еженедельной статистике с рынка труда США (будет опубликован уровень безработицы и прирост числа новых рабочих мест вне с/х), после чего Мичиганский ун-тет порадует публикаций индекса потребительской уверенности.
Ожидаемое движение на графиках :
EUR/USD, вероятно, постарается закрепиться ниже 1.365 и зафиксировать снижение.

GBP/USD, вероятно, закрепится под 1.635 и постепенно снизойдет к 1.63 и, возможно, ниже.

USD/JPY, вероятно, закрепится выше отметки в 102 йены за доллар и продолжит медленно восходить.

USD/RUR, вероятно, постарается зафиксироваться выше отметки в 33 рубля за доллар и продемонстрирует движение к более высоким уровням.

 

[FCBFX]

ОБЗОР РЫНКА ВАЛЮТЫ

На пятничной сессии доллар зафиксировал негативную динамику, вероятно факт улучшения статистики из США привлек внимание инвесторов и дал им повод войти в риск (так как экономика мира стала более сильной, даже несмотря на то, что ужесточение политики в США очень близко), данные по которому не подкачали. Стоит отметить, что сильная статистика поддержала американскую фонду, что никак не поддерживает USD.
Новостной фон :
Блок индикаторов состояния и перспектив экономики Японии продемонстрировал в октябре довольно скромную динамику, улучшение ситуации проглядывается, но скачков, которые инвесторы могли видеть ранее, уже нет. Индекс опережающих индикаторов закрылся ростом к 109.9 пункта (с предыдущего уровня в 109.2 пункта), совпадающие индикаторы зафиксировали рост к отметке в 109.6 пункта (с предыдущей отметки в 108.4 пункта), а запаздывающие индикаторы закрылись снижением к 113.1 пункта (с предыдущих 114 пунктов).
Цены на жилье в Великобритании зафиксировали действительно сильное движение в ноябре (стоит отметить, что инвесторы рассчитывали на более значительное замедление рост после импульса в 1.3% месяцем ранее). В ноябре индекс цен на жилье, рассчитываемый HBOS, закрылся ростом в 1.1% на месяце (с предыдущего роста в 1.3%, при прогнозируемом росте в 0.8%).
Бундесбанк повысил прогнозы по росту ВВП страны в ближайшие годы, однако восстановления немецкой инфляции регулятор не ожидает. Прогноз для ВВП на 2013 год зафиксировался вблизи отметки в 0.5% и менее (с предыдущего уровня в 0.3%), на 2014 год ожидания располагаются вблизи 1.7% (с предыдущих 1.5%), в 2015 году рост ожидается вблизи 2%. Инфляция же возрастет лишь на 1.3% в 2014 году (с предыдущих ожиданий в 1.5%), а в 2015 году те самые ожидаемые 1.5% станут реальными.
Немецкая статистика по промышленным заказам в стране не смогла порадовать инвесторов сильной отметкой, показатель просел сильнее ожидаемой незначительной коррекции. Индекс иностранных заказов в промышленном секторе страны в октябре снизился на 2.3% на месяце, внутренние же заказы продемонстрировали снижение в 2%. Общий индекс закрылся падением в 2.2% (на годе рост в 2%).
Уровень безработицы США продемонстрировал крайне сильное падение в ноябре, показатель просел к отметке в 7.0% (с предыдущих 7.3%, при прогнозе в 7.2%). Число новых рабочих мест, созданных вне с/х сектора выросло на 203 тысячи в ноябре (с предыдущей отметки в 200 тысяч, при прогнозе в 180 тысяч).
Индекс настроения потребителей от ун-та Мичигана зафиксировал в декабре сильный рост, показатель зафиксировался вблизи отметки в 82.5 пункта (с предыдущей отметки в 75.1, при прогнозе в 76.2 пункта).
Важнейшие события грядущей сессии :
Сегодня внимание обратить стоит на публикацию данных по внешней торговле Германии (также будут опубликованы данные по промышленному производству страны), после чего будет опубликован индекс уверенности инвесторов от Sentix для зоны евро. Ближе к ночи внимание обратить стоит на выступления Марка Карни и Джеймса Булларда.
Ожидаемое движение на графиках :
EUR/USD, вероятно, постарается закрепиться ниже 1.37 и зафиксировать снижение.

GBP/USD, вероятно, закрепится под 1.635 и постепенно снизойдет к 1.63 и, возможно, ниже.

USD/JPY, вероятно, закрепится выше отметки в 102.50 йены за доллар и продолжит медленно восходить.

USD/RUR, вероятно, постарается зафиксироваться выше отметки в 32.70 рубля за доллар и продемонстрирует движение к более высоким уровням.

 

[FCBFX]

ОБЗОР РЫНКА ВАЛЮТЫ

Инвесторы продолжают все более заметно успокаиваться в отношении перспектив восстановления экономики мира, этот факт дает повод для большего входа участников рынка в риск и усиливает позиции американской “фонды” (Буллард вчера сообщил о том, что США всё ближе подходят к моменту ужесточения политики).
Новостной фон :
Статистика по инфляции в Китае зафиксировала в ноябре небольшое улучшение, что немного поддержало рисковые валюты, однако, вероятность коррекции против доллара остаётся действительно сильной. Индекс потребительских цен вырос на 3% (на годе), как и ожидалось инвесторами, индекс цен производителей зафиксировал снижение на 1.4% (вместо ожидаемых 1.5%).
Статистика по изменению объёма ВВП Японии в 3-м квартале текущего года зафиксировала не лучшую динамику на утренней публикации. Объём ВВП вырос в 3-м квартале на 1.1% (на годе), вместо ожидаемого роста в 1.6%, стоит отметить, что ранее рост составлял 1.9%.
Индикаторы экономической уверенности и перспектив экономики Японии зафиксировали в ноябре действительно уверенную динамику. Индикатор текущей экономической ситуации зафиксировал в ноябре отметку 53.5 пункта (с предыдущего уровня в 51.8 пункта, при прогнозе в 52.3 пункта). Индекс экономических перспектив закрылся в ноябре ростом к отметке в 54.8 пункта (с прежней отметки в 54.5 пункта, при прогнозе в 54.7 пункта).
Статистика по внешней торговле Германии и индикатор уверенности инвесторов от Sentix зафиксировали негативную динамику в октябре и декабре. Сальдо баланса внешней торговли страны зафиксировалось вблизи отметки в 16.8 млрд. евро (с предыдущего уровня в 18.7 млрд., при прогнозе в 17.4 млрд.). Индекс закрылся вблизи отметки в 8 пунктов (с предыдущей отметки в 9.3 пункта, при прогнозе в 10.5 пунктов).
Статистика из промышленного сектора Германии не стала исключением во вчерашнем импульсе негативных фиксаций статистики из зоны евро. Объём промышленного производства Германии в октябре зафиксировал снижение в 1.2% на месяце (стоит отметить, что участники рынка ждали роста в 0.8%, при том, что снижение месяцем ранее уже было зафиксировано, причем, практически, на 1%).
Важнейшие события грядущей сессии :
Сегодня внимание обратить стоит на публикацию данных по изменению объёма промышленного производства Китая, Великобритании и Франции (также Британское сальдо баланса видимой торговли будет опубликовано). Ближе к вечеру также будут опубликованы данные по изменению объёма ВВП Великобритании (от NIESR) и состоится выступление Драги.
Индекс BSI для крупных компаний Японии, опубликованный сегодня утром, не смог порадовать инвесторов заметным улучшением. Показатель снизился к отметке в 9.7 пункта (с предыдущего уровня в 15.2 пункта, при позитивном прогнозе 17.2).
Ожидаемое движение на графиках :
EUR/USD, вероятно, постарается закрепиться выше 1.375 и зафиксировать больший рост.

GBP/USD, вероятно, закрепится выше 1.64 и постепенно возрастет к 1.65 и, возможно, выше.

USD/JPY, вероятно, закрепится выше отметки в 103 йены за доллар и продолжит медленно восходить.

USD/RUR, вероятно, постарается зафиксироваться выше отметки в 32.60 рубля за доллар и продемонстрирует движение к более высоким уровням.

 

[FCBFX]

ОБЗОР РЫНКА ВАЛЮТЫ

На вчерашней сессии риск еще немного подрос к американцу (доллар сдает позиции, рост экономики США остаётся сильным и наиболее заметным), однако, после выступления Лагард исковые валюты заметно подкорректировались.
Новостной фон :
Статистика по изменению объёма промышленного производства Китая зафиксировала в ноябре довольно слабую динамику. Объём промышленного производства в ноябре вырос на 10% на годе (с предыдущего роста в 10.3%, при прогнозе в 10.2%).
Индекс BSI деловых условий для крупных производителей зафиксировал в 4 квартале текущего года довольно негативную динамику. Индикатор зафиксировал в 4-м квартале отметку в 9.7 пункта (с предыдущего уровня в 15.2 пункта, при прогнозе в 17.2 пункта).
Статистика из Великобритании фиксирует не лучшую динамику (статистика по рисковым странам вообще не воодушевляла инвесторов на вчерашней сессии). Объём промышленного производства страны демонстрирует рост по ожиданиям (в октябре) вблизи отметки в 0.4% на месяце, сальдо баланса видимой торговли страны зафиксировалось вблизи -9.7 млрд. фунтов (с предыдущих -10.1 млрд., при прогнозе в -9.2 млрд.).
Кере (представитель ЕЦБ) выступил с речью, в которой сразу же отметил, что протоколы заседаний регулятора будут публиковаться с 2014 года. Центральные Банки должны продолжать быть сфокусированы на их мандатах. Необходимости в применении специальных мер на основании инфляционного прогноза нет, а высокое общественное доверие – лучшие гарантии для центральных банков.
Статистика по изменению объёма промышленного производства Франции зафиксировала в октябре снижение, при том, что инвесторы ожидали восстановления показателя после снижения месяцем ранее. Объём промышленного производства Франции сократился на 0.3% в октябре (при ожиданиях в 0.2% роста), стоит напомнить, что месяцем ранее снижение составляло 0.2%.
Лагард (глава МВФ) вчера отметила, что кризис в зоне евро вряд ли будет преодолен при безработице выше 12%, регулятор все еще нацелен на работу с Европой, ВВП и рост ставок ниже чем должны быть.
Важнейшие события грядущей сессии :
Сегодня внимание обратить стоит на выступления Витора Констанцио и Джейкоба Лью.
Ожидаемое движение на графиках :
EUR/USD, вероятно, постарается закрепиться ниже 1.375 и зафиксировать падение.

GBP/USD, вероятно, закрепится ниже 1.645 и постепенно подойдет к 1.635 и, возможно, ниже.

USD/JPY, вероятно, закрепится выше отметки в 102.50 йены за доллар и продолжит медленно восходить.

USD/RUR, вероятно, постарается зафиксироваться выше отметки в 32.60 рубля за доллар и продемонстрирует движение к более высоким уровням.