Ежедневные аналитические обзоры от компании "Grand Capital"

[GC Analyst]

Grand Capital - Фундаментальный обзор рынка Форекс.

Статистика из США опять оказывает давление на мировые рынки…

Экономическая статистика из США продолжает не радовать участников рынка, оказывая понижательное давление на риск-аппетит инвесторов. Розничные продажи в США за первые 3 недели июля +2,8% г/г от Redbook сначала порадовали инвесторов, равно, как и рост цен на жилье по данным S&P Case-Shiller, которые выросли для 20 мегаполисов США в мае +1,3% м/м. Но индекс потребительского доверия в США за июль снизился до 50,4 против 54,3 в июне, указывая на продолжение экономических проблем в США.
"Опасения по поводу условия для ведения бизнеса и рынка труда омрачают настроения потребителей, и эта ситуация, вероятно, будет сохраняться до тех пор, пока не улучшатся условия на рынке труда", - говорит Линн Франко, директор исследовательского центра потребления в Conference Board. (Dow Jones Newswires)
Евро продолжает штурмовать уровень 1.3000, но пока ему в не удается закрепиться выше этого уровня. Очевидно, что участники рынка пока еще не готовы покупать пару евродоллар выше уровня этого уровня.
Сырьевые валюты торговались с понижением на фоне американской статистики. Австралийский доллар неожиданно снизился из-за данных индекса потребительских цен (CPI), которые вышли хуже ожиданий, всего лишь на 0,6% против прогноза роста на 1,0%, что указывает низкую вероятность повышения ставки рефинансирования на следующей неделе.
В целом ситуация в краткосрочной перспективе неблагоприятная для американской валюты. Неважная статистика не оставляет шансов «быкам» по доллару надеяться на рост ставок в США до конца года.

Из событий сегодняшнего дня выделим :

15.00 США: индекс заявок на ипотеку МВА за нед. на 23 июля (за предыдущий период: +7,6%)
16.30 США: июнь, заказы на товары длительного пользования (прогноз: +0,8 за предыдущий период: -1,1%
16.30 мск. - США: июнь, заказы на товары длительного пользования без учета транспорта (прогноз: +0,5%; за предыдущий период: +0,9%) 18.30 США: отчет EIA по запасам нефти за нед. на 23 июля (за предыдущий период: +0,4 млн. барр. до 353,5 млн.) 22.00 США: "Бежевая книга" ФРС

Вадим Воскресенский аналитик Grand Capital Ltd.
www.grandcapital.net

 

[GC Analyst]

Grand Capital - Комметнарий к рынку 28.07.2010

Важный день.

Сегодня, 28 июля – важный день для определения направления движения на рынках. Первые два дня недели не принесли определенности: сильные неожиданно данные по продажам новых домов в США, были смазаны сильным снижением индекса уверенности американских потребителей, во вторник.
Тем важнее сегодняшние отчеты: данные по заказам на товары длительного пользования в 16.30 мск. – и отчет о состоянии экономики США по региональным отчетам банков ФРС «Бежевая книга» в 22.15 мск.
Рынки повели себя достаточно нервно вчера. Индексы США закрылись практически без изменений, однако золото испытало сильное падение ( до 1160 долл.), доллар вырос существенно к франку и йене, но фунт вырос к доллару и евро сутки пытается взять уровень 1.3000 – но его регулярно сбрасывают с этой точки.
Возможно, решение вопроса об уровне 1.3000 по курсу EURUSD станет индикатором дальнейшего направления рынков.

Аналитик Grand Capital Ltd. Михаил Макаров
http://www.grandcapital.net

 

[GC Analyst]

Grand Capital - Американский премаркет.

Американский фондовые индексы во вторник на закрытии сессии продемонстрировали преимущественно негативную динамику на фоне неоднозначной статистики из США: положительные данные по розничным продажам в США от Redbook, указавшие на рост за первые 3 недели июля на 2,8% по сравнению с предыдущим годом, индекс цен на жилье по данным S&P Case-Shiller задали положительный тон торгов, однако опубликованный позже индекс потребительского доверия в США за июль (50,4 против 54,3 в июне) указал на продолжение экономических проблем в крупнейшей экономике мира, что было немедленно учтено инвесторами.
Индекс американских банков BKX вырос до 49.39 (+0.43%).
Акции Bank of America Co. поднялись на 0.28%, Citigroup Inc. на 0.24%, JPMorgan Chase & Co. на 0.89%, Wells Fargo & Cо. на 1.72%.
Фондовые индексы США по итогам предыдущего дня закрылись на уровнях: DJI– 10,537.69 (+0.12%), S&P 500 – 1,113.84 (-0.10%), NASDAQ Comp. – 2,288.25 (-0.36%). В преддверии американской торговой сессии расширенный фьючерс на индекс S&P 500 составляет 1112.30 (+0.13%). Американские рынки откроются незначительным ростом.

Товарно-сырьевые рынки на европейских торгах консолидируются на ранее достигнутых локальных минимумах перед открытием американских торгов.
Фьючерсы на нефть марки Brent Oil (NYMEX) днем на уровне 76.14 (+0.01%), американская нефть марки WTI (NYMEX) 77.34 (-0.21%) на торгах в Европе.
Фьючерс на золото составляет 1166.30 (+0.39%).
Товарный индекс Голдманн Сакс XOI в прошлую сессию остановился на уровне 963.04 (+2.44%).
«Фондовые рынки США в последнее время стабилизировались на фоне улучшения перспектив экономики, и в результате многие ликвидируют позиции на рынке золота в пользу более рискованных активов. Опасения относительно кризиса суверенного долга в еврозоне и возможности второй волны рецессии подорвали веру инвесторов в фондовые рынки в мае и июне.» (Dow Jones Newswires).

Основные валютные пары консолидируются в районах ранее достигнутых максимумов. Для пары евро/доллар по-прежнему актуален уровень 1.30, для пары фунт/доллар – 1.555. Пара евро/швейцарский франк демонстрирует нисходящуее движение, что ещё раз подтверждает возобновление пессимистических настроений на рынке на фоне негативной статистики из США.
Фьючерс на индекс доллара ICE к корзине основных валют составляет 82.327 (-0.07%).

Прогноз дня:
Развитие событий в США по-прежнему представляет собой доминирующий торговый фактор, поэтому ожидаем статистики из-за океана. В 22:00 по Москве внимание рынка будет обращено к отчету Федеральной резервной системы «Бежевая книга»,публикация которого, возможно, задаст направление развития рынка на ближайшие торговые сессии.

Сергей Козловский, аналитик Grand Capital Ltd.
http://www.grandcapital.net
[email protected]

*Рекомендации указанные в статье не могут служить основанием к прямым действиям.

 

[GC Analyst]

Grand Capital - Европейский премаркет.

Европейские фондовые рынки закрылись в четверг снижением на фонеслабых квартальных отчётов компаний. Акции Yell Group Plc показали максимальное падение, рухнув на 19% после сообщения о сокращении квартальной прибыли.
Акции Nexans SA подешевели на 8.5% после того, как компания сообщила о слабых квартальных результатах своей деятельности.
Крупнейшим аутсайдером среди технологических компаний стала Invensys Plc.
Акции Ericsson AB снизились в цене на 3.5%, а акции Atos Origin SA - на 4.1%.
На 14% рухнули в цене акции CSR Plc.
Сильные квартальные отчеты помогли акциям Safran SA и Infineon Technologies AG подняться в цене более, чем на 2.5%.
Банковский индекс DJ EURO STOXX BANK по итогам предыдущих торгов составляет 201.31 (+0.35%).
Основные европейские индексы на закрытии прошлой торговой сессии: FTSE 100 - 5,319.68 (-0.86%);DAX 30 - 6,178.94 (-0.46%); CAC 40 - 3,670.36 (+0.11%). Фьючерс DJ STOXX 50 утром перед открытием торгов в Европе составляет 2,707.00 (-0.18%). Европейские фондовые рынки откроются снижением.

Нефтяные фьючерсы на утренних электронных торгах корректируются после вчерашнего падения на фоне публикации статистики из США.
Фьючерсы на нефть в среду немного снизились, так как противоречивые экономические данные и отчет о запасах нефти в США заставили трейдеров нервничать относительно спроса в условиях вялого восстановления экономики. (Dow Jones Newswires)
Марка Brent Oil (NYMEX) на утренних электронных торгах на уровне 76.29 (+0.30%) а американская нефть марки WTI (NYMEX) 77.35 (+0.47%).
Фьючерс на золото утром на уровне 1170.10 (+0.66%).
Пара евро/доллар США по-прежнему торгуется внутри консолидационной фигуры "бычий вымпел" ниже достигнутого во вторник 11-недельного максимума 1,3047, оказывая при этом давление на верхнюю границу диапазона. Повышательное давление постепенно нарастает, увеличивая вероятность прорыва 1,3047, который позволит продолжить волну роста с 1,2969 к более низкому реакционному максимуму 1,3095, достигнутому 10 мая. Выше расположен ключевой район 1,3120-25, включающий прогнозируемый целевой уровень перевернутой фигуры "голова и плечи" и уровень коррекции на 38,2% доминирующей волны падения с 1,5145 до 1,1876. Неспособность совершить прорыв выше 1,3047 спровоцирует падение пары к 1,2980 и 1,2969.

Прогноз дня:
Ожидается увеличение пессимистичных настроений на рынке, что может привести к продажам высокорисковых активов и рост котировок золота.

Сергей Козловский, аналитик Grand Capital Ltd.
http://www.grandcapital.net
[email protected]

*Рекомендации указанные в статье не могут служить основанием к прямым действиям.

 

[GC Analyst]

Grand Capital - Форекс: Технический взгляд 29.07.10 г.

Форекс: Технический взгляд 29.07.10 г.

NZDUSD
Пара после достижения локального максимума 0.7395, который коснулась линии сопротивления и отскочила от нее на 23.6% по Фибоначчи. Пара не получила сегодня поддержку несмотря на повышение ставки рефинансирования на 0.25% до 3.00% годовых. Это произошло из-за более мягкого, чем ожидалось заявления главы Банка Новой Зеландии о перспективах роста процентных ставок. С технической точки трения пара перекуплена и имеет все шансы откорректироваться к уровню 0.7082, который соответствует 38.2% по Фибоначчи. После чего пара может продолжить свой рост на фоне роста склонности инвесторов к покупке рискованных активов.Осциллятор Stoch. и MACD на дневном графике указывают на ослабление роста актива в краткосрочной перспективе. Объемы демонстрируют снижение активных покупок.

Торговые рекомендации. Продаем пару, если она не преодолеет МА 5 с целью 0.7085. От этого уровня совершаем покупки пары с вероятной целью 0.7350.

Технический аналитик рынка Форекс Булыгина Марина.
Аналитический отдел Grand Capital Ltd.
http://www.grandcapital.net

 

[GC Analyst]

Grand Capital - Фундаментальный обзор рынка. 29.07.2010

На рынки возвращается аппетит к риску – надолго ли?…

Хорошая экономическая статистика продолжает поддерживать евро и британский фунт. Европейские данные все больше и больше убеждают инвесторов, что риски падения евро ушли в прошлое, а статистика продолжает поддерживать евро. По мнению агентства Moody's "худшее в долговом кризисе Европы миновало", а значит, восстановление еврозоны проходит более активно, чем в США. Во всяком случае, экономические данные это подтверждают.
Индекс настроений в экономике еврозоны в июле 101,3 против 99,0 в июне при прогнозе 99,0, поспособствовал резкому росу евро против доллара США и помог закрепиться выше уровня 1.3000.
ЦБ Новой Зеландии поднял ключевую процентную ставку на 0.25% до 3.00% годовых, но при этом комментарий главы банка несколько охладил пыл "быков", сказав, что рост национальной валюты является преждевременным и не отвечающим интересам экономики.
В целом ситуация на рынке остается против американского доллара, хотя отрицательные новости могут кратковременно способствовать его росту.

Из событий сегодняшнего дня выделим :
16.30 США: Заявки на пособие по безработице (прогноз: 464 000; за предыдущий период: 464 000.

Вадим Воскресенский аналитик Grand Capital Ltd.

 

[GC Analyst]

Grand Capital - Американский премаркет.

Американский фондовый рынок закрылся в среду в минусе после публикации слабых макроэкономических данных и сдержанной оценки ФРС состояния экономики США.
В представленном отчете «Бежевая книга» , в частности, отмечается, что экономика США демонстрировала умеренные темпы роста на протяжении большей части прошедшего года, постепенно восстанавливаясь после самой глубокой за несколько десятилетий рецессии. Однако экономические данные за июнь указывают на возможное замедление, особенно в потребительских расходах и на рынке жилья, который и до этого демонстрировал слабость.
Между тем, банковское кредитование оставалось сдержанным на большей части территории страны, а некоторые округа сообщили о снижении общего спроса на кредитование.
Индекс американских банков BKX снизился до 48.74 ( -1.32%).
Акции Bank of America Co. упали на -1.41%, Citigroup Inc. на 1.68%, JPMorgan Chase & Co. на 0.91%, Wells Fargo & Cо. на 1.13%.
Компания Boeing сообщила о сокращении квартальной прибыли, что привело к снижению курса акций на -1.89%.
Comcast CMCSA также сообщил о слабой прибыли, но о росте выручки. Однако результат как по прибыли, так и по выручке оказался лучше прогнозов, что привело к росту курса акций на 3%.
Фондовые индексы США по итогам предыдущего дня закрылись на уровнях: DJI– 10,497.88 (-0.38%), S&P 500 – 1,106.13 (-0.69%), NASDAQ Comp. – 2,264.56 (-1.04%). В преддверии американской торговой сессии расширенный фьючерс на индекс S&P 500 составляет 1107.70 (+ 0.51%).

Товарно-сырьевые рынки на европейских торгах демонстрируют слабый рост перед открытием американских торгов.
Фьючерсы на нефть марки Brent Oil (NYMEX) днем на уровне 76.42 (+0.47%), американская нефть марки WTI (NYMEX) 77.28 (+0.38%) на торгах в Европе.
Фьючерс на золото составляет 1169.90 (+0.65%). Сокращение спекулятивного интереса к драгоценному металлу частично нивелируется ростом физического спроса.
Товарный индекс Голдманн Сакс XOI в прошлую сессию остановился на уровне 972.75 (-0.85%).
В середине европейской сессии пара евро/доллар пробила важный уровень 1.3050, в настоящий момент пытается закрепиться вы указанного уровня (на момент написания статьи пара торговалась по 1.3075). Удержание достигнутых уровней может вызвать интерес к продолжению восходящего движения, однако длительные попытки преодолеть отметку 1.30 – 1.31 и продолжающие оказывать негативное влияние фундаментальные факторы увеличивают вероятность продолжения нисходящего тренда.
«Рекомендуем продавать на 1,3095-1,3125, при этом существует риск роста до 1,32 с последующим падением к целевому району 1,23-1,22.» (Barclays Capital)
Японская йена и швейцарский франк укрепляются. Разочаровывающие данные из США или признаки какого-нибудь дефолта в Европе все еще могут заставить инвесторов вновь направлять средства в активы-убежища.
Фьючерс на индекс доллара ICE к корзине основных валют составляет 82.32 (-0.69%).

Прогноз дня:
В настоящий момент большее влияние на рынки оказывают технические факторы, поэтому необходимо следить за уровнями закрытия активов. Возврат евро/доллара в район 1.29 – 1.30 будет свидетельствовать о продолжении консолидации с большей вероятностью нисходящего движения.

Сергей Козловский, аналитик Grand Capital Ltd.
http://www.grandcapital.net
[email protected]

*Рекомендации указанные в статье не могут служить основанием к прямым действиям.

 

[GC Analyst]

Grand Capital - Фундаментальный обзор рынка. 30.07.2010.

Рынки корректируются в ожидании данных по ВВП США…

На валютных рынках по прежнему ничего особенно яркого не происходит за исключением продолжающегося роста евро, фунта и японской йены против доллара США. Причинами к этому были хорошая статистика из Европы и общая слабость доллара, которая происходит под влиянием чудовищно плохой статистики. Вчерашнее заявление агентства Moody's о рисках для рейтинга США AAA, подлило масла в огонь.
"Слабость доллара США остается "превалирующей темой на валютных рынках", - сказал стратег-аналитик Bank of NZ Майк Джонс. (Dow Jones Newswires)
Все внимание сегодня на мировых финансовых рынках будет сосредоточено на предварительных данных ВВП США за 2 квартал. Прогнозируется ВВП +2,5% г/г. Если же данные окажутся хуже прогноза, тогда можно ожидать дальнейшего ослабления американского доллара против евро, фунта и йены. Что касается сырьевых валют, то они могут оказаться под давлением из-за возобновившихся опасений связанных с восстановлением США.
"Рынок будет особенно чувствителен к данным о ВВП, поскольку американская экономика по-прежнему оказывает сильное влияние на нефтяной спрос", - сказал Марк Первэн из ANZ. (Reuters)
Из событий сегодня выделим:
13.00 еврозона: июнь, ставка б/р (прогноз: 10,0%; за предыдущий период: +10,0%)
13.30 Швейцария: июль, индекс опережающих индикаторов KOF (прогноз: 2,30; за предыдущий период: 2,25)
16.30 США: 2 кв., предв. ВВП (прогноз: +2,5% г/г; за предыдущий период: +2,7% г/г)
16.30 США: 2 кв., предв. цепной ценовой индекс (прогноз: +1,1%; за предыдущий период: +1,1%)
16.30 США: 2 кв., предв. чист. личн. потребит. расходы ( прогноз: +1,0%; за предыдущий период: +0,7%)
16.30 США: июль, индекс деловых настроений ISM Нью-Йорка (за предыдущий период: 458,9)
16.30 США: июль, индекс текущих условий ISM Нью-Йорка (за предыдущий период: 69,3)
16.30 Канада: май, уровень занятости по платежным ведомостям (м : +0,2%)
16.30 Канада: май, реальн. ВВП по базовым ценам (за предыдущий период: неизм. м/м)
17.45 США: июль, PMI Чикаго (прогноз: 56,0; за предыдущий период: 59,1)
17.55 США: июль, оконч. индекс потребительских настроений университета Мичигана (прогноз: 67,5; за предыдущий период: 66,5)

Вадим Воскресенский аналитик Grand Capital Ltd.
www.grandcapital.net

 

[GC Analyst]

Grand Capital - Американский премаркет.

Американский фондовый рынок закрылся в среду в минусе после публикации слабых макроэкономических данных и сдержанной оценки ФРС состояния экономики США.
В представленном отчете «Бежевая книга» , в частности, отмечается, что экономика США демонстрировала умеренные темпы роста на протяжении большей части прошедшего года, постепенно восстанавливаясь после самой глубокой за несколько десятилетий рецессии. Однако экономические данные за июнь указывают на возможное замедление, особенно в потребительских расходах и на рынке жилья, который и до этого демонстрировал слабость.
Между тем, банковское кредитование оставалось сдержанным на большей части территории страны, а некоторые округа сообщили о снижении общего спроса на кредитование.
Индекс американских банков BKX снизился до 48.74 ( -1.32%).
Акции Bank of America Co. упали на -1.41%, Citigroup Inc. на 1.68%, JPMorgan Chase & Co. на 0.91%, Wells Fargo & Cо. на 1.13%.
Компания Boeing сообщила о сокращении квартальной прибыли, что привело к снижению курса акций на -1.89%.
Comcast CMCSA также сообщил о слабой прибыли, но о росте выручки. Однако результат как по прибыли, так и по выручке оказался лучше прогнозов, что привело к росту курса акций на 3%.
Фондовые индексы США по итогам предыдущего дня закрылись на уровнях: DJI– 10,497.88 (-0.38%), S&P 500 – 1,106.13 (-0.69%), NASDAQ Comp. – 2,264.56 (-1.04%). В преддверии американской торговой сессии расширенный фьючерс на индекс S&P 500 составляет 1107.70 (+ 0.51%).

Товарно-сырьевые рынки на европейских торгах демонстрируют слабый рост перед открытием американских торгов.
Фьючерсы на нефть марки Brent Oil (NYMEX) днем на уровне 76.42 (+0.47%), американская нефть марки WTI (NYMEX) 77.28 (+0.38%) на торгах в Европе.
Фьючерс на золото составляет 1169.90 (+0.65%). Сокращение спекулятивного интереса к драгоценному металлу частично нивелируется ростом физического спроса.
Товарный индекс Голдманн Сакс XOI в прошлую сессию остановился на уровне 972.75 (-0.85%).
В середине европейской сессии пара евро/доллар пробила важный уровень 1.3050, в настоящий момент пытается закрепиться вы указанного уровня (на момент написания статьи пара торговалась по 1.3075). Удержание достигнутых уровней может вызвать интерес к продолжению восходящего движения, однако длительные попытки преодолеть отметку 1.30 – 1.31 и продолжающие оказывать негативное влияние фундаментальные факторы увеличивают вероятность продолжения нисходящего тренда.
«Рекомендуем продавать на 1,3095-1,3125, при этом существует риск роста до 1,32 с последующим падением к целевому району 1,23-1,22.» (Barclays Capital)
Японская йена и швейцарский франк укрепляются. Разочаровывающие данные из США или признаки какого-нибудь дефолта в Европе все еще могут заставить инвесторов вновь направлять средства в активы-убежища.
Фьючерс на индекс доллара ICE к корзине основных валют составляет 82.32 (-0.69%).

Прогноз дня:
В настоящий момент большее влияние на рынки оказывают технические факторы, поэтому необходимо следить за уровнями закрытия активов. Возврат евро/доллара в район 1.29 – 1.30 будет свидетельствовать о продолжении консолидации с большей вероятностью нисходящего движения.

Сергей Козловский, аналитик Grand Capital Ltd.
http://www.grandcapital.net
[email protected]

*Рекомендации указанные в статье не могут служить основанием к прямым действиям.

 

[GC Analyst]

Grand Capital - Комметнарий к рынку 02.08.2010

Неделя новостей.
Август месяц начнется на рынках без летней раскачки – уже в понедельник выйдет важнейший индекс деловой активности ISM ( США) – в 18.00 мск., вместе с последними данными по расходам на строительство. Это важно, поскольку предыдущие данные были весьма противоречивыми – позитив по продажам новых домов был нивелирован слабыми данными по розничным продажам ( индекс уверенности потребителей).
Далее на неделе – фабричные заказы во вторник, занятость в частном секторе от АДР и индекс ISM в среду, и заключительный аккорд – Nonfarm payrolls в пятницу.
Рынки достаточно разогреты – индексы и валюты на высоких уровнях, а поэтому сильный негатив может спровоцировать значительное коррекционное движение. В то же время, сильный позитив вынудит рынки показать новые максимумы – в любом случае, рост активности на рынках вполне вероятен.

Аналитик Grand Capital Ltd. Михаил Макаров

 

[GC Analyst]

Grand Capital - Американский премаркет.

Американский фондовый рынок закрылся в плюсе. Поддержку оказало улучшение уверенности потребителей и рост бизнес активности в США, что частично развеяло сомнения в устойчивости восстановления экономики.
Акции Chevron укрепились на 3,66% за последние 5 дней. Компания опубликовала финансовую отчетность, превзошедшую прогнозы аналитиков.
Рыночная капитализация Merck уменьшилась на 1,18%. Доход на акцию во втором квартале оказался выше прогнозов, но чистая прибыль упала на 52% в связи с издержками на поглощение. Продажи тоже упали.
Акции Walt Disney снизились на 1,18% за неделю. Давление в частности оказало известие о намерении продать Miramax Films за порядка $660 млн группе инвесторов Filmyard Holdings.
Рост экономики США во втором квартале замедлился, поскольку компании инвестировали преимущественно в иностранное оборудование, а потребители сдерживали траты. Это ставит под сомнение силу восстановления в оставшуюся часть 2010 года. Рост ВВП составил 2,4%, при усредненном прогнозе в 2,5%. Фондовый рынок отреагировал на публикацию падением, но позже восстановился, поддержанный оптимистичными прогнозами аналитиков. (Dow Jones Newswires)

Индекс американских банков BKX опустился до 48.64 (-0.23%).
Акции Bank of America Co. поднялись на 0.07%, JPMorgan Chase & Co. на 0.17%, Wells Fargo & Cо. на 0.14%, Citigroup Inc. потеряли в цене 0.49%,
Фондовые индексы США по итогам предыдущего дня закрылись на уровнях: DJI– 10,465.94 (-0.01%), S&P 500 – 1,101.60 (+0.01%), NASDAQ Comp. – 2,254.70 (+0.13%). В преддверии американской торговой сессии расширенный фьючерс на индекс S&P 500 составляет 1110.90 (+1.15%). Американские рынки откроются ростом.

Товарно-сырьевые рынки на европейских торгах корректируются от ранее достигнутых локальных максимумов перед открытием американских торгов.
Фьючерсы на нефть марки Brent Oil (NYMEX) днем на уровне 79.19 (+1.29%), американская нефть марки WTI (NYMEX) 79.77 (+1.04%) на торгах в Европе.
По-прежнему важным уровнем сопротивления для нефти остаётся отметка 80 $ за баррель.
Фьючерс на золото составляет 1179.20 (-0.40%).
Товарный индекс Голдманн Сакс XOI в прошлую сессию остановился на уровне 978.64 (+0.09%).
Пара евро/доллар США умеренно выросла после того, как индекс менеджеров по снабжению для производственной сферы еврозоны за июль был пересмотрен в сторону повышения. Тем не менее, рост единой европейской валюты оказался краткосрочным, так как рынок по-прежнему озабочен перспективами восстановления мировой экономики. Британский фунт также торгуется с повышением после выхода более благоприятных, чем ожидалось, данных по производственной сфере Великобритании. На момент написания статьи пара евро/доллар торговалась по 1,3071 против 1,3053 на закрытии в пятницу, а пара фунт/доллар – по 1,5823 против 1,5695.
Индекс доллара на ICE, который отслеживает динамику американской валюты против торгово-взвешенной корзины из других валют, составлял 81,389 против 81,523.

Прогноз дня:
В 18:00 МСК выйдет индекс деловой активности в производственном секторе США. Ожидается снижение индекса до 54.3 против значения 56.2 в июне. Это снижение, как ожидается, усилит опасения рынка относительно того, что в США все еще может возобновиться рецессия, что может усилить ослабление доллара США против основных валют, особенно против японской йены.

Сергей Козловский, аналитик Grand Capital Ltd.
http://www.grandcapital.net
[email protected]

*Рекомендации указанные в статье не могут служить основанием к прямым действиям.

 

[GC Analyst]

Grand Capital - Фундаментальный обзор рынка. 03.08.2010.

Бернанке так и не прояснил ситуацию в экономике США…

На валютном рынке царит неоднозначная ситуация, не позволяющая трейдерам определиться с направлением движения активов. Не прояснил ситуацию и глава ФАС Б. Бернанке, комментируя вчера ситуацию с экономикой США. Сообщив о том, что экономика стабилизировалась в середине 2009 года, демонстрируя в настоящий момент умеренный рост, проблемы все еще остаются и в первую очередь проблемы государственных бюджетов. В целом ФРС будет отслеживать экономические данные, и исходя из этого реагировать. В свою очередь рынки восприняли такую ситуацию, как вероятность того, что ФРС возобновит программу количественного смягчения, предоставив неограниченную ликвидность финансовым рынкам, что вызвало эйфорию на фондовых и сырьевых площадках.
Вчерашние данные производственного индекса ISM в США вышли лучше ожиданий 55,4 пункта против прогноза в 54,7 пунктов. Это способствовало кратковременному укреплению американской валюты.
Резервный банк Австралии оставил ключевую процентную ставку на прежнем уровне 4,5% годовых. Несмотря на это австралийский доллар имеет все шансы продолжить свой рост. "Рынок предполагал, что заявление будет свидетельствовать о склонности к более мягкой денежно-кредитной политике и, возможно, больше о сдерживающих ставку факторах, но он не получил этого в такой явной форме, как ожидал", -сказал Джим Врондас, старший валютный менеджер OzForex. (Dow Jones Newswires)
Евро вчера пробил важный уровень сопротивления 1.3100 и закрепился выше него на хороших данных европейской статистики и снижения опасений связанных с суверенными долгами еврозоны. "Доллар США снижается против своих соперников, поскольку инвесторы "увидели более благоприятные перспективы роста" в других регионах", - отметил Эндрю Уилкинсон, старший рыночный аналитик Interactive Brokers в Гринвиче, штат Коннектикут. (Dow Jones Newswires)
В целом ситуация на валютных рынках спокойная т.к. игроки ожидают в конце недели важные статистические данные по занятости в несельскохозяйственном секторе США.

Из событий сегодня выделим:
13.00 еврозона: июнь, PPI (прогноз: +0,4% м/м, +3,1% г/г; за предыдущий период: +0,3% м/м, +3,1% г/г)
16.30 - США: июнь, чист. личн. потребительск. расходы PCE (прогноз: +0,2% м/м; за предыдущий период: +0,2% м/м, +1,3% г/г)
16.55 - США: продажи Redbook за нед. на 31 июля (за предыдущий период: -0,7%)
18.00 - США: июнь, производственные заказы (за предыдущий период: -1,4%)
18.00 - США: июнь, незавершенные сделки по продажам на вторичном рынке жилья NAR (за предыдущий период: -30,0% м/м, -15,6% г/г)

Вадим Воскресенский аналитик Grand Capital Ltd.
www.grandcapital.net

 

[GC Analyst]

Grand Capital - Комметнарий к рынку 03.08.2010

Рынки показали сильный рост.

На открытии месяца и недели, получив поддержку от сильных данных по ISM-индексу в производственной сфере, все мировые индексы, сырьевые товары и валюты против доллара показали сильный рост.
Индекс Доу + 2%, вышел выше 10500 ( 10674) индексы S&P500 и NASDAQ100 +2.2% и +1.9%, нефть пробила отметку 80 долл.
Все крупнейшие индексы в хорошем плюсе.
Евро прошел выше 1.3200 к доллару, фунт движется к 1.6000 долларов
Тем не менее, стоит помнить что важнейшие данные – по занятости ( нонфармы) – в пятницу, а потому мы бы советовали если и покупать – только с сильного отката.

Аналитик Grand Capital Ltd. Михаил Макаров

 

[GC Analyst]

Grand Capital - Американский премаркет.

Американский фондовый рынок закрылся во вторник в минусе на фоне слабых данных о продажах жилья, сокращении производственных заказов и расходов потребителей (индекс незавершенных сделок по продаже жилья в США неожиданно упал на 2.6% по отношению к маю, прогноз - рост на 4%, объем производственных запасов снизился на 1.2%).Негативная статистика усилила неуверенность инвесторов касательно темпов восстановления экономики США.
Акции Procter & Gamble Co. подешевели на 3.4%, а акции Dow Chemical Co. – на 10%.
акции Pfizer Inc. выросли в цене на 5.6% после того, как квартальный отчет компании превзошел ожидания, а акции энергокомпаний выросли следом за удорожанием нефти, которая поднялась выше отметки в $82 за баррель.
Индекс американских банков BKX упал до 49.52 (+1.30%).
Акции Bank of America Co. снизились на 0.69%, Citigroup Inc. на 1.43 %, JPMorgan Chase & Co. на 1.34%, Wells Fargo & Cо. на 1.58%.
Фондовые индексы США по итогам предыдущего дня закрылись на уровнях: DJI– 10,636.38 (-0.36%), S&P 500 – 1,120.46 (-0.48%), NASDAQ Comp. – 2,283.52 (-0.52%). В преддверии американской торговой сессии расширенный фьючерс на индекс S&P 500 составляет 1,116.80 (-1.50%). На открытии американской торговой сессии ожидается продолжение негативной динамики.

Товарно-сырьевые рынки на европейских торгах сначала скорректировались от недавних максимумов, но к началу американской сессии вновь достигли ранее установленных уровней.
Фьючерсы на нефть марки Brent Oil (NYMEX) днем на уровне 82.19 (-0.49%), американская нефть марки WTI (NYMEX) 82.23 (-0.39%) на торгах в Европе.
Фьючерс на золото составляет 1198.40 (+0.92%).
Товарный индекс Голдманн Сакс XOI в прошлую сессию остановился на уровне 1,017.75 (+0.37%).
Валютные рынки продолжает с напряжением следить за публикуемой статистикой. Доллар США упал против евро и японской иены во вторник после того, как разочаровывающие данные США прибавились к разговорам о том, что Федеральная резервная система может рассмотреть вопрос о вливании дополнительных денежных средств в американскую экономику, которая, как опасаются инвесторы, возможно, замедляется.

Прогноз дня:
Ожидается консолидация по основным валютным парам в ранее установленных диапазонах до конца недели. Рынок будет внимательно следить за данными по числу рабочих мест вне сельского хозяйства в США, которые будут опубликованы в пятницу в 16:30 МСК. Опубликованный сегодня отчёт ADP указал на рост числа рабочих мест в частном секторе США в июле на 42000, что оказалось лучше прогноза и может серьёзно повлиять на настроение рынка в преддверии публикации пятничных данных.

Сергей Козловский, аналитик Grand Capital Ltd.
http://www.grandcapital.net
[email protected]

*Рекомендации указанные в статье не могут служить основанием к прямым действиям.

 

[GC Analyst]

Grand Capital - Фундаментальный обзор рынка. 05.08.2010.

Рынки консолидируются в ожидании решения по ставкам в Европе…

Валютные рынки продолжают испытывать на себе всю ту неясность перспектив, о которой говорил совсем еще недавно глава ФРС Б. Бернанке. Рынки после его выступления настроились на возможность возобновления ФРС программы количественного смягчения с неизменным печатаньем необеспеченной денежной массы. Но вчерашние данные по занятости в частном секторе США указывают на всю неоднозначность данной ситуации. Число рабочих мест в частном секторе США в июле составило +42 тыс. при прогнозе +39 тыс. Несмотря на рост рабочих мест, он является незначительным и демонстрирует всю слабость рынка труда, которая по-прежнему является препятствием на пути восстановления экономики США. Отчет ADP по рынку труда относится к частному сектору США, в тоже время как данные Министерства труда США по числу рабочих мест вне сельского хозяйства, которые будут опубликованы в пятницу, учитывают также государственный сектор.
"То, что данные оказались лучше ожиданий, это хороший знак. Нам сейчас необходимо увидеть рост зарплат в частном секторе, они довольно скромно возросли, нужно, чтобы темпы ускорились", - сказал Майкл О'Рурк из BTIG LLC. (Reuters)
Евро и британский фунт приостановили свой рост на фоне неплохих данных из США и начали корректировать в ожидании новой порции статистики из Европы и Соединенных Штатов.
В целом ситуация на валютных рынках спокойная т.к. игроки ожидают в пятницу важные статистические данные по занятости в несельскохозяйственном секторе США. А сегодня важными будут данные по процентным ставкам из Великобритании и еврозоны. А также традиционная пресс-конференция председателя ЕЦБ Ж.К. Трише. Ожидается, что ставки останутся без изменений.

Из событий сегодня выделим:

14.00 Германия: июнь, общ. производственные заказы (прогноз: +0,9 м/м, +20,7 г/г; за предыдущий период: -0,5% м/м, +24,8% г/г)
15.00 Великобритания: решение Банка Англии по ставкам и монетарной политике (прогноз: 0,50% и 200 млрд. ф.ст.; за предыдущий период: 0,50% и 200 млрд. ф.ст.)
15.45 еврозона: решение ЕЦБ по ставке (прогноз: 1,0%; за предыдущий период: 1,0%)
16.30: пресс-конференция главы ЕЦБ Трише
16.30: первичные обращения за пособиями по безработице за нед. на 31 июля (за пред. период: 457 тыс.)
16.30 еврозона: пресс-конференция главы ЕЦБ Трише
16.30 мск. - США: первичные обращения за пособиями по безработице за нед. на 31 июля (за предыдущий период: 457 тыс.)

Вадим Воскресенский аналитик Grand Capital Ltd.
www.grandcapital.net

 

[GC Analyst]

Grand Capital - Фундаментальный обзор рынка. 06.08.2010.

Сегодня в центре внимания данные из США…

Ожидание данных по занятости в США являются ключевым событием не только сегодняшнего дня, но и они будут задавать тон направлению движения на финансовых рынках в краткосрочной перспективе. Предполагается, что в июле число рабочих мест сократилось на 60 000 против июньского сокращения на 125 000.
"Публикация отчета по числу рабочих мест вне сельского хозяйства США… будет задавать тон торгам перед заседанием Комитета по операциям на открытом рынке ФРС, которое состоится на следующей неделе", - сказал Сью Тринх, старший валютный стратег-аналитик RBC Capital Markets. (Dow Jones Newswires)
Если данные окажутся хоть немного лучше ожиданий, тогда можно предположить, что в краткосрочной перспективе возможно локальное укрепление американского доллара, но если произойдет обратное, то, конечно же, мы увидим дальнейшее ослабление доллара. И оно будет происходить в первую очередь из-за усиливающихся ожиданий участников рынка связанных с возобновлением ФРС программы количественного смягчения.
Результатом заседания по монетарной политике РБА, которое прошло этой ночью было сказано, что процентные ставки, вполне вероятно, будут оставаться без изменений по крайней мере до конца года, при этом было заявлено, что текущая денежно-кредитная политика адекватна в условиях восстановления экономики и сдержанных инфляционных рисков.
"Поскольку рост австралийской экономики течение следующего года, вероятно, будет близок к тренду, базовая инфляция снизилась в диапазон 2%-3%, а темпы кредитования остаются около среднего уровня, то комитет считает, что текущая ключевая процентная ставка является адекватной на данном этапе", - отмечается в августовском заявлении по денежно-кредитной политике. (Dow Jones Newswires)
Евро и британский фунт продолжают удерживаться на достигнутых уровнях, консолидируясь пред выходом данных о занятости в США. Решения по процентным ставкам в еврозоне и Великобритании – оставить ставки на прежних уровнях, не оказало никакого воздействия.
В целом ситуацию на валютных рынках можно охарактеризовать как спокойно-выжидательную.

Из событий сегодня выделим:
12.30 Великобритания: июнь, объем пром. производства (прогноз: +0,1% м/м, +1,9% г/г; за предыдущий период: +0,7% м/м, +2,6% г/г)
15.00 Канада: июль, ставка б/р (прогноз: 7,9%; за предыдущий период: 7,9%)
15.00 Канада: июль, уровень занятости (прогноз: +12,5 тыс.; за предыдущий период: +93,2 тыс.)
16.30 США: июль, уровень занятости по платежным ведомостям без учета с/х сектора (прогноз: -65 тыс.; за предыдущий период: -125 тыс.)
16.30 США: июль, уровень занятости в частном секторе (прогноз: +90 тыс.; за предыдущий период: +83 тыс.)
16.30 США: июль, ставка б/р (прогноз: 9,6%; за предыдущий период: 9,5%)

Вадим Воскресенский аналитик Grand Capital Ltd.
www.grandcapital.net

 

[GC Analyst]

Grand Capital - Американский премаркет.

Американский фондовый рынок закрылся в четверг в минусе. Давление оказало неожиданное увеличение количества заявок на пособия по безработице в США, что не является хорошим сигналом для экономики. Согласно еженедельным данным, представленным в четверг Министерством труда США, число первичных заявок на пособие по безработице на неделе 25-31 июля выросло на 19 000 до 479 000. Последний раз заявки достигали такого высокого уровня на неделе 4-10 апреля.
Акции J.C. Penney Co. просели на 7,7% после того, как продажи в июле неожиданно снизились. Акции MetroPCS были лидерами роста в телекоммуникационных компаниях, а рост стоимости фьючерсов на сою оказал поддержку аграрным компаниям.
"Участники торгов обеспокоены перспективой экономики скатиться на негативную территорию, что значительно усложнит жизнь бизнесу," говорит Роберт Луттс, президент Cabot Money Management. "Мы сейчас наблюдаем капитальные траты, что отразится на занятости, но на это потребуется определенное время." (Dow Jones Newswires)
Индекс американских банков BKX упал до 49.12 (-0.57%).
Акции Bank of America Co. потеряли в цене 1.20%, Citigroup Inc. 0.97%, JPMorgan Chase & Co. 0.05%, Wells Fargo & Cо. 0.18%.
Фондовые индексы США по итогам предыдущего дня закрылись на уровнях: DJI– 10,674.98 (-0.05%), S&P 500 – 1,125.81 (-0.13%), NASDAQ Comp. – 2,293.06 (-0.46%). В преддверии американской торговой сессии расширенный фьючерс на индекс S&P 500 составляет 1,125.10 (+1.06%).

Товарно-сырьевые рынки на европейских торгах замерли в ожидании статистики из США.
Фьючерсы на нефть марки Brent Oil (NYMEX) днем на уровне 81.11 (-0.66%), американская нефть марки WTI (NYMEX) 81.84 (-0.21%) на торгах в Европе.
Фьючерс на золото составляет 1196.80 (-0.21%).
Товарный индекс Голдманн Сакс XOI в прошлую сессию остановился на уровне 1,029.20 (+0.46%).
Основные валютные пары ожидают публикации данных по рынку труда США (16:30 МСК). Неопределенность относительно того, как рынки отреагируют на данные по числу рабочих мест вне сельского хозяйства США, которые будут опубликованы позднее в пятницу, привела к тому, что доллар США торгуется разнонаправленно, а евро – с повышением. Пара доллар США/канадский доллар резко выросла после сообщений о том, что число рабочих мест в канадской экономике в июле уменьшилось на 9300, а уровень безработицы повысился до 8,0% против 7,9% в предыдущем месяце (экономисты прогнозировали увеличение числа рабочих мест в июле на 12 500 после того, как в июне показатель вырос на 93 200).

Прогноз дня:
Ожидаем выхода данных по рынку труда США. По мнению аналитиков, если показатель окажется лучше прогноза, доллар должен укрепить позиции, особенно против иены, учитывая большой объем коротких позиций по паре доллар/иена, который сохраняется на рынке.
Главным неизвестным остается реакция доллара в случае выхода разочаровывающих данных. Есть вероятность того, что более значительное, чем ожидалось, сокращение числа рабочих мест усилит ожидания дальнейшего смягчения денежно-кредитной политики со стороны ФРС США и негативно отразится на фондовом рынке.

Сергей Козловский, аналитик Grand Capital Ltd.
http://www.grandcapital.net
[email protected]

*Рекомендации указанные в статье не могут служить основанием к прямым действиям.

 

[GC Analyst]

Grand Capital - Европейский премаркет.

Данные американской статистики повергли рынки в шок…

Европейские фондовые рынки закрылись в пятницу падением на фоне разочаровывающих данных по занятости в США, которые оказались существенно хуже ожиданий.
"Данные в несельскохозяйственном секторе были ужасны, и при пересмотре оказались еще хуже. Они показывают, что восстановление еще не полно", - сказал Марк Прист, старший трейдер акциями в ETX Capital. "Есть опасения двойного спада, именно поэтому мы распродаем (акции)". (CNBC)
Банковский индекс DJ EURO STOXX BANK по итогам предыдущих торгов составляет 200.44 (-1.40%).
Бумаги BNP Paribas снизились на 0.50%, Banco Santander на 2.60%, Lloyds на 3.04% Deutsche Bank на 0.75%.
Основные европейские индексы на закрытии прошлой торговой сессии: FTSE 100 - 5,332.39 (-0.62%); DAX 30 - 6,259.63 (-1.17%); CAC 40 - 3,716.05 (-1.28%). Фьючерс DJ STOXX 50 утром перед открытием торгов в Европе составляет 2,818.00 (+1.40%). Европейские фондовые рынки откроются ростом.

Европейский индекс "голубых фишек" FTSEurofirst 300, в пятницу закрылся на уровне 1.057 (-1.11%).
По итогам предыдущего дня доходность U.S. 10-летних T-Note составляет 2.82% (+0.007%). Доходность 10-летних German Government Bonds составляет 2.52% (+0.003%) по сравнению с предыдущим днем. Доходность 10-летних U.K. Government Bonds составляет 3.22% (-0.004%) по сравнению с предыдущим днем.
Нефтяные фьючерсы на утренних электронных торгах подрастают после падения в пятницу на фоне плохой статистики из США.
"Фьючерсы уязвимы к снижению на фоне перемен в настроениях инвесторов после роста вначале прошлой неделе, и представленный в пятницу отчет способствовал нарастанию понижательного давления", - сказал Том Бенц, брокер и аналитик BNP Paribas Commodity Futures. "Данные по занятости были слабыми, и мы потеряли имевшийся импульс к росту", - добавил он. (Dow Jones Newswires)
Марка Brent Oil (NYMEX) на утренних электронных торгах на уровне 80.72 (+0.70%) а американская нефть марки WTI (NYMEX) 81.27 (+0.71%).
Фьючерс на золото утром на уровне 1210.80 (+0.46%).
Товарный индекс CRB Index по итогам прошлых торгов составляет 274.71 (-1.07%).
Валютный рынок на утренних торгах характеризуется низкой активностью на фоне отсутствия сегодня важной статистики ожиданий заседания ФРС по монетарной политике, которой начнется завтра.
Индекс доллара ICE, который отражает стоимость американской валюты против торгово-взвешенной корзины из других валют, составляет 80.40 (-0.02%).

Прогноз дня:
Важным событием этой недели будет заседание ФРС по монетарной политике. Если ФРС объявит о грядущем выкупе государственных облигаций, то это нанесет существенный урон американскому доллару, который продолжит свое падение.

Сергей Костенко, старший трейдер и аналитик Grand Capital Ltd.
http://www.grandcapital.net
[email protected]

*Рекомендации указанные в статье не могут служить основанием к прямым действиям.

 

[GC Analyst]

Grand Capital - Фундаментальный обзор рынка. 09.08.2010.

Валютные рынки замерли в ожидании заседания ФРС...

Финальным аккордом прошедшей недели явились данные по занятости в несельскохозяйственном секторе США, которые показали очередное снижение на 131.000 рабочих мест, при прогнозе снижения на 65.000. Это в очередной раз подтвердило, что американская экономика крайне тяжело восстанавливается. Рынок, кажется, теряет направление, не зная, куда ему двигаться.
"Рынок сейчас в значительной степени потерял направление, и нефть кажется довольно хорошо оцененной, принимая во внимание плохие данные о занятости в США, подчеркнувшие неустойчивость экономического восстановления в стране", - сказал Бен Вестмор из National Australia Bank. (Reutres)
Важным для рынка на этой неделе будет заседание ФРС по монетарной политике. Многие эксперты ожидают, что на нем Б. Бернанке даст понять, что американский Центробанк возобновит программу количественного смягчения для поддержки национальной экономики, проводя ее через выкуп государственных облигаций. Но есть и другие эксперты, которые указывают на то, что вряд ли ФРС начнет печатать необеспеченные деньги, мотивируя это и так уже огромным госдолгом.
В целом можно говорить, что инвесторы на валютном рынке заняли выжидательную позицию.

Вадим Воскресенский аналитик Grand Capital Ltd.
www.grandcapital.net

 

[GC Analyst]

Grand Capital - Американский премаркет.

Инвесторы корректируют позиции в преддверии заседания ФРС…

Американский фондовый рынок закрылся в пятницу снижением, которое произошло под влиянием сильного снижения данных по занятости в несельскохозяйственном секторе, которые составили 131 000 против ожидаемого снижения в 65 000.
"У рынка была надежда на сильный сезон отчетности, и S&P без сомнения вырос благодаря этому, - сказал Питер Кенни из Knight Equity Markets. - Но к всеобщему разочарованию, несмотря на отличные прибыли, наша экономика... очевидно, не показывает улучшений на рынке занятости". (Reuters)
Индекс американских банков BKX вырос до 48.43 (-1.40%).
Акции Bank of America Co. упали на 0.43%, Citigroup Inc. на 0.98%, JPMorgan Chase & Co. на 2.01%, Wells Fargo & Cо. на 0.47%.
Фондовые индексы США по итогам предыдущего дня закрылись на уровнях: DJI– 10,653.56 (-0.20%), S&P 500 – 1,121.64 (-0.37%), NASDAQ Comp. – 2,288.47 (-0.20%). В преддверии американской торговой сессии расширенный фьючерс на индекс S&P 500 составляет 10,649.00 (+0.34%). Американские рынки откроются ростом.

Товарно-сырьевые рынки на европейских торгах слабо подрастают в ожидании открытия американских торгов и результатов заседания ФРС, которые будут озвучены в среду.
"Рынок сейчас в значительной степени потерял направление, и нефть кажется довольно хорошо оцененной, принимая во внимание плохие данные о занятости в США, подчеркнувшие неустойчивость экономического восстановления в стране", - сказал Бен Вестмор из National Australia Bank. (Reuters)
Фьючерсы на нефть марки Brent Oil (NYMEX) днем на уровне 81.27 (+1.38%), американская нефть марки WTI (NYMEX) 81.68 (+1.21%) на торгах в Европе.
Фьючерс на золото составляет 1,197.00 (+0.12%).
Товарный индекс Голдманн Сакс XOI в прошлую сессию остановился на уровне 1,020.38 (-0.86%).
Валютные рынки корректируются в ожидании открытия Америки и результатов стресс-тестов европейских банков.
Фьючерс на индекс доллара ICE к корзине основных валют составляет 80.50 (+0.00%).

Прогноз дня:
Ожидаем открытия Америки, но в целом не стоит сегодня ожидать сильных движений из-за отсутствия важной статистики.

Сергей Костенко, старший трейдер и аналитик Grand Capital Ltd.
http://www.grandcapital.net
[email protected]

*Рекомендации указанные в статье не могут служить основанием к прямым действиям.