Новости рынка от NewForex

[Мартин Геллер]

Фундаментальный анализ от NewForex: Азиатско-Тихоокеанский регион

Фондовые индексы по всему миру преимущественно в отрицательной зоне сегодня, из-за разрастающейся доходности казначейских облигаций США, толкнувшей доллар выше девятимесячных максимумов, после того как ряд позитивных экономических данных разогрел ожидания по росту ставки по федеральным фондам к концу года.

Глобальный индекс MSCI по акциям Азиатско-Тихоокеанского региона (не включающего Японии) отдал 0.3%, из-за обостренного интереса к риску, тогда как Nikkei добавил 0.63% из-за ослабшей валюты. Тем временем в Австралии композитный S&P\ASX ослаб на 0.22%. Иена отошла в оборонительные позиции против основных валют, а австралийский бакс, соответственно, укрепился только против иены.

В сентябре официальные лица BoJ изменили стратегию монетарной политики в погоне за 2%-ным уровнем инфляции за счет намерения контролировать кривую доходности, удерживая доходность 10-летних правительственных облигаций на уровне 0%. Но сегодня многие экономисты склонны считать, что этот подход не способен оправдать себя в условиях, когда иена традиционно закрепилась в сознании инвесторов в качестве инструмента предназначенного для хеджирования финансовых рисков.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов


Фундаментальный анализ от NewForex: Северная Америка

Ряд позитивных данных из Соединенных Штатов, включая данные с рынка труда, жилищных продаж, а так же данные о производственной активности еще плотнее укрепили перспективы роста ставок ФРС по федеральным фондам в конце года, ощутимо подогрев доходность казначейских облигаций.

Акции Уолл-стрит, соответственно, пострадали из-за окрепшей вблизи 9-месячных максимумов валюты: Nasdaq Composite отдал 0.65%, а S&P 500 и Dow Jones теряют 0.30 и 0.16% соответственно. Индекс доллара США находится на уровне 98.880 расширяя достигнутый 0.2% рост ранее в четверг. В недельных темпах индекс добавил 0.3%, незначительно обогнав свой девятимесячный максимум. Канадский композитный S&P/TSX добавил 0.18%, тогда как канадец нащупал почву для стабилизации, укрепившись против японской иены, австралийского бакса и британца.

Рынки сосредоточились на грядущих президентских выборах в Соединенных Штатах, запланированных на 8 ноября. Основными экономическими изменениями, которые ожидают весь мир могут стать соответствующие налоговые реформы, поддержка курса дорогих денег со стороны Трампа или характерной для большинства развитых рынков сегодня политики низких учетных ставок (со стороны Клинтон), а так же ряд ощутимых изменений во внешнеэкономической и политической деятельности. Кроме того сегодня мы узнаем данные по ВВП США, которые, как ожидают большинство экономистов, покажут удовлетворительный результат.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

 

[Мартин Геллер]

Фундаментальный анализ от NewForex: Европа

Европейские акции продолжают падать, отражая слабость финансового сектора в зоне евро. Сравнительный индекс IBEX в Испании, тем временем показывает, что страна находится в политическом тупике и потерял 0.6% после того, как законодатели согласились представить консерватора Мариано Рахоя на второй срок в качестве премьер-министра. Индекс упал на 4.2% в этом году.

Панъевропейский Stoxx 600 потерял −0.5%, завершив второй месяц едва ли не непрерывных потерь. Капитал утекает в азиатские страны. Нефтегазовый индекс от Stoxx 600 упал на −1.5%, на фоне возрождающихся опасений о том, что ОПЕК добьется дополнительных перспектив в инициативе сокращения объемов нефтедобычи. Такие меры, как показывает опыт, пока что только в краткосрочной перспективе воздействуют на избыточное предложение, оставляя нефтяников под давлением долгосрочных перспектив удешевления активов.

Таким образом, сегодня мы можем наблюдать, скорее всего, лишь краткосрочный всплеск заинтересованности в акциях, при этом преимущественно азиатских, что может еще некоторое время поддерживаться позитивными данными из Китая, но все ощутимей возвращая инвестиционный интерес к рисковым активам.

Аналитик компании NewForex

Алексей Вергунов

Фундаментальный анализ от NewForex: Азиатско-Тихоокеанский регион

Крупнейшая азиатская экономика, а именно — Китай, опубликовала отчет о производственной активности за октябрь, зафиксировав самый быстрый темп расширения производительности коммерческих и национальных предприятий за последние два года, отметив также, что в пользу стабилизации экономики послужили кредитный и жилищный бум. В то же время, Банк Японии предоставил приглушенные прогнозы по инфляции. Стоит ожидать что это ощутимо отразится на фондовом рынке ближайшее время. Также ожидается, что Федеральная резервная система США оставит денежно-кредитную политику без изменений в грядущую среду, но официальные лица воспользуются очередным заседанием для того, чтобы подготовить почву для повышения процентных ставок в декабре.

Крупнейший индекс MSCI по акциям Азиатско-Тихоокеанского региона вне Японии прибавил +0.23% сегодня, преимущественно из-за того, что китайские данные возродили интерес к традиционным классам активов. В то же время, японский Nikkei 225 вырос на +0,10% из-за ослабшей иены, открывшей перспективы для конкурентоспособности экспортеров. Фондовые индексы Уолл-стрит закрылись на отрицательной территории из-за стабилизировавшегося доллара США: S&P 500 потерял −0.01%, а Nasdaq Composite и Dow Jones потеряли −0.02 и −0.10% соответственно. Австралийский S&P/ASX ослаб на-0.51% из-за укрепившегося австралийца, не смотря на рекордно низкий уровень процентных ставок, зафиксированный РБА сегодня, в то время как канадский S&P/TSX удержался на территории роста, прибавив +0.01%.

Японская иена торгуется ниже большинства основных валют, в то время как американец укрепился против британца, иены и европейской валюты. Австралийский бакс остается лидером роста на этой неделе, торгуясь выше всех основных валют. Канадец лишь слегка уступил австралийцу, и так же укрепился против большинства валют.

Аналитик компании NewForex

Алексей Вергунов

 

[Мартин Геллер]

Фундаментальный анализ от NewForex: Европа

Европейские акции остаются на отрицательной территории, из-за растущей слабости во многих секторах экономики, главным образом в финансовом секторе, а так в занятости и производственном секторе. Кроме того, неопределенность в результатах президентских выборов в США также повлияла на интерес инвесторов к традиционным классам активов сегодня, оторвав фондовые индексы от инвестиций.

Панъевропейский индекс Stoxx 600 ослаб на 1.1% ранее, с потерями по всем секторам и кроме того, к самому слабому уровню с 20 февраля текущего года. Индекс волатильности вырос к сентябрьским максимумам отражая склонность инвесторов в работе с рисковыми классами активов.

Евро окреп против большинства других валют из корзины основных, в то время как британец и швейцарская крона также пользуются популярностью, в том числе за счет растущего интереса к драгоценным металлам. В целом финансовый рынок Европы еще имеет потенциал к восстановлению и даже росту, но скорее в долгосрочной перспективе. И здесь нам стоит следить за политикой Европейского центрального банка, который может встать на путь дальнейшего ослабления монетарной политики в начале следующего года, особенно в случае победы Трампа на президентских выборах в США.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

Фундаментальный анализ от NewForex: Азиатско-Тихоокеанский регион

Фондовые индексы АТР ослабли сегодня, в то время как доллар США также ушел в оборонительные позиции на фоне растущих перспектив победы республиканского кандидата Дональда Трампа на грядущих выборов, после того как разгорелся очередной скандал с участием ФБР по поводу переписки демократического конкурента, т. е. Клинтон.

Обширнейший индекс MSCI по акциям Азиатско-Тихоокеанского региона вне Японии отдал на 0.4%, тогда как Nikkei 225 потерял 1.1% сегодня. S&P/ASX 200 в Австралии ослаб на 1.45%, а канадский S&P/TSX теряет 0.06%. Акции компаний из Соединенных Штатов также ослабли: S&P 500 отдал 0.68%, Nasdaq потерял 0.69%, а Dow Jones снизился на 0.58%.

Доллар немного ослаб, опять же из-за переосмысления перспектив денежно-кредитной политики США со стороны инвесторов с учетом растущих перспектив Трампа на победу, который, как известно, приветствует перспективы протекционизма и дешевых денег соответственно. Доллар США ослаб против иены и швейцарского франка. Иена выросла против других конкурирующих валют, поскольку инвесторы принялись хеджировать финансовые риски. Канадский бакс укрепился лишь против австралийца, который ушел в оборонительные позиции по отношению к всей корзине ключевых конкурирующих валют сегодня. Наблюдаем за встречей чиновников Федеральной резервной системы которые, стоит ожидать, оставят монетарную политику без изменений но обсудят перспективы ужесточения на декабрь.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

 

[Мартин Геллер]

Фундаментальный анализ от NewForex: Азиатско-Тихоокеанский регион

Азиатские фондовые индексы растут из-за ослабшей иены, покуда американский бакс также получил стимул к росту от растущей заинтересованности в рисковых активах, по мере того как ФБР США указало на отсутствие необходимости вести дальнейшее расследование в отношении Клинтон, что ощутимо укрепило ее шансы на победу в президентских выборах уже завтра.

Обширнейший индекс MSCI по акциям Asia-Pacific вне Японии прибавил 0.8%, тогда как Nikkei 225 вырос на 1.61%. В то же время S&P/ASX в Австралии вырос на 1.35%, а S&P/TSX в Канаде лишился 0.51%. Фондовые индексы Уолл-стрит тоже продемонстрировали признаки слабости из-за окрепшего доллара США: S&P 500 ослаб на 0.17%, а Nasdaq и Dow Jones потеряли по 0.24% каждый.

Японская иена обороняется против ряда валют, в том числе американца и австралийца, но стоит тверже британца, евро и швейцарского франка, тогда как американский бакс выбился в лидеры роста сегодня. Австралиец укрепился против валютной корзины, но все таки слабее американца, тогда канадец растет против британца, евро и швейцарского франка. Многие инвесторы безоговорочно уверены в том, что теперь Клинтон победит на выборах, что может послужить стимулом для роста американской валюты, учитывая укрепившийся на рынках интерес к риску.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

Фундаментальный анализ от NewForex: Европа

Европейские фондовые индексы также показывают признаки слабости, отягощенные оттоком капитала, слабой производственной активностью и укрепившейся неопределенностью в отношении перспектив роста по итогам выборов в США. Кроме того, значительно ослабло производство лекарств из-за того, что официальные лица конгресса США призвали федеральных антимонопольных регуляторов расследовать вероятную фиксацию цен.

Панъевропейский Stoxx 600 упал на 0.8% ранее, в то время как Eurofirst 300 солидаризировался с коллегой, потеряв 0.79% и свидетельствуя о крупнейшем еженедельном ослаблении с февраля. Индекс упал на фоне растущего интереса к риску и торгуется вблизи самого низкого уровня за последние шесть месяцев. Евро торгуется ниже большинства валют, но окреп против британца, который ушел в глухую оборону сегодня. Швейцарский франк лишь немного обогнал евро и британский фунт стерлингов.

Сегодня внимание глобальных инвесторов полностью предано президентским выборам в США, что ощутимо подрывает интерес инвесторов к традиционным классам активов и уже по прошествии выборов мы можем ожидать какой-то определенности в дальнейшей динамике развития рыночных отношений между регионами.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

 

[Мартин Геллер]

Фундаментальный анализ от NewForex: Европа

Фондовые индексы Европы выросли, испытав восходящий интерес инвесторов к банковским акциям, драйвером для роста которых послужили позитивные прогнозы в отношение перспектив победы демократического кандидата на президентских выборах в США, который может ощутимо улучшить финансовые отношения между Штатами и Европой.

Панъевропейский Stoxx 600 расширился на 1.5%, за счет растущего интереса к традиционным классам активов, способным испытать своевременный рост на стабилизации политико-экономических отношений между крупнейшими экономическими регионами. Акции энергетических компаний, тем временем, торговались смешано из-за укрепившихся неопределенностей в отношение перспектив дальнейшей регуляции конкурентных условий.

Европейские валюты показываю смешанные перспективы: британец неожиданно получил импульс к росту, после возложения судебного запрета на инициативу начать процедуру выхода из Европейского Союза со стороны премьера Терезы Мэй, что лишь отсрочило, но не избавило британцев от необходимости обеспечить этот экономико-политический маневр. Евро в лидерах падения, что также послужило импульсом для роста акций, в то время как швейцарский франк испытал рост банковского сектора и валюты почти единовременно.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

Фундаментальный анализ от NewForex: Азиатско-Тихоокеанский регион

Фондовые рынки Азиатско-Тихоокеанского региона испытали значительный подъем сегодня, из-за растущей уверенности инвесторов в перспективах победы Хиллари Клинтон на президентских выборах в США, результаты которых станут известны позднее завтра. Напоминаем, что ФБР закрыли расследование в отношение демократического кандидата недавно, что укрепило уверенность инвесторов в победе более стабильного и предсказуемого для рынков кандидата.

Индекс MSCI World практически не изменился, сохранив 1.6% рост с понедельника, свой самый большой скачок за 19 недель. Обширнейший MSCI Asia-Pacific ex Japan добавил 0.3%, в то время как японский Nikkei 225 отдал 0.2% из-за укрепившейся на хеджах иены. Фондовые индексы Уолл-стрит демонстрируют ощутимый прилив средств сегодня: S&P 500 добавил 2.22%, Nasdaq вырос на 2.37%, а Dow Jones на 2.08%. S&P/ASX в Австралии и канадский S&P/TSX выросли на 0.13 и 0.99%. Китайский CSI 300 прибавил 0.5%.

Японская иена, как уже упоминалось, обеспечила себе рост за счет хеджирующих риски инвесторов, вырвавшись в лидирующие позиции по отношению к другим валютам. Доллар США лишь немного уступает японской коллеге. Австралийский бакс и канадец торгуются ниже большинства основных валют, также обеспечивая рост фондовых индексов. Позднее завтра мы узнаем результаты президентских выборов в США, что скорее всего поддержит бычий тренд для доллара США, а также японской иены.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

 

[Мартин Геллер]

Фундаментальный анализ от NewForex: Европа

Европейский фондовые индексы обвалились сегодня, отрезав перспективы к росту, захваченные в начале недели. Неопределенность торговых отношений между Европой и США в связи с победой Трампа окрепла, заставляя инвесторов обращаться к инструментам хеджирования прежде, чем ситуация более-менее прояснится. В целом же, несмотря на ряд конкретных упущений, вроде тех, которые придется испытать европейской сфере здравоохранения, торговые амбиции Трампа еще сыграют на руку большой Европе.

FTSE 100 в Британии, тем временем, потерял 4.1% при открытии, в то время как DAX в Германии ослаб на 4.3%, а CAC 40 во Франции несет потери в 4.2%. Панъевропейский STOXX 600 потерял 0.32%. Евро занимает лидирующие позиции сегодня, уступая лишь японской иене, тогда как британец окреп против австралийского и канадского коллег, а швейцарский франк также сильнее большинства валют.

Трамп официально победил на выборах в США, и теперь глобальные рынки ждут каких-либо заявлений и действий, способных разогнать неопределенность и способствовать адаптации к условиям новой политической и экономической жизни, которая весьма ощутимо изменится, если верить в политико-экономическую программу республиканского президента.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

Фундаментальный анализ от NewForex: Азиатско-Тихоокеанский регион

Мировые фондовые индексы обвалились сегодня, как и американский бакс, из-за неожиданно укрепившихся перспектив на победу Трампа ранее. Инвесторы и политические эксперты не были готовы к разгромной победе республиканцев, способных теперь подорвать и без того шаткую глобальную политико-экономическую стабильность.

Фондовые индексы в Азии несут существенные потери, ослабив индекс MSCI Asian-Pacific ex Japan на 0.3%, а Nikkei 225 аж на 5.4% сегодня. На Уолл-стрит, тем временем, фондовые индексы колебались, но все же выросли за счет перспектив мягкой монетарной политики от Трампа: S&P 500 вырос на 0.38%, а Nasdaq и Dow Jones прибавили 0.53 и 0.40%. S&P/ASX ушел в отрицательную зону на 1.92%, в то время как S&P/TSX в Канаде незначительно, но вырос на 0.03%, укрепившись на положительной территории.

Японская иена стремительно укрепилась на хеджерах, обвалив фондовый рынок, в то время как американский бакс ослаб против большей части основных валют, укрепившись лишь против австралийца и канадца. Последние заняли оборонительные позиции по отношению к корзине основных валют. Рынки сопровождают победу Трампа сгущающейся неопределенностью в отношение монетарной политики, торговых перспектив США, а также политических отношений с другими странами. Позднее сегодня мы ожидаем оценку по запасам сырой нефти от Energy Information Administration , что даст некоторые краткосрочные ориентиры по перспективам укрепления валюты. Напоминаем, что Трамп отстаивает интересы торговли и производства, указывая на необходимость проведения мягкой денежно-кредитной политики, что может негативно отразиться на росте доллара США.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

 

[Мартин Геллер]

Фундаментальный анализ от NewForex: Европа

Европейские фондовые индексы, как ни странно, также успели вырасти после победы Трампа, найдя в его политической программе перспективы не только для разворота, но и последующего роста, что уже ощутимо проявилось среди производителей лекарств и финансовой сфере. Стимулирующая политика от США — вероятно то, чего так не хватало рынкам последний год.

Общеевропейский STOXX 600 вырос на 1.5% тем временем, потеряв 2.4% при открытии, пробив самый высокий уровень с 31 октября. В целом инвесторы переориентировали свои портфели на стимулирующую политику, низкие налоги и активизацию торговли и интереса к традиционным активам, о чем свидетельствует укрепление многих фондовых индексов по всему миру.

Британский фунт находится в глухой обороне, тем временем как европейская валюта торгуется выше большинства остальных, пока швейцарский франк укрепляется лишь против британца и американского доллара. Сфера здравоохранения расширилась на 4.6% сегодня, а так же ощутимый прирост получили цветные металлы, как средство хеджирования и традиционные, опять же за счет ориентирования на значительное стимулирование глобальной торговли со стороны новой администрации.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

Фундаментальный анализ от NewForex: Азиатско-Тихоокеанский регион

Фондовые индексы в Азии выросли, взяв разворот за счет того, что инвесторы успели приспособится к обескураживающей победе республиканского кандидата Трампа на президентских выборах в США. В то же время доллар США ослаб из-за растущих перспектив ориентации на стимулирующую политику со стороны новой администрации. Кроме того, многие глобальные экономические перспективы, идущие от Трампа, в значительной мере были приняты по достоинству со стороны инвесторов, взять хотя бы ориентирование на низкие налоги для производителей.

Обширнейший индекс MSCI по акциям Asian-Pacific ex Japan потерял 2%, а Nikkei 225 в Японии наоборот, развернулся и вышел в прирост почти на 7%, после того как потерял около 5% ранее. Фондовые индексы Уолл-стрит также растут: Dow Jones вырос на 1.40%, а Nasdaq и S&P 500 прибавили по 1.11%. Сравнительные S&P/ASX и S&P/TSX в Австралии и Канаде прибавили ASX: +3.34% и потеряли TSX: +0.70% соответственно.

Доллар США ушел в оборонительные позиции, в то время как японская иена лидирует в росте против других основных валют, что однако не мешает национальному фондовому рынку демонстрировать значительный прирост. Австралиец окреп против большинства валют, а канадец торгуются ниже большинства валют. Ожидания в отношении увеличения расходов и темпов инфляции при Трампе, доходность 10-летних облигаций подскочила до 16-месячных максимумов к 1.87%.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

 

[Мартин Геллер]

Фундаментальный анализ от NewForex: Европа

Фондовые индексы в Европе несут потери при открытии, слабея из-за перспектив финансового стимулирования производственной активности со стороны Трампа, что также привело к росту доходности государственных облигаций и валюты, но подорвала сферу основного обеспечения, в том числе ощутимо ослабила сферу коммунальных услуг.

Общеевропейский индекс STOXX 600 был замечен с потерями в 0.3% при открытии, после того как вырос к двухнедельным максимумам ранее. Значительная выгода от роста доходности облигаций пришлась на финансовые компании, уже успевшие настрадаться от стимулирующей денежно-кредитной политики ЕЦБ. В целом же, перспективы сокращения и ослабления мер регулирования корпоративных налогов, отстаиваемые Трампом, могут обеспечить рост финансового сектора Европы.

И уже сегодня европейская валюта торгуется выше большинства валют, как и швейцарская крона с британским фунтом стерлингов. Впрочем же, экономисты рекомендуют воздерживаться от сделок в эти дни, пока макродинамика не станет более прозрачной, оттенив всю неопределенность в отношении реальных мер экономического стимулирования, на которые решится новая американская администрация в ближайшее время.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

Фундаментальный анализ от NewForex: Азиатско-Тихоокеанский регион

Азиатские фондовые индексы ослабли в пятницу на фоне растущих опасений инвесторов в отношении неопределенности монетарной политики исходящей от нового президента США, способной спровоцировать отток капитала из регионов. Делая ставку на протекционизм и фискальную экспансию Трамп рискует разогнать инфляцию настолько, что ему придется отойти от инициативы слабых денег и ФРС повысит ставки уже в следующем месяце.

Обширнейший индекс MSCI по акциям Asian-Pacific ex Japan отдал 1.4%, тогда как Nikkei 225 выбился в рост на 0.18%, оттолкнувшись от слабеющей иены к уровню 6-месячных максимумов. Уолл-стрит закрылся смешанно: Nasdaq потерял 0.8%, тогда как S&P 500 и Dow Jones прибавили 0.3 и 1.2% соответственно. Сравнительный S&P/ASX по австралийским акциям добавил 0.79%, в то время как S&P/TSX по канадским ослаб на 0.11%.

Иена находится в глухой обороне, обеспечивая рост фондового рынка, в то время как доллар США вновь выбивается в лидеры роста. Канадский и австралийский бакс также торгуются низко, свидетельствуя о растущем интересе к традиционным классам активов. В то же время, 10-летние казначейские облигации США выросли к 10-месячным максимумам. На сегодняшний день есть все основания полагать, что ФРС США поднимут ставки в следующем месяце, препятствуя рискам перегрева экономики.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

 

[Мартин Геллер]

Фундаментальный анализ от NewForex: Европа

В Европе фондовые индексы торгуются разнонаправленно, но в целом идут в сторону нисходящей тенденции, отвечая ослабшим нефтянному и металлургическому секторам, а также укрепляющейся протекционистской политики со стороны нового президента США.

Общеевропейский Stoxx 600 потерял 0.4% ранее, оборвав череду побед на прошлой неделе, добавивших 2.6%, то есть лучший недельный результат за последние 6 месяцев. Индекс энергоносителей потерял 2.1%, а индекс добывающего сектора около 2%, указывая на разочаровывающие новости со стороны ОПЕК, не видящих путей для окончательного решения проблемы предложения за счет его регулярного сокращения.

Евро торгуется слабее большей части основных валют, но торгуется выше иены, тогда как швейцарский франк получил поддержку от растущих цен на золото, растущего финансового сектора и склонности инвесторов хеджировать финансовые риски через соответствующие активы. Британец торгуется выше иены и евро, но ниже других основных валют. В целом надо признать, что европейские рынки довольно быстро садаптировались к победе Трампа, и уже готовятся к первым этапам проявления его протекционистской политики.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

Фундаментальный анализ от NewForex: Азиатско-Тихоокеанский регион

Азиатские фондовые индексы ослабли в понедельник, поскольку доллар США достиг девятимесячных максимумов против корзины основных валют, указывая на перспективы ускорения инфляции и расширения бюджетных дефицитов, что грозит оттоком капитала для многих формирующихся рынков.

Обширнейший индекс MSCI Asia-Pacific ex Japan потерял 0.99% сегодня, достигнув шестимесячных минимумов ранее в пятницу. В то же время японский Nikkei прибавил 1.6% из-за слабеющей иены. Фондовые индексы Уолл-стрит показывают смешанные результаты закрытия: Nasdaq прибавил 0.54%, Dow Jones вырос на 0.21%, а вот S&P 500 потерял 0.14%.

Доллар США укрепился на лидирующих позициях в отношении других основных валют, в то время как японская иена ушла в глухую оборону. Канадский бакс торгуется выше иены, британца и австралийца, в то время как австралийский доллар торгуется выше большинства основных валют, уступая лишь американцу. 10-летние казначейские облигации выросли к 10-месячным максимумам, разогнав доходность до 2.22%. В целом же долгосрочные казначейские облигации растут, подрывая инвестиционную привлекательность формирующихся рынков и открывая перспективы для ужесточения торговой конкуренции со стороны США.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

 

[Мартин Геллер]

Фундаментальный анализ от NewForex: Европа

Фондовые индексы в Европе успели продемонстрировать потенциал к росту прежде, чем подорвались на росте доходности облигаций, которые, в свою очередь, получили значительный импульс из-за оттока капитала из Азии. Тем не менее, рынки скорее переориентируются на облигации США, показавшие 2.25-% рост по 10-летним бумагам, в то время как 30-летние казначейские облигации выросли более чем на 3.0%.

Общеевропейский STOXX 600 прибавил около 0.3% ранее. Напоминаем, что на прошлой неделе индекс прибавил более чем 2.5% на победе Дональда Трампа, которая может обеспечить устойчивую фискальную политику, полезную для циклических акций, затрагивающих коммунальную сферу, банковский сектор и рынок недвижимости. Акции банковского сектора, впрочем, росли сегодня прибавив 2.2%.

Европейская валюта укрепилась за счет растущих облигаций. В то же время швейцарский франк потерял популярность из-за растущего интереса к риску, а британец держался более менее устойчиво против ряда таких валют как канадский бакс, швейцарский франк и австралийский доллар. Рост облигаций еще некоторое время будет стимулировать интерес к риску, однако в средне- и долгосрочной перспективах следует ожидать оживления в традиционных классах активов. Также, интерес к риску может подорваться на данных по ВВП Германии и скорость инфляции в Великобритании, публикуемых позднее сегодня.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

Фундаментальный анализ от NewForex: Азиатско-Тихоокеанский регион

Доллар США показывает весьма ощутимые перспективы к росту сегодня, получив импульс от роста казначейских облигаций. Несмотря на осторожные настроения в отношении азиатских рынков инвесторы присматриваются к некоторым возможностям, которые открывают, например, банковские акции в Гонконге. В целом же ускорение инфляции в Соединенных Штатах спровоцировало отток капитала с азиатских рынков в европейские и американские облигации.

Обширнейший в Азиатско-Тихоокеанском регионе индекс MSCI ex Japan потерял 0.84%, тогда как Nikkei 225 ослаб на 0.18%. Фондовые индексы Уолл-стрит закрылись разнонаправленно: Nasdaq и S&P 500 потеряли 0.36 и 0.01%, в то время как Dow Jones вырос на 0.17%. Сравнительные S&P/ASX и S&P/TSX: −0.36 и +0.30-% соответственно.

Доллар США торгуется довольно устойчиво сегодня, в то время как иена принимает хеджирующих риски инвесторов, а канадец и австралиец ушли в оборонительные позиции. Индекс доллара США достиг 13-месячных максимумов. Рост доходности облигаций Европы и США поддерживает отток капитала с развивающихся рынков. Таким образом, еще можно ожидать ускорения роста доллара в краткосрочной перспективе.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

 

[Мартин Геллер]

Фундаментальный анализ от NewForex: Европа

Европейские фондовые индексы росли ранее, обеспечив себя стимулом полученным от роста цен на сырую нефть и отскоком в коммунальных услугах и финансовом секторе, в акциях которых, также как и в недвижимости, инвесторы решили хеджироваться на момент глобальной передышки.

Общеевропейский STOXX 600 прибавил 0.3% в конце сессии, но в этом году индекс по-прежнему теряет порядком 7%. Существуют весомые ожидания в отношении крупного финансового стимула, обеспеченного президентством Трампа, который получит финансовый сектор Европы из-за склонности инвесторов к работе с циклическими активами.

Растущая доходность облигаций снизила давление на финансовый сектор, чем убрала одно из важнейший ограничений. Таким образом пауза в торговле облигациями связана с фиксацией прибыли среди финансовых акций. Акции нефтегазовых компаний выросли на 2.64%. Европейские валюты также значительно укрепились против основных валют АТР. Сегодня мы ожидаем новости с рынка труда Великобритании, которые могут повлиять на динамику курса британского фунта.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

Фундаментальный анализ от NewForex: Азиатско-Тихоокеанский регион

Торговля облигациями приостановилась сегодня, поскольку инвесторы фиксируют прибыль, причем в традиционные классы активов. Ранее облигации получили ощутимый стимул к росту после победы Трампа, но сегодня акции Уолл-стрит растут, оторвавшись от четырех-месячных минимумов, достигнутых ранее. Сильные розничные продажи в США также укрепили ожидания в отношении роста процентных ставок в декабре. Резкий рост доходности облигаций США привлек инвесторов к доллару, чей индекс по отношению к корзине из шести основных валют достиг своего самого высокого уровня почти за год во вторник.

Обширнейший индекс MSCI Asian-Pacific ex Japan прибавил 0.64% сегодня, в то время как Nikkei 225 в Японии вырос на 1.14% и преодолел девятимесячный максимум, поскольку иена ушла в оборонительные позиции сегодня. Фондовые индексы Уолл-стрит выросли: промышленный Dow Jones прибавил 0.31%, а S&P 500 и Nasdaq Composite добавили 0.74 и 1.11%. TSX в Канаде и ASX в Австралии прибавили 1.08 и 0.03% соответственно.

Планы новоизбранного президента США — Трампа в отношении сокращения налогов и увеличения расходов на инфраструктуру будут способствовать росту спроса, а инициатива депортировать нелегальных иммигрантов и ввести тарифы на дешевый импорт, в случае их реализации, рассматриваются в пользу растущей инфляции. Такая перспектива влечет за собой растущие ожидания по поводу роста процентных ставок, укрепления доллара, но инвесторы также думают о том, какие еще возможности может открыть сегодня политика Трампа. Доходность 10-летних казначейских облигаций США снизилась до 2.207% по сравнению с 11-месячными максимумами достигнутыми в понедельник (2,302%), несмотря на то, что этот уровень резко подскочил, примерно с уровня 1.86% до выборов. Розничные продажи в США росли быстрее, чем ожидалось, указывая на устойчивость экономики, что позволяет ФРС повысить ставки в следующем месяце.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

 

[Мартин Геллер]

Фундаментальный анализ от NewForex: Азиатско-Тихоокеанский регион

Доллар США отошел от 13,5-месячных максимумов сегодня, после того как доходность казначейских облигаций снизилась, из-за фиксирующих прибыль инвесторов, да и в целом — затянувшегося интереса к данному классу активов. Тем временем японские гособлигации также отошли от максимумов после того, как BoJ поставил их на неограниченную продажу, причем по фиксированной ставке, предупреждая последствия, которые могло вызывать чрезмерный рост доходности бумаг.

Обширнейший индекс MSCI Asian-Pacific ex Japan прибавил 0.12%. Однако на этой неделе индекс уже успел потерять порядком 1%, из-за ужесточающихся условий денежно-кредитного регулирования на рынках, в том числе растущих перспектив повышения процентных ставок, что может привести к оттоку денег с развивающихся рынков. Nikkei 225 потерял 0.1%, что можно назвать довольно победным уровнем потери, после того как ранее индекс страдал от ощутимого роста иены. Австралийский ASX прибавил 0.20%, а канадский TSX потерял 0.16%.

Индекс доллара США измеряющий силу доллара по отношению к корзине основных валют отошел от максимумов 100.570 ранее, то есть самый высокого показателя начала 2003 года. Американский бакс вырос, обнаружив в новоизбранном президенте потенциал для поддержки жесткой денежно-кредитной политики. Японская иена, тем временем ушла в оборонительные позиции. CAD торгуется выше большинства основных валют, в то время как AUD ощутимо ослаб против своих конкурентов.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

Фундаментальный анализ от NewForex: Европа

Фондовые индексы в Европе торгуются слабее сегодня, но все еще вблизи многомесячных максимумов, подорвавшись на слабых прогнозах по рынку нефти, вызванных образовавшимся конфликтом интересов между поставщиками в отношении объемов предложения на рынках. Европейская валюта торгуется вблизи годовых максимумов.

Общеевропейский STOXX 600 потерял 0.23% ранее и около 7% в годовом выражении. Циклические сектора пострадали сегодня от фиксации прибыли. После того как победа Трампа возобновила надежды на рост циклических акций, резкие скачки в доходности облигаций грозят его существенно ограничить.

Евро укрепился против британца, австралийского бакса и иены, в то время как фунт стерлингов лишь слегка уступает единой валюте. Швейцарский франк также стабилен. Валюты торгуются вблизи многомесячных максимумов. Глобальные рынки затихли, оторвавшись от активной закупки гособлигаций США, начатой еще в начале недели. Доходность 10-летних японский облигаций остается стабильной на уровне 0.035%. Доходность вернулась к прежним значениям после того как Банк Японии увеличил предложение JGB на рынках. Официальные лица центрального банка заявили в сентябре, что сохранят базовую доходность около нуля процентов.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

 

[Мартин Геллер]

Фундаментальный анализ от NewForex: Европа

Фондовые индексы в Европе тем временем растут, подхватывая утекающий с формирующихся азиатских рынков капитал и заручаясь поддержкой слабой валюты, расширяющей деловую активность в регионах. В некоторых странах банковские индексы упали, но в целом растут, отражая заинтересованность инвесторов в циклических акциях.

Общеевропейский STOXX 600 прибавил около 0.6% ранее, в то время как европейский банковский индекс вырос на 0.3%. Базовые отрасли показали увеличение на 1.6, в ожидании укрепления цен на сырьевые ресурсы, чему в значительной степени способствует на сегодняшний день политика Трампа, рассчитанная на укрепление инициатив развития инфраструктурных проектов.

Европейская валюта ослабла в отношение большинства других конкурирующих между собой валют, отойдя к полугодовым минимумам. Швейцарский франк стабилен и торгуется выше большинства валют, а вот британский фунт стерлингов по прежнему слаб, и свидетельствует о слабой инвестиционной и деловой активности в регионе, подорвавшей уверенность почти во всех сферах британской экономики из-за растущей неопределенности по поводу дальнейшего сценария развития пост-брекзитовкой Британии.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

Фундаментальный анализ от NewForex: Азиатско-Тихоокеанский регион

Фондовые рынки Азии ослабли в пятницу, сопровождая рост доходности казначейских облигаций Соединенных Штатов. Это привело к росту доллара США к более чем годовым максимумам против корзины основных валют. Перспективы ускорения инфляции в США объединили инвестиционную активность на развивающихся рынках, призывая инвесторов к взаимодействию с рисковыми классами активов.

Крупнейший в азиатско-тихоокеанском регионе вне границ Японии индекс MSCI ослаб на 0.4% и находится вблизи 4-месячных минимумов. Японский Nikkei 225 вырос более чем на 0.5% сегодня, из-за ослабшей иены, обеспечившей рост деловой активности. Фондовые индексы Уолл-стрит растут: Nasdaq вырос на 0.75%, в то время как Dow Jones и S&P 500 прибавили 0.19 и 0.47%. Австралийский ASX и канадский TSX расширились на 0.39 и 0.63% соответственно, отражая заинтересованность в сырьевых ресурсах.

Доллар США лидирует в росте по отношению к другим основным валютам, в то время как иена заняла оборонительные позиции. Британец и канадец стабилизировались, окрепнув против большинства валют.Рост доходности облигаций также отражает переоценку рыночных перспектив инвесторами на фоне растущих вероятностей увеличения ставок со стороны ФРС, хотя председатель Центробанка Йеллен уже успела сообщить, что выборы Трампа никак не повлияли на цели Федеральной резервной системы. Тем не менее, ожидания изменились и FedWatch от CME Group показывает приблизительно 90-% вероятность повышения ставок в декабре. Доллар вырос к 110.34 против иены, к самому высокому уровню с начала июня. Евро упал до $1.0620, свидетельствуя о самом низком уровне за текущий год. Индекс доллара США на самом высоком уровне с апреля 2003 года.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

 

[Мартин Геллер]

Фундаментальный анализ от NewForex: Азиатско-Тихоокеанский регион

Акции АТР торгуются слабо сегодня, после того как рост доходности американских облигаций подорвал рост рынков с формирующейся экономикой, спровоцировав отток средств из регионов. В результате формирующиеся экономики демпингуют свои активы, тогда как растущий доллар США открывает все необходимые перспективы для агрессивных монетарных инициатив ФРС в грядущем месяце.
Широчайший индекс MSCI по бумагам АТР без Японии потерял 0.1% и торгуется вблизи полугодовых минимумов, тогда как Nikkei 225 прибавил 0.4% из-за слабой иены и подскочил к 11-месячным максимумам. Акции Уолл-стрит также ослабли: Dow Jones теряет 0.19%, а S&P и Nasdaq на 0.24 и 0.23% соответственно.
Многие валюты развивающихся рынков остаются под давлением из-за опасений инвесторов к тому, что их деньги могу вернуться обратно в США. Малайзийский ринггит пришел к 14-месячному минимуму, в то время как филиппинский песо достиг минимума 2008 года. Доллар США укрепился на полугодовых максимумах против иены, которая находится в глухой обороне сегодня. Австралиец вблизи пятимесячных минимумов, а вот канадский бакс получил поддержку от разворота цен на энергоносители и торгуется выше всех основных валют сегодня.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

Фундаментальный анализ от NewForex: Европа

В Европе фондовые индексы потеряли в цене ранее в пятницу, но идут на восстановление сегодня. В пятницу активность инвесторов была ограничена интересом к циклическим акциям, и подорвана падением акций горняков и энергетиков, последние из которых развернулись и растут сегодня, существенно ограничивая ралли на доллар США.
Общеевропейский индекс Eurofirst 300 потерял около 0.5%, но в целом демонстрирует перспективы к росту вот уже две недели, в чем не последняя заслуга новоизбранного президента США Трампа, намеревающегося увеличить расходы на инфраструктурные проекты. Индекс банковского сектора Италии упал на 2.5% до самого низкого уровня с 5 октября, отягощенный конституционным референдумом, в ходе которого может быть отозвано реформистское правительство Ренци.
Единая европейская валюта стабильна сегодня, но все еще находится вблизи 12-месячных минимумов против доллара США. Швейцарский франк, тем временем, растет из-за повышающегося интереса к общеевропейским финансовым акциям, в то время как британский фунт стерлингов ослаб против большинства основных валют. Несмотря на инфраструктурные планы Трампа, которые могут повысить цены на металлы, их цены могут значительно пострадать из-за долларового ралли. Поэтому инвесторы стали осторожней относиться к перспективам роста европейских акций под влиянием американского президента.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

 

[Мартин Геллер]

Фундаментальный анализ от NewForex: Европа

Европейские акции растут сегодня, поскольку инвесторы настроены на работу с традиционными активами, в то время как доллар США немного ослаб. Экономическая активность такого рода может разогнать инфляцию в отдельных регионах. Надежды на рост сырьевых секторов, обеспеченный со стороны инфраструктурных инициатив Трампа, привлекает инвесторов к циклическим акциям в эти дни.
Общеевропейский Eurofirst 300 вырос на 0.4% ранее в понедельник, прибавив около 0.6% на прошлой неделе. В целом же, рынки стабильны, и существуют ожидания в отношении дальнейший финансовых стимулов со стороны ЕЦБ, которые показывают свои результаты с некоторой стороны, если опять же вспомнить циклические акции.
Единая валюта окрепла против швейцарского франка и японской иены, в то время как британский фунт стерлингов укрепился против большинства основных конкурирующих валют, а швейцарский франк торгуется ниже большинства основных валют сегодня. Конституционный референдум в Италии в следующем месяце может спровоцировать нестабильность в регионе и акциях местных компаний соответственно.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

Фундаментальный анализ от NewForex: Азиатско-Тихоокеанский регион

На сегодняшний день ожидания в отношении того, что администрация Трампа утвердит экспансионистскую фискальную политику обеспечивает рост акций США к рекордным уровням, толкая вверх инфляцию и ожидания о росте процентных ставок, а также доходность облигаций и доллара. В понедельник акции США закрылись на рекордно высоком уровне.
Инвесторов в японские акции не побеспокоило землетрясение на севере Японии. Nikkei оставался стабильным и иена была ослаблена к доллару находясь на уровне пятимесячных минимумов. Инвесторы бы отреагировали, если бы производители прекратили операции на своих фабриках в регионах, но сейчас воздействие от землетрясения ограничено. Объем торгов в целом был низкий в преддверии праздника Благодарения в США, а также на фоне ожиданий роста ставки в США уже учтенные рынками.
Основные показатели достигли рекордных уровней, в то время как пост-выборная активность все еще держится. Легкая слабость доллара обеспечила рост золота на 0.3%. В целом же цены на золото упали на 10% по итогам выборов США. Валюты развивающихся рынков восстановились от некоторых потерь. Китайский юань отскочил от 8-летних минимумов. Рынки растут, показатели волатильности отступают. Индекс волатильности CBOE упал на 3.4%. Инвесторы вкладываются в традиционные активы.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

 

[Мартин Геллер]

Фундаментальный анализ от NewForex: Европа

В Европе мы можем наблюдать уверенный рост базовых отраслей экономики, получивших, как ожидалось уверенный стимул от инвестиций, преследующих перспективы скорого развития инфраструктурных проектов и экспансионистской торговой политики новоизбранного президента Соединенных Штатов. Кроме того, инициатива прекратить продвижение транстихоокеанского партнерства может послужит фундаментом для организации новых глобальных торговых партнерств.
Акции горнодобывающих и металлургических компаний росли от 3 до 4% ранее во вторник, чему способствовала мобилизация глобальной торговой активности, и в эпицентре которой мы находимся сегодня. Общеевропейский Eurofirst 300 вырос на 0.6% по открытию. Цены на металлы растут в пределах 4-5% в крупнейших компаниях, а общеевропейский нефтегазовый индекс прибавил 0.9% вчера.
Европейская валюта ослабла, что послужило в качестве поддержки для региональных фондовых рынков, в то время как британский фунт ослаб еще больше, опустившись к шестимесячным минимумам. Швейцарская крона, тем временем, укрепилась из-за растущего интереса к цветным металлам, цены на которые вышли из флэта совсем недавно и еще не в полной мере реализовали потенциал к росту. Позднее сегодня ожидаем изменения по индексу деловой активности в европейском регионе, что может послужить ориентиром для роста валюты в ближайшее время.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

Фундаментальный анализ от NewForex: Азиатско-Тихоокеанский регион

Фондовые рынки Азии получили импульс к росту сегодня, главным образом в виде инвестиционной поддержки инвесторов, которые успели заработать на американском ралли ранее, которое на сегодняшний день уже ограничено ростом казначейских облигаций и валюты США, что ощутимо сказывается на конкурентоспособности товаров на рынках.
Обширнейший межрегиональный индекс MSCI Asian-Pacific ex Japan прибавил более 0.57% сегодня, отскочив от минимумов четырех месяцев. На Уолл-стрит фондовые индексы растут: S&P 500 +0.22%, NASDAQ +0,33%, а Dow Jones +0,35%. Австралийский ASX +1,31%, а канадский TSX +0,40. Другими словами, основные глобальные индексы выросли сегодня, а теперь посмотрим, что происходит с валютой.
Доллар США ощутимо окреп против японской иены на уровне 111.09, так и не преодолев уровень сопротивления в 111.35, сохранив однако широчайший потенциал для последующего роста. Японская иена торгуется слабо на стабильно, поддерживая интересы внешнеторговой конъюнктуры, что просто катастрофически необходимо с учетом угасающей инициативы транстихоокеанского партнерства, на которую японское деловое сообщество возлагало огромные надежды, но которая оказалась невыгодной новой американской администрации.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

 

[Мартин Геллер]

Фундаментальный анализ от NewForex: Азиатско-Тихоокеанский регион

Азиатские фондовые индексы пострадали в четверг из-за новой волны позитивных данных из США, расширивших перспективы для ужесточения денежно-кредитной политики уже в следующем месяце, тогда как доходность суверенных облигаций в Соединенных Штатах ощутимо выросла, преодолев многолетние максимумы.
Рынки акций в странах с развивающейся и развитой экономикой двигаются в разных направлениях после победы Трампа. Капиталы утекают с развивающихся рынков в Соединенные Штаты. Индекс MSCI ASIAN-PACIFIC потерял 0.41% сегодня из-за смещения инвестиционных перспектив в сторону Соединенных Штатов. В то же время японский Nikkei вырос на 1.1% обеспеченный ослабшей иеной. Австралийский ASX прибавил 0.12%, в то время как TSX в Канаде потерял 0.13%.
Иена торговалась слабо в отношении большинства основных валют в то время как доллар США вырос на 0.1% против японской валюты, укрепившись на уровне 112.645, немного отойдя от ранних максимумов. Индекс доллара против основных конкурирующих валют вырос на 0.1% и находится близко к уровню более чем 13-летних максимумов.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

Фундаментальный анализ от NewForex: Европа

Европейские акции торгуются разнонаправленно в среду, демонстрируя однако признаки стабильности в некоторых отраслях. Ощутимый импульс к росту получили базовые отрасли, а также циклические акции.
По всей Европе, включая Британию, можно видеть разносторонние перспективы для крупнейших фондовых индексов. Британский FTSE открылся на отрицательной территории с потерям в 0.2%, в то время как немецкий DAX прибавил 0.1%, а французский CAC 0,01%. Stoxx 600 потерял 0.07% после роста на предыдущих двух сессиях. Европейский индекс базовых отраслей вырос на 1.3% после того как достиг самого высокого уровня с середины 2015 года на фоне роста цен на драгоценные металлы.
Единая валюта потеряла 0.1% против доллара США, достигнув самого низкого показателя за два года ранее. В этом месяце евро обесценился почти на 4% против основных торгово-взвешенных валют. Британский фунт стерлингов тем временем укрепился и давит на фондовый рынок на фоне обострившихся интересов к риску. Европа все еще рассчитывает на фискальные стимулы, которые помогут наладить работу инфраструктуры, и приведут к удорожанию акций базовых отраслей.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

 

[Мартин Геллер]

Фундаментальный анализ от NewForex: Азиатско-Тихоокеанский регион

На мировых рынках: азиатские акции растут, а доллар отступает, давая акциям США шанс возобновить подъем. Японские власти заявили об укреплении инвестиционной активности в регионе на $20.9 млрд. за июльско-сентябрьский квартал. Сильные производственные и потребительские данные из Соединенных Штатов укрепили аргументы в пользу более высоких процентных ставок.
Крупнейший в регионе индекс MSCI показал рост в 0.3%, в то время Nikkei вырос к самым высоким уровням с января. Индекс удерживается на еженедельном коэффициенте усиления в 2.8% и прибавил 7.6% со дня выборов в США. TSX в Канаде −0.04%, а ASX в Австралии +0.41% сегодня. Резкий всплеск доходности по облигациям способствует бегству капитала с формирующихся рынков. Доходность 2-летних облигаций казначейства подскочила к 6-1\2-летним максимумам в 1.1630 сегодня. 10-летние бумаги, тем временем, достигли 16-месячного макс. 2.417% на этой неделе, и остаются вблизи 2.4057 сегодня.
Доллар США вырос к восьмимесячным максимумам против иены сегодня и на 0.3% по сравнению со вчерашним закрытием на уровне 113.67. Всего доллар вырос на 2.5% против иены на этой неделе. Ожидается также, что японские потребительские цены, упавшие в октябре, получат отскок, поскольку более слабая иена приведет к росту расходов на импорт. Индекс доллара вырос на 0.5% на этой неделе, и почти на 4% с 8 ноября.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

Фундаментальный анализ от NewForex: Европа

В Европе рынки растут сегодня, находясь в недавних торговых диапазонах, поскольку основные сферы закрылись разнонаправленно: с приростом в области металлургических, а также горнодобывающих компаний и значительными потерями в сфере телекоммуникаций и альтернативно-энергетических областях производства.
Впрочем, европейские фондовые индексы закрылись на позитивной ноте с приростом в панъевропейском Eurofirst 300 на 0.3%. Цены на нефть остаются устойчивыми, так как инвесторы ожидают встречи Организации стран-экспортеров нефти (ОПЕК) на следующей недели, в ходе которой могут быть приняты меры для ограничения объемов предложения, что приведет к росту курса акций.
Единая валюта упала до самого низкого уровня с марта 2015 года ранее, но восстановилась на 0.2% сегодня к уровню $1.05685. Уолл-стрит был закрыт на праздник Дня Благодарения. Швейцарская крона стабильна, но ощутимо пострадала от того, что золото остается под давлением в эти дни, отступив на 0.6% к $1.17606 за унцию, что на 2.6% меньше чем на прошлой неделе. Британский фунт торгуется слабо и укрепился только против японской иены. Но в Британии мы ждем отчета по ВВП сегодня, который сможет отразить здоровье рынка на данный момент и прояснить инвестиционные перспективы соответственно.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

 

[Мартин Геллер]

Фундаментальный анализ от NewForex: Азиатско-Тихоокеанский регион

Американский доллар, а также доходность казначейских облигаций США показывают признаки ослабления сегодня, поскольку рынки все еще нерешительно реагируют на перспективы президентской политики Трампа, принимая во внимание неопределенность механизмов согласованности политико-экономического курса президента с Конгрессом. Таким образом, торговая неделя начинается осторожно, с доминирующей активностью в области традиционных классов активов в Европе, США и Азии.
Широчайший в регионе индекс MSCI добавил 0.57% сегодня, в то время как Nikkei в Японии потерял 0.14% на фоне укрепившейся иены. Американские акции получили ощутимый импульс к росту из-за медвежьих настроений в отношение доллара США прибавив от 0.34 до 0.39%. Австралийский ASX закрылся с потерями в 0.79%.
Американский доллар очевидный лидер падения сегодня, торгуется слабее всех основных конкурирующих валют, возглавляемых японской иеной, получившей значительный импульс к росту из-за склонности инвесторов хеджировать финансовые риски через этот инструмент. Ранее в пятницу основные индексы Уолл-стрит показали совокупный недельный рост к 17-летним максимумам. Саудовская Аравия сообщила в пятницу, что не будет присутствовать на переговорах ОПЕК о сокращении поставок сегодня, поэтому существуют опасения в отношение того, что производителям не удастся договориться о сокращении объемов предложения.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

Фундаментальный анализ от NewForex: Европа

Основные европейские фондовые индексы торгуются разнонаправленно сегодня, с негативной динамикой в странах ЕС и более позитивной в Швейцарии и Великобритании, получивших импульс к росту из-за неостывшего интереса к циклическим акциям, а также активам фармпроизводителей, с растущими среднесрочными перспективами для обоих секторов.
Общеевропейский Stoxx Euro 600 держится на уровне 0.1% роста, прибавив 1% на прошлой неделе, однако грядущее выступление официальных лиц Европейского центрального банка может подорвать перспективы укрепления стимулирующей политики на фоне благоприятного глобального воздействия на региональные циклические активы.
Европейская валюта растет тем временем, в преддверии официального выступления главы ЕЦБ Марио Драги, который может дать ориентиры по денежно-кредитной политики, которая, как ожидается, останется без изменений в ближайшем будущем. Швейцарский франк и британский фунт стерлингов торгуются слабо, тем временем, создавая благоприятные условия для роста акций.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

 

[Мартин Геллер]

Фундаментальный анализ от NewForex: Азиатско-Тихоокеанский регион

Доллар все еще остается на пути к сильнейшему двухмесячному приросту с начала 2015 года, подкрепленный ожиданиями в отношении того, что ФРС уж наверняка поднимет процентные ставки в грядущем месяце. Впрочем, американец ослаб в отношении своих ранних результатов из-за фиксации прибыли со стороны инвесторов.
Австралийские акции выросли на 0.1%, а канадские потеряли 0.4% сегодня. Азиатско-Тихоокеанский Индекс MSCI снизился на 0.2%. Промышленные металлы расширили ралли, спровоцировав долгожданный инфляционный импульс в мировой экономике. Фьючерсы на железную руду в Китае выросли до самого высокого уровня с начала 2014 года, а цинк коснулся девятилетних максимумов прежде чем закрыться на пятилетних. Фондовые рынки Уолл-стрит, тем временем, значительно ослабли с потерями от 0.28 до 0.56% по основным индексам.
Доходность по двухлетним казначейским облигациям достигла самого высокого уровня с начала 2010 года. Доллар движется выше иены на уровне 112.18, но фиксация прибыли тянула его вниз вплоть до 111.58, что свидетельствует о 7-% росте бакса против иены в этом месяце. На товарных рынках инвесторы с нетерпением ожидают встречу ОПЕК в среду, но отсутствие Саудовской Аравии вызывает сомнения в том, что производители смогут договориться о сокращении объемов поставок.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов

Фундаментальный анализ от NewForex: Европа

Фондовые рынки Европы демонстрируют признаки слабости, по большей части из-за банковского сектора, который ослаб под эгидой старейшего мирового банка Монте дей Паски в Италии, все более и более безнадежного и открывающего подозрения и опасения в отношении всего банковского сектора Европы
Общеевропейский Stoxx Euro 600 потерял на 0.8% к 339.83. Индекс региональных банков закрылся с потерями в 1.8%, показав самые крупные убытки среди отраслей. Цены на нефть, тем временем, остаются слабыми, поскольку инвесторы ожидают встречи ОПЕК в среду, в то время как Саудовская Аравия сообщила, что не сможет присутствовать на этой встрече. Промышленные товары, тем временем, растут на фоне сильнейшего китайского спроса, как в реальном, так и спекулятивном выражении.
EUR стабилен и торгуется выше JPY и AUD, в то время как GBP и CHF также демонстрируют высококонкурентную динамику по отношению к другим валютам. В целом же на рынках сегодня наблюдается сгущающаяся неопределенность в отношении глобальной тенденции, что заставляет инвесторов диверсифицировать риски путем приобретения разных классов активов. Политические риски сохранили евро стабильным, несмотря на ранний откат доллара. Единая европейская валюта торгуется на уровне $1.0606 после неудачной попытки достичь 11-дневного максимума $1.0686.

Аналитик компании NewForex
Алексей Вергунов