Анализ рынка от IC Markets.

[IC Markets]

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 29.11.2016 г.

Позитивные данные по ВВП США локально поддержат доллар

Самое продолжительное ралли на мировых рынках закончилось. Синхронный рост фондовых индексов и доллара в течение двух недель, а также распродажи государственных облигаций Казначейства США остановился. И теперь инвесторы пытаются понять, что же будет дальше.

Как мы уже ранее поясняли, такая динамика рынков была обусловлена двумя важными причинами. Первая и ожидаемая ранее причина – повышение процентных ставок, которую рынок, похоже, уже в целом отыграл. Вторая – это ожидание масштабной программы стимулирования экономики от Д. Трампа. Если с первой все понятно, то вторая активно отыгрывалась на ожиданиях и не более того. Трамп представил только общие черты будущей экономической программы. Пока не ясны детали и поэтому инвесторы не рискуют продолжать проявлять активность в покупке рискованных активов.

Еще одна причина может учитываться рыночными игроками – это рост напряженности вокруг итогов выборов президента в США. Проигравшая сторона призывает к пересмотру итогов голосования в трех Штатах. Учитывая накал страстей в период предвыборной компании и после таковой, вероятно, есть риск того, что Клинтон с представительницей партии «Зеленых» постараются опротестовать победу Трампа. И, если это вдруг получится, что мы увидим полный разворот на рынках. И хотя такая вероятность крайне низка, она может сдерживать рыночных игроков.

Кроме того, на рынок влияют ожидания публикации на этой неделе важных данных по ВВП США за третий квартал – очередной пересмотр и цифры по количеству новых рабочих мест, которые получила экономика в октябре. Прогнозируется повышение ВВП с 2.9% до 3.0%. А согласно представленному прогнозу агентством Bloomberg количество рабочих мест должно вырасти на 170 000. Данные по ВВП выйдут сегодня днем, а значения NFP в пятницу.

Какую можно в связи с этим ожидать реакцию рынка на сегодняшнюю экономическую статистику. На наш взгляд, позитивные цифры по ВВП могут оказать только локальную поддержку американской валюте и не более того, так как в фокусе рынка находится более глобальное событие, связанное с реализацией экономической программы Трампа. То же относится и к публикации индекса от СВ доверия потребителей за ноябрь. Ожидается его рост до 101.2 пункта с октябрьского значения в 98.6 пункта.

Помимо экономических данных, к себе привлекут внимание и выступления членов ФРС Дадли и Пауэлла. Но их выступление также, вероятно, не окажут заметного влияния на рынки, но могут помочь уловить настроения, которые сейчас есть в ЦБ США, что немаловажно для оценки прогноза по американской экономике, который будет представлен по итогам заседания банка 13-14 декабря.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

 

[IC Markets]

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 29.11.16 г.

USDJPY

Новостной фон:
Пара консолидируется, скорректировавшись на 23% по Фибоначчи к отметке 111.20 на волне фиксации ранее полученной прибыли.

Техническая картина:
Цена находится ниже средней линии границ полос Боллинджера, ниже EМА 5 и ЕМА 13. RSI расположен на уровне в 50% и движется горизонтально. Стохастики ниже уровня в 50% и снижаются. MACD расположен выше нулевого уровня, но при этом плавно снижается. Индикаторы не подтверждают друг друга.

Торговые рекомендации.
Позитивные данные по ВВП США могут подтолкнуть локально пару вверх к недавно достигнутому максимуму 113.85.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта
 

 

[IC Markets]

КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 29.11.2016 г.

Сильные цифры по ВВП США локально поддержат доллар

Торги в Европе на рыках акций во вторник проходят разнонаправленно, хотя на открытии было снижение. Рынок по-прежнему ждет итогов саммита ОПЕК, а также публикации важных экономических данных из США. В лидерах роста сегодня утром французский фондовый индекс САС 40, который прибавляет 0.18%. В то же время британский фондовый индекс FTSE 100 падает на 0.29%.

На валютном рынке доллар торгуется разнонаправленно. Он растет против евро, иены, стерлинга и канадского доллара, но при этом теряет по отношению к новозеландской и австралийской валютам. Сильнее всего доллар США падает к японской иене (-1.16%).

Пара EURUSD на момент написания статьи находится на уровне 1.0604 (-0.08%), GBPUSD - 1.2409 (-0.05%), USDJPY – 112.34 (+0.36%).

Цены на сырую нефть на торгах в Европе снижаются в преддверии саммита ОПЕК. Участники рынка ждут результата саммита, которые состоится завтра 30 ноября. Brent падает на 1.10%, а WTI на 0.93%.

Сегодня будут публиковаться данные по ВВП США за третий квартал – очередной пересмотр. Прогнозируется повышение ВВП с 2.9% до 3.0%. Также будут обнародованы значение индекса от СВ доверия потребителей за ноябрь. Ожидается его рост до 101.2 пункта с октябрьского значения в 98.6 пункта. Помимо экономических данных, к себе привлекут внимание и выступления членов ФРС Дадли и Пауэлла.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

 

[IC Markets]

Обзор пары XAU/USD на 30.11.2016
Фундаментальный анализ: казалось бы, выход отличных макроэкономических данных в США должны были ещё более усилить доллар, но рост доллара долго не продлился, и цена на золото опять стала в «боковик».
На ум приходят лишь 2 идеи: или доллар «выдохся» и даже на хороших новостях не может «продавить» как золото, так и основные валюты; или же это «манипуляции» по разводу толпы перед пейроллами и повышением ставки через 2 недели.
Учитывая, что пока не было сигналов на разворот тренда по доллару, а вероятность повышения ставки на декабрьском заседании 95%, все же второй вариант более вероятен.
Вполне возможно, что до пейроллов нас ждёт флет.
Объемный анализ: все ещё остается актуальным уровень 1198.70, который выступает дневным сопротивлением. Стоит также выделить уровень 1182.80, где был образован объем, который толкнул цену вверх+уже второй день цена не может уйти ниже.

Кроме того, между этими уровнями образовалось объемное накопление. Поэтому продажи стоит открывать только после того, как цена пройдет этот уровень и зафиксируется ниже него. Стоп лосс – 1195.30. Довольно крупный стоп лосс, но зато надежный+цели у нас довольно большие, что даже такой стоп лосс делает оправданным. Можно зайти половиной от стандартного риска, а после того, как цена пройдет минимум добавиться к позиции.

Покупки пока не стоит рассматривать, даже в случае пробоя уровня сопротивления, все же повышения ставки очень велико.
Обзор подготовил
Андрей Ольшанецкий
специально для компании ICMarkets

 

[IC Markets]

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 30.11.2016 г.

Рынки замерли в ожидании итогов саммита ОПЕК и данных статистики от ADP из США

Американская экономика продолжает уверенно набирать на что указывают опубликованные во вторник очередные пересмотренные данные по ВВП за третий квартал, которые оказались выше прогноза в 3.0%, продемонстрировав повышение до 3.2% против предыдущего значения в 2.9%. Также позитивными стали и цифры индекса доверия потребителей от Conference Board за ноябрь. Они превысили ожидания и показали рост до 107.1 пункта против предыдущего значения в 100.8 пункта и прогноза повышения до 101.2 пункта. Тем самым значения этого показателя приблизилось к предкризисным максимумам, уверенно сохраняя восходящую тенденцию.

Фондовый рынок в США отреагировал на хорошие новости повышательной динамикой, но не столь заметной, которая могла бы быть в других условиях, а именно груза неуверенности в том, что сегодня в Вене позитивно пройдет встреча ОПЕК по вопросу регулирования объемов добычи сырой нефти. Также другой важной причиной является ожидание уже реальных действий, а не только обещаний от Д. Трампа и его новой экономической политики.

Валютный рынок также, как и фондовый продемонстрировал локальную повышательную динамику американского доллара. Как мы и предполагали, инвесторы уже уверены в том, что ставки будут подняты на декабрьском заседании и это событие в своем большинстве уже учтено в котировках. Но несмотря на это долговой рынок государственных облигаций в Штатах уже не показывает дальнейших продаж гособлигаций. В последние четыре дня наоборот отмечались их покупки, что оказало давление на доходности и сдерживает заметное укрепление доллара. Бенчмарк 10-трежерис в своей доходности после достижения локального максимума в 2.417% 32 ноября откатили и находятся сейчас на отметке 2.302%. Опять же долговой рынок также, как и все остальные ожидают вступления в должность президент Д. Трампа и начала реальных действий его правительства.

Сегодня состоится важное событие, которое несомненно окажет влияние на все рынки – это саммит ОПЕК. На волне проявившихся разногласий между членами этой организации, а также России в вопросе какими мерами оказать поддержку нефтяным ценам у инвесторов возникло ощущение, что они могут привести к тому, что действенное соглашение достигнуто не будет. Сомнение рынков проявилось в распродажах нефтяных контрактов, цены на которые упали более чем на 3.0% во вторник. Падение нефтяных котировок отрицательно сказалось на курсах сырьевых валют, но, что интересно не так сильно. Это говорит о том, что участники рынка все еще думают, что разногласия сегодня могут быть преодолены и реально работающее соглашение подписано всеми заинтересованными сторонами. Если это произойдет, то цены на сырую нефть несомненно получат сильную поддержку равно, как и сырьевые валюты и акции нефтедобывающих и энергетических компаний.

Помимо саммита ОПЕК сегодня привлекут к себе внимание данные публикуемой экономической статистики – значения по потребительской инфляции в еврозоне, данные по расходам и доходам физических лиц в Штатах и, конечно, цифры по занятости в частном секторе от ADP, которые предваряют выход официальных данных по занятости в США от Министерства труда. Кроме этого, ожидается выступление президента ЕЦБ Драги и членов ФРС Местер и Пауэлла.

Оценивая вероятную динамику на валютном рынке заметим, что хорошие новости с саммита ОПЕК поддержат сырьевые и товарные валюты, а сильные цифры от ADP, если и окажут поддержку доллару, то только сдержанную и незначительную.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

 

[IC Markets]

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 30.11.16 г.

USDCAD

Новостной фон:
Пара продолжает консолидироваться в боковом диапазоне в ожидании новостей с саммита ОПЕК. Позитивные вести приведут к снижению цены, и наоборот негативные к ее росту.

Техническая картина:
Цена находится ниже средней линии границ полос Боллинджера, ниже EМА 5 и ЕМА 13. RSI расположен под уровнем в 50% и движется горизонтально. Стохастики ниже уровня в 50% и делают попытку развернуться вверх. MACD расположен выше нулевого уровня и движется горизонтально. Индикаторы не подтверждают друг друга.

Торговые рекомендации.
Позитивный итог саммита приведет к снижению пары к 1.3330 на волне повышательной динамики котировок нефти, а негативные приведут к росту с возможной перспективой повышения к 1.3670.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта
 

 

[IC Markets]

КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 30.11.2016 г.

В центре внимания рынков саммит ОПЕК

Торги в Европе на рыках акций в среду проходят на позитивной территории. Причиной этого является вчерашняя сильная экономическая статистика из США, которая показала ускорение экономического роста в стране. В лидерах роста сегодня утром немецкий фондовый индекс DAX 30, который растет на 0.36%.

На валютном рынке доллар торгуется разнонаправленно. Он растет против евро, иены, стерлинга и канадского доллара, но при этом снижается по отношению к новозеландской и австралийской валютам. Сильнее всего доллар США падает к новозеландскому доллару (-0.58%).

Пара EURUSD на момент написания статьи находится на уровне 1.0643 (-0.06%), GBPUSD - 1.2492 (-0.01%), USDJPY – 112.70 (+0.28%).

Цены на сырую нефть на торгах в Европе растут в ожидании итогов саммита ОПЕК. Они продолжат восходящую динамику, если будет достигнуто реальное соглашение о регулировании объемов добычи сырой нефти на мировом рынке. И отсутствие позитивных вестей привет к их падению. Пока рынок надеется на позитив. Brent растет на 1.92%, а WTI на 1.77%.

Помимо саммита ОПЕК сегодня привлекут к себе внимание данные публикуемой экономической статистики – значения по потребительской инфляции в еврозоне, данные по расходам и доходам физических лиц в Штатах и, конечно, цифры по занятости в частном секторе от ADP, которые предваряют выход официальных данных по занятости в США от Министерства труда. Кроме этого, ожидается выступление президента ЕЦБ Драги и членов ФРС Местер и Пауэлла.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

 

[IC Markets]

Обзор пары USD/JPY на 01.12.2016
Фундаментальный анализ: отличные данные по рынку труда в США (изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе от ADP составило +216 тысяч) укрепило доллар против основных валют и металлов. Кроме этого, стоит отметить, что этот показатель является «предшественником» «пейроллов», таким образом, с большой долей вероятности, в пятницу выйдут отличные данные по новым рабочим местам. Такой сценарий ещё больше укрепит американскую валюту.
Объемный анализ: по паре USD/JPY следует выделить уровень 113.53 – 113.65, где был сконцентрирован крупный объем. Кроме того, необходимо отметить наличие объемного накопления внизу графика, которое толкнуло цену дальше вверх.

Добавляем сюда сильный бычий тренд, и вырисовывается отличная картина для покупок. Открывать длинные позиции стоит только после коррекции (уровень 113.53 как примерная цель для коррекции), так как стоп лосс желательно ставить за начало последнего роста. Если коррекция будет более глубокой, стоит дождаться остановки цены и только после этого заходить. Стоп за начало роста – 112.20. Наша глобальная цель – 120.00.

Обзор подготовил
Андрей Ольшанецкий
специально для компании ICMarkets

 

[IC Markets]

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 01.12.2016 г.

Цены на нефть, взлетев подтолкнули вверх сырьевые валюты

Все-таки то, о чем так долго все говорили - случилось. ОПЕК сумела договориться о сокращении объемов добычи сырой нефти на 1.2 млн баррелей в сутки, чего по мнению экспертов сырьевого рынка достаточно для того чтобы оказать давление на прирост «черного золота» на мировой рынок. СМИ также сообщили, что, немало важно, и Россия готова присоседиться к этому соглашению. На волне позитивного результата от саммита цены на сырую нефть в среду локально росли более чем на 10.00% и, хотя затем скорректировались немного вниз уже сегодня с началом торгов в Азии позитивная тенденция возобновилась.

Пред началом торгов в Европе котировки марок нефти Brent и WTI уже приближаются к достигнутым в октябре текущего года максимумам. На этом фоне торги в Азии проходили на положительной территории, также в среду основные фондовые индексы в Европе и РФ закрылись с повышением благодаря росту акций энергетических и нефтедобывающих компаний.

На валютном рынке ситуация была далеко не такая однозначная. Выход позитивных данных по американской экономике оказал поддержку американской валюте, так как не только подтвердил рыночные ожидания повышения процентных ставок на декабрьском заседании ФРС, но и усилил эти ожидания в отношении будущих поднятий ставок в новом году.

В среду были опубликованы данные по количеству новых рабочих мест в частном секторе от компании ADP. Количество новых рабочих мест превысило ожидания. Вместо прогноза роста на 170 000 оно увеличилось на 216 000. Данные действительно вышли очень сильные и вместе с такими же позитивными цифрами о доходах американцев, которые выросли в октябре на 0.6% против повышения в сентябре на 0.4%, оказали поддержку доллару.

Также были неплохими в отношении перспектив роста ставок и высказывания членов ФРС Л. Местер, которая прямо в очередной раз заявила, что ставки необходимо поднимать. А ее коллега Дж. Пауэлл, хоть и не говорил об этом, но также констатировал позитивное состояние американской экономики.

На волне этих событий американская валюта заметнее всего выросла против японской иены, австралийского и новозеландского долларов. Евро также снизился, но не так сильно, равно как и канадский доллар, который поддерживался взлетом вверх котировок нефти. И только стерлинг, как бы оказался за бортом этих событий. Он плавно подрос по отношению к доллару. Такое поведение британской валюты можно объяснить выходом в последнее время хороших данных экономической статистики из Великобритании и, похоже, того факта, что стерлинг нащупал некоторое дно.

Сегодня ожидаются публикации данных индексов деловой активности в производственном секторе Великобритании, России, Германии и США. Если цифры из США окажутся выше прогнозов роста до 52.2 пункта, то это может оказать очередную ограниченную поддержку доллару на мировых рынках.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

 

[IC Markets]

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 01.12.16 г.

USDJPY

Новостной фон:
Пара торгуется выше уровня в 113.75 иен за доллар США. Вероятно, что после сильного роста она немного скорректируется вниз, но также и вероятно то, что глобальное повышение пары продолжится.

Техническая картина:
Цена находится выше уровня разворота PIVOT 113.53. Объемы перед открытием торгов в Европе снижаются. Momentum демонстрирует ослабление роста.

Торговые рекомендации.
Если уровень 113.75 выстоит, есть вероятность продолжения роста цены к 115.45. Но в тоже время падение цены ниже отметки 113.45 может привести к коррекционному снижению к 112.55. Мы считаем, что в этом случае пару необходимо покупать на снижении с целью 115.45.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта

 

[IC Markets]

КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 01.12.2016 г.

Рынки корректируются в ожидании исполнения договоренностей ОПЕК

Торги в Европе на рыках акций в четверг открылись со снижением, отыграв позитивные новости от решения ОПЕК сократить объемы добычи сырой нефти на 1.2 млн баррелей в сутки. В лидерах снижения сегодня утром немецкий фондовый индекс DAX 30, который падает на 0.69%. Теперь рынки будут ждать реального исполнения этих договоренностей, так как просто самого факта его заключения на них недостаточно. Ранее неоднократно членами картеля всякого рода договоренности нарушались.

На валютном рынке доллар снижается по отношению ко всем основным валютам в преддверии публикации важных данных по занятости в США, которые выйдут в пятницу. Сильнее всего доллар США теряет к стерлингу и австралийскому доллару (-0.26%).

Пара EURUSD на момент написания статьи находится на уровне 1.0617 (+0.25%), GBPUSD - 1.2537 (+0.26%), USDJPY – 114.11 (-0.29%).

Цены на сырую нефть на торгах в Европе продолжают положительную динамику после итогов саммита ОПЕК. Но уже видно, что темп роста замедляется по мере приближения котировок к максимумам осени этого года. Brent растет на 0.52%, а WTI на 0.42%.

Сегодня ожидаются публикации данных индексов деловой активности в производственном секторе Великобритании, России, Германии и США. Если цифры из США окажутся выше прогнозов роста до 52.2 пункта, то это может оказать очередную ограниченную поддержку доллару на мировых рынках.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

 

[IC Markets]

Обзор пары AUD/USD на 02.12.2016
Фундаментальный анализ: несмотря на самый высокий с июня показатель заявок на пособие по безработице в США, хорошие данные по индексу деловой активности в производственном секторе от ISM позволили доллару удержать свои позиции.
В пятницу все внимание будет сконцентрировано на «пейроллах». Пусть повышение ставки уже практически предрешено, важность новостей по рынку труда никто не отменял. Кроме того, показатели по числу новых рабочих мест, уровню безработицы и почасовой оплаты труда могут «запустить» локальный тренд вплоть до 13-14 декабря, когда будет заседание ФРС.
Поэтому желательно до пейроллов быть вне рынка.
Объемный анализ: кроме объемной зоны 0.7450 – 0.7500, которая является нашим глобальным сопротивлением, стоит отметить уровень 0.7376, где было скопление объема, который пока удерживает цену от дальнейшего падения.

Пробой данного уровня (0.7376) будет отличным сигналом для открытия продаж. Стоп лосс за уровень 0.7425. Цель – 0.7175.
НО! Открывать позиции стоит только после выхода «пейроллов» и нормализации рынка, так как новости могут преподнести много «сюрпризов».

Обзор подготовил
Андрей Ольшанецкий
специально для компании ICMarkets

 

[IC Markets]

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 02.12.2016 г.

У доллара есть высокие шансы для роста в декабре

Сегодня в фокусе рынка будет публикация данных по занятости в США. Это событие традиционно активно отыгрывается участниками рынков, а в условиях, когда ФРС считает их одними из ключевых для решения по процентным ставкам их важность трудно переоценить.

В последнее время выходящие данные экономической статистики демонстрируют сильную восходящую динамику в американской экономике и фактически убедили рынки в том, что декабрьское заседание ЦБ США закончится повышением процентных ставок. Ожидается, что ключевая процентная ставка будет поднята на 0.25% с 0.50% до 0.75%. И это событие уже практически учтено в котировках американской валюты.

Последним «препятствием» на пути этого события будет выход сегодня данных по количеству рабочих мест, которое получила в ноябре американская экономика, а также коэффициент безработицы. Согласно прогнозу агентства, Bloomberg в ноябре количество новых рабочих мест должно вырасти на 170 000, а коэффициент безработицы остаться на прежнем уровне – 4.9%. Напомним, что в октябре NFP составил 161 000. Рассматривается вероятный диапазон данных по количеству новых рабочих мест от 150 000 до 230 000. По большому счету инвесторам уже не важно какие будут цифры 150 000 или 130 000, или даже 200 000, все внимание сосредоточено на выполнении новым президентом Д. Трампом своей предвыборной экономической программы, а реально что-то в этом направлении начнет происходить только после его инаугурации 20 января 2017 года.

Если сегодняшние данные окажутся выше 170 000, то это обязательно приведет к локальному росту американского доллара, но не более того, а более низкие цифры также окажут незначительное понижательное давление. В целом рассматривая общие тенденции на валютном рынке, мы ожидаем, что опять же до вступления Трампа в должность он, вероятнее всего, будет в целом консолидироваться. Возможно, только сырьевые валюты будут активно торговаться на динамике цен на сырую нефть, которая, вероятно, уже в своих котировках полностью учла фактор достижения соглашения ОПЕК и России о сокращении объемов добычи сырой нефти. Но теперь осталось начать реализовывать эти соглашения и вот здесь есть некоторые сомнения, что это удастся сделать в полном объеме достигнутых договоренностей.

Вполне вероятно, что после достижения локального максимума котировки «черного золота» немного скорректируются и также будут консолидироваться уже в ожидании реальных действий членов ОПЕК и России. Ожидается, что программа сокращения объемов добычи нефти начнет реализоваться в январе будущего года, а значит до конца, текущего вряд ли стоит надеяться на какие-то сильные движения на рынке нефти.

Исходя из этого, мы считаем, что декабрь пройдет под влиянием ожидания этих двух важных событий – вступления в должность Трампа и реализации решений ОПЕК, которые состоятся в январе 2017 года.

Но, если так можно сказать, в декабре состоится еще промежуточное событие – это заседание ФРС. Причем важным здесь будет не факт решения по ставкам, а прогнозы ЦБ США по американской экономике, по инфляции и уровням процентных ставок в будущем и темпах их роста. Мы считаем, что это будет ключевым событием декабря, которое несомненно окажет влияние на все мировые рынки. И в случае их позитива для доллара – это будет поддерживающим американскую валюту фактором.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

 

[IC Markets]

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 02.12.16 г.

USDCAD

Новостной фон:
Пара нашла поддержку на отметке 1.3285 и на волне вероятной коррекции нефтяных цен и позитивных данных из США по занятости может подрасти.

Техническая картина:
Цена находится ниже средней линии границ полос Боллинджера, ниже EМА 5 и ЕМА 13. RSI расположен под уровнем в 50% и разворачивается вверх. Стохастики находятся в зоне перепроданности и также дают сигнал на разворот вверх. MACD расположен ниже нулевого уровня и пока еще снижается. Индикаторы не подтверждают друг друга.

Торговые рекомендации.
Позитивные цифры по занятости в США однозначно подтолкнуть пару вверх после преодоления уровня 1.3320 с вероятным ее ростом к 1.3375.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта
 

 

[IC Markets]

КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 02.12.2016 г.

Сегодня в центре внимания цифры по занятости в США

Торги в Европе на рыках акций в пятницу начались со снижения на фоне небольшой коррекции нефтяных цен и ожидания выхода данных с рынка труда США. В лидерах снижения сегодня утром немецкий фондовый индекс DAX 30, который падает на 0.88%.

На валютном рынке доллар снижается против всех основных валют перед выходом важных данных по безработице в США, которые будут опубликованы сегодня позднее днем. Сильнее всего доллар США теряет к британской валюте (-0.29%).

Пара EURUSD на момент написания статьи находится на уровне 1.0673 (+0.13%), GBPUSD - 1.2629 (+0.29%), USDJPY – 113.89 (-0.19%).

Цены на сырую нефть на торгах в Европе корректируются вниз после того, к4ак инвесторы отыграли итоги саммита ОПЕК. Вероятно, коррекция усилится, если данные из США окажутся сильными, так как это будет стимулировать рост американского доллара. Brent снижается на 0.82%, а WTI на 0.41%.

Сегодня в фокусе рынка данные по количеству новых рабочих мест и уровню безработицы в Штатах. Согласно прогнозу агентства, Bloomberg в ноябре количество новых рабочих мест должно вырасти на 170 000, а коэффициент безработицы остаться на прежнем уровне – 4.9%. Напомним, что в октябре NFP составил 161 000. Рассматривается вероятный диапазон данных по количеству новых рабочих мест от 150 000 до 230 000. Если сегодняшние цифры окажутся выше 170 000, то это обязательно приведет к локальному росту американского доллара.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

 

[IC Markets]

Еженедельный обзор финансовых рынков на 05.12-09.12.2016
EUR/USD
Фундаментальный анализ: смешанные данные по рынку труда в США немного ослабили американскую валюту по отношению к евро. Несмотря на это, вероятность повышения ставки 13-14 декабря довольно велика, что приведет к росту доллара. Сейчас же, основное внимание приковано к референдуму в Италии, которое может очень сильно поменять расстановку сил в Еврозоне.
Если население Италии проголосует «за» пакет реформ, предложенных премьер-министром Матео Рензи, то мы увидим рост евро, как минимум, к 1.1500.
В случае отклонения предложенных реформ (многие аналитики прогнозируют именно такой сценарий), может привести к усилению позиций популистской партии в стране, которая выступает за отделения Италии от ЕС, что может стать началом «Итальексита». Который в свою очередь, может запустить эффект домино во Франции и Германии в 2017 году. Такой сценарий может привести к паритету евро к доллару.
Поэтому стоит дождаться результатов голосования в Италии.
Объемный анализ: пара EUR/USD торгуется в локальной консолидации 1.0583 – 1.0683, где сосредоточено довольно крупное накопление объема.

Стоит отметить, что цена отскакивала от нижней границы консолидации на повышенном объеме. Это делает пробой консолидации довольно вероятным сценарием. Но против покупок выступает тот факт, что мы имеем довольно сильный нисходящий тренд.
В любом случае, открывать позиции стоит только после выхода цены с консолидации.
Стоп лосс за пробойный бар, цели: для покупок – 1.0780; для продаж конкретной цели нет, так как в локальном минимуме нет объема, поэтому он не может быть целью. Держим продажи до появления разворотного сигнала.

Итог: до результатов референдума в Италии, по EUR/USD находимся вне рынка.
GBP/USD
Фундаментальный анализ: фунт получил поддержку не только после слов премьер-министра Великобритании, но и после выхода отличных макроэкономических данных. Данные факторы ещё больше успокоили участников рынка и уменьшили страх о «тяжелом» Брексите.
В тоже время, доллар США немного ослаб после смешанных данных по рынку труда. Вполне вероятно, что доллар продолжит свою небольшую коррекцию вплоть до заседания ФРС.
Данное соотношение сил может толкнуть пару GBP/USD дальше вверх и восстановить часть своих позиций.
Объёмный анализ: по фунту необходимо отметить уровень 1.2566 – 1.2581, в котором был сконцентрирован объем и остановил коррекцию цены.

В пользу роста фунта говорит и наличие объемного накопления внизу графика.
Покупки стоит открывать после плавной коррекции цены к уровню, что бы получить выгодное соотношение риск/прибыль. Стоп лосс за уровень 1.2566. Цель – 1.2945.

Итог: в случае коррекции цены и выгодного стоп лосса, отличная сделка.
USD/JPY
Фундаментальный анализ: пара USD/JPY не сильно пострадала от смешанных данных по рынку труда в США в отличие от других мажорных валютных пар. Главной причиной является дальнейшее падение йены из-за политики ЦБ страны, а также сложной ситуации в Китае, одном из главных торговых партнеров Японии.
В виду отсутствия важных экономических новостей и событий по йене, вероятней всего восходящий тренд продолжится.
Объемный анализ: по йене остается актуальным уровень 113.53 – 113.65, который остановил падение цены после «пейроллов». Кроме того, в данном уровне сконцентрирован повышенный объем.

Покупки стоит открывать после импульсного отскока цены от уровня 113.53 – 113.65. Стоп лосс стоит ставить чуть ниже данного уровня. Первая цель – 115.30.
В случае, если коррекция окажется более глубокой, лонги необходимо открывать только после её остановки и начала роста. Стоп лосс, в таком случае, стоит ставить за уровень поддержки 111.63.

Итог: по йене неплохая сделка в случае подтверждающего сигнала.
USD/CAD
Фундаментальный анализ: рост цены на нефть вслед за достижением договоренности о сокращении добычи нефти, а также отличные данные по рынку труда в Канаде поддержали национальную валюту, как следствие пара USD/CAD продолжила своё падение.
Добавьте сюда смешанные данные по «пейроллам» в США и становится ясно, что наиболее вероятный сценарий это дальнейшее укрепление канадского доллара против доллара США вплоть до заседания ФРС в этом месяце.
Объемный анализ: необходимо выделить уровень сопротивления 1.3323 – 1.3336, в котором сосредоточен крупный объем.

Наличие объемного накопления вверху графика подтверждает наш сценарий продаж. Короткие позиции стоит открывать после медвежьего импульса вниз, что подтвердит силу продавцов и станет отличным сигналом для входа. Стоп лосс ставим за уровень 1.3336. Цель – 1.3083.

Итог: неплохая сделка по канадскому доллару.

Обзор подготовил
Андрей Ольшанецкий
специально для компании ICMarkets

 

[IC Markets]

Еженедельный обзор финансовых рынков на 05.12-09.12.2016

AUD/USD
Фундаментальный анализ: после выхода смешанных данных по рынку труда в США, а также поддержки австралийского доллара повышением цены на нефть, пара AUD/USD скорректировалась и сейчас находится в консолидации.
Особое внимание стоит обратить на заседания ЦБ Австралии во вторник, на котором будет решаться судьба процентной ставки в стране и, возможно, вытолкнет цену из консолидации.
Пока же ситуация по данному инструменту нейтральная.
Объемный анализ: по австралийскому доллару стоит выделить границы консолидации, верхняя – 0.7494 и нижняя - 0.7376 – 0.7388. Также необходимо заметить, что на дневном объемном графике объемное накопление расположено вверху, что делает вариант с продолжением тренда вниз более вероятным.

В любом случае, торговые решения надо делать, отталкиваясь от границ консолидации. После пробоя консолидации, мы открываем позиции. Стоп лосс ставим за пробойный бар. Цель для покупок 0.7570; для продаж – 0.7180.
Также стоит рассмотреть вариант с импульсным отскоком цены от уровня 0.7494 на повышенном объеме. После этого также можно открывать продажи.
Учитывая тренд и накопление объема вверху графика, рассмотрим именно короткие сделки.

Итог: неплохая возможность поторговать от уровня.
XAU/USD
Фундаментальный анализ: несмотря на ослабление доллара США после «пейроллов», золото продолжает торговаться в небольшой нисходящей консолидации. Сложная экономическая ситуация в Китае, а также давление факта высокой вероятности повышения ставки в США через 2 недели негативно сказывается на стоимости ценного металла.
Пока не видно за счет чего золото будет восстанавливать свои позиции, поэтому прогноз негативный.
Объемный анализ: по золоту остается актуальной объемная зона 1182.80 – 1198.70, которая выступает в роли сильного сопротивления.

Как видно с графика, рост цены в пятницу был без крупного объема, что оставляет в силе сценарий продаж. Короткие позиции открываем после коррекции цены к объемной зоне. Стоп лосс ставим за уровень 1198.70. Цель – 1145.00

Итог: в случае выгодной цены, отличная сделка.
Общий итог: наилучшие сделки по парам GBP/USD, USD/CAD, XAU/USD.
Сентимент: как видно с настроения «толпы», наши сделки по всем инструментам подтверждается. По евро «большинство» в покупках, что делает короткие позиции более приоритетным вариантом для нас.

Важные экономические новости на текущей неделе (GMT):
Вторник
3.30 – решение по процентной ставке в Австралии
Среда
15.00 – решение по процентной ставке в Канаде
Четверг
12.45 – решение по процентной ставке в ЕС
13.30 – пресс-конференция ЕЦБ
Обзор подготовил
Андрей Ольшанецкий
специально для компании ICMarkets

 

[IC Markets]

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 05.12.2016 г.

Доллар может еще немного прибавить до конца года

Опубликованные в пятницу данные по занятости в США оказались выше прогнозов, но не смогли поддержать американский доллар, что, вероятнее всего, было связано с тем, что рынок уже учел в целом в котировках валютного рынка укрепление доллара на волне практически стопроцентного ожидания повышения процентных ставок на декабрьском заседании ФРС.

А сами данные по количеству новых рабочих мест, которые получила в ноябре американская экономика подтверждают сохранение устойчивого восходящего тренда на рынке труда страны. Цифры в 178 000 уверенно подтвердили это, при этом, напомним, прогнозировалось, согласно ожиданиям агентства Bloomberg, повышение на 170 000. Наиболее ярко выглядело значение коэффициента безработицы в 4.6%, который резко снизился с 4.9% к уровню весны последнего предкризисного 2007 года. Эти цифры фактически упали к уровню «полной занятости» и однозначно будут восприниматься Федрезервом как сигнал к поднятию ставок по итогам заседания ЦБ 13-14 декабря.

Если с повышением ставок в этом месяце все более-менее понятно, то наиважнейшим вопросом остается перспектива дальнейшего роста ставок. А вот здесь на рынке уже наметились некоторые расхождения. Часть его участников придерживается мнения, что ФРС не сможет в новом году активно поднимать ставки, сомневаясь в успехах новой налогово-бюджетной политики ФРС предложенной ранее Д. Трампом в своей предвыборной программе. Но другая же половина наоборот связывает увеличение темпа роста ставок как раз на волне исполнения Трампом его экономических планов. Бытует в этой связи мнение, что протекционизм в экономической политике наряду с частичным ограничением импорта, а также снижение налогов для бизнеса окажет существенную поддержку росту инфляции, что станет причиной повышения ставок более чем, предполагаемые ранее, два раза.

Рассуждения рыночных игроков основывается на том, что объявление начала реализации экономической программы Трампом сразу после вступления в должность 20 января станет новым сигналом к старту очередного взлета вверх американского доллара. Если в своих прогнозах в сентябре этого года ФРС ожидала к концу 2017 года уровень ставок по федеральным фондам в 1.125%, что предусматривало порядка двух повышений в новом году, то уже сейчас на рынках «гуляют» мнения, что ключевая процентная ставка имеет все шансы вырасти к концу следующего года до 1.50% или даже выше до 1.75%. А значит глобальное укрепление доллара может стать реальностью и это окажет всеобъемлющее влияние на мировые рынки.

Глобальное усиление позиций доллара окажет давление не только на торгуемые против него валюты, но и на торгуемые на доллары сырьевые и товарные активы, а также приведет к дальнейшим распродажам на рынке государственных облигаций Казначейства США. Например, «потуги» ОПЕК, а также РФ в желании повысить цены на сырую нефть будут компенсированы усилением курса американской валюты, а значит надежды производителей сырой нефти на то, что цены вырастут в область 55-60 долларов за баррель могут и не реализоваться, как раз из-за роста курса доллара. Дополнительным негативом для нефтяных цен станет с их повышением увеличение добычи сырой нефти американскими «сланцевыми» компаниями, для которых уровень в 50 долларов за баррель является рентабельным.

Планы Трампа — это очень серьезная заявка, поэтому мы придерживаемся мнения, что рынок будет в целом консолидироваться пока не увидит не только реальные планы по налогово-бюджетной политике нового правительства, но и объявление о начале их реализации. На наш взгляд, локальное усиление цен на нефть закончится, также, как и глобальные распродажи гособлигаций США. Американский доллар до заседания ФРС будет и далее консолидироваться с относительно небольшими изменениями. Возможно он получит небольшую поддержку по итогам заседания Федрезерва. И только обновленные взгляды ФРС на перспективы экономики на новый год смогут расшевелить доллар, правда, опять же не на долго, так как все будет упираться в официальное оглашение начала новой экономической политики Д. Трампа после вступления в должность 20 января 2017 года.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

 

[IC Markets]

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 05.12.16 г.

EURUSD

Новостной фон:
Пара резко упала в азиатскую торговую сессию, но по-прежнему остается в диапазоне 1.0515-1.0685. Вероятнее всего она останется в этом диапазоне, если границы ценового диапазона устоят до заседания ФРС.

Техническая картина:
Цена находится значительно ниже уровня разворота PIVOT 1.0659. Объемы перед открытием торгов в Европе упали почти до нуля. Momentum демонстрирует ослабление снижения.

Торговые рекомендации.
Мы по-прежнему придерживаемся мнения, что доллар в перспективе будет и далее расти против единой валюты, но, вероятно, до итогов заседания Федрезерва пара будет и далее оставаться в диапазоне 1.0515-1.0685. Исходя из наших ожиданий, считаем, что пару необходимо продавать на росте, примерно от 1.0685 с перспективой ее падения к минимуму 2015 года 1.0450.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта

 

[IC Markets]

КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 05.12.2016 г.

Нефть продолжает подрастать на излете

Торги в Европе на рыках акций в понедельник проходят на позитивной ноте благодаря продолжению роста цен на сырую нефть, которая поддерживает привлекательность инвестирования в акции сырьевых и энергетических компаний. В лидерах роста сегодня утром немецкий фондовый индекс DAX 30, который растет на 1.83%.

На валютном рынке доллар США торгуется неровно по отношению к основным валютам. Он немного прибавляет к евро, после отскока последнего с локального минимума, иены, а также товарно-сырьевых валют, но он незначительно теряет к британскому стерлингу. Сильнее всего доллар США растет к японской иене (+0.48%).

Пара EURUSD на момент написания статьи находится на уровне 1.0656 (-0.06%), GBPUSD - 1.2729 (+0.08%), USDJPY – 114.05 (+0.48%).

Цены на сырую нефть на торгах в Европе подрастают на волне продолжения игры на повышение по итогам саммита ОПЕК. Brent растет на 0.57%, а WTI на 0.66%.

Сегодня в фокусе рынка будут данные индексов деловой активности в секторе услуг Германии, еврозоны, Великобритании и США. Также состоятся выступления с комментариями президента ЕЦБ Драги, Банка Англии Карни и члена ФРС Булларда.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets