Аналитика от Dukascopy Bank

[Denis Dukascopy Bank]

NZD/USD торгуется около уровня 0,8600

Спойлер

"Общий итог: более разочаровывающее данные в США просто усиливают давление на курс новозеландского доллара."
- ANZ Bank (по материалам the New Zealand Herald)

​Перспективы пары
На прошлой неделе мы заметили, что пара делала некоторые коррекции; однако, в пятницу пара NZD/USD набрела на некий импульс около максимального уровня 4-го квартала 2013 года - 0,8543 и поднялась до недельной точки разворота РР 0,8608. Мы предполагаем, что значительный уровень 0,8600 может сдержать дальнейший рост и что он оттеснит пару ниже в сторону недельной поддержки S1 на уровне 0,8516. Несмотря на это, большинство технических индикаторов предрекает этой паре подъём.

Настроение трейдеров
Участники рынка SWFX в последнее время не унывают от замечательной динамики курса киви, так как 74% из них ожидает, что он снизится против доллара США. Тем временем процент ордеров, размещённых на приобретение доллара США стал выше - он сейчас на уровне 49%.

 

[Denis Dukascopy Bank]

USD/JPY столкнётся с уровнем 102,72/70

Спойлер

"Низкая волатильность на валютных рынках в общем должна быть умеренно благоприятной для кэрри-трейдов и косвенно для пары доллар/иена."
- Standard Chartered Bank (по материалам CNBC)

Перспективы пары
100-дневного скользящего среднего, похоже, недостаточно, чтобы остановить доллар США от падения. Однако, на отметке 102,72/70 находится уровень значительной поддержки (состоящий из месячной точки разворота РР, недельной поддержки S1 и 20-дневного скользящего среднего) и он должен быть в силах восстановить импульс к росту. Такое мнение также подкреплено техническими индикаторами, большинство из которых в настоящий момент указывают в сторону севера.

​Настроение трейдеров
Похоже, становится меньше желающих воспользоваться снижением доллара. Наоборот, всё меньше и меньше людей убеждает способность валюты восстановиться. За последние пять дней торгов процент длинных позиций, хоть он и по-прежнему существенный, снизился от 75% до 71%.

 

[Denis Dukascopy Bank]

USD/CHF ограничен уровнем 0,8940/23

Спойлер

"Данные по занятости подтвердили умеренные темпы восстановления экономики США, но ожидания рынка были слишком оптимистичными."
- Mizuho Securities (по материалам Bloomberg)

Перспективы пары
Зона сопротивления на уровне 0,8940/23, в основном сформированная месячным R1 и 100-дневным скользящим средним, вчера проявила свою жёсткость, отбросив пару USD/CHF под минимальные отметки за 2012 год на уровне 0,89. Теперь, если 55-дневное скользящее среднее не сможет удержать обменный курс и разжечь интерес к приобретению доллара, распродажа будет продолжаться, скорее всего, пока не будет достигнута месячная точка разворота РР на уровне 0,8813.

​Настроение трейдеров
Пока некоторые трейдеры начинают сомневаться в бычьих стремлениях пары USD/JPY, они намного более уверенны, что доллар США будет отставать от швейцарского франка. Во-первых, 74% открытых позиций - длинные. Во-вторых, 77% ордеров, размещённых в диапазоне 100 пунктов от спотовой отметки, нацелено на покупку доллара против франка.

 

[Denis Dukascopy Bank]

AUD/USD нарушает недельную R1 на 0.9328

Спойлер

«Данные по ипотечным займам продолжают тему укрепления австралийской экономики, что должно поддержать австралийский доллар».
- ANZ Bank New Zealand Ltd (по материалам Reuters)

Перспективы пары
Австралийский доллар продолжил дорожать против американского доллара с импульсом, который был набран вчера, и кажется, что он стабилизировался выше 0.93. На данный момент пара торгуется около недельной R2 на 0.9369 и настроена на приближение к 0.94, который не достигался с ноября. Мы полагаем, что пара может нарушить 0.94 и даже достигнуть месячную R1, однако, мы видим эту точку, как максимум.

Настроение трейдеров
Настроение рынка остается неизменных, так как медведи держат 72% всех открытых позиций по паре. В то же время, доля ордеров на покупку выросла с 33% до 42%.

 

[Denis Dukascopy Bank]

EUR/JPY отскакивает от 55-дневной SMA

Спойлер

«Банк Японии не стремится к опережающим действиям. Он думает, что факт того, что его баланс растет самыми быстрыми темпами в развитом мире, является достаточно агрессивным».
- AMP Capital Investors (по материалам MarketWatch)

Перспективы пары
В среду пара упала и почти достигла уровня 140, однако, она отскочила обратно, чтобы торговаться около недельной S1 на 140.78. Сегодня пара выросла немного и думает нарушить 141 иену, уровень, который находится впереди текущего уровня торговли около 55-дневной средней скользящей на 140.89. Мы думаем, что падение пары ниже 140 иен маловероятно, с другой стороны, мы ожидаем, что она наберет стоимость и нарушит сильный уровень 141.

Настроение трейдеров
Настроение к паре EUR/JPY возвратилось на уровень понедельника и сейчас имеется 56% медвежьих участников рынка SWFX. Что касается ордеров в диапазоне 100 пунктов от цены, ордера на продажу выросли с 41% до 60%.

 

[Denis Dukascopy Bank]

USD/JPY остаётся над 200-дневным SMA

Спойлер

"Доллар слаб. Действия Федерального комитета по открытым рынкам являются мягкими. Мы думали, что повышение процентных ставок произойдёт быстрее, но эти ожидания вряд ли оправдаются."
- Mizuho Bank (по материалам Bloomberg)

Перспективы пары
В то время как вчера казалось, что быки наконец-то взяли контроль над парой USD/JPY, сегодняшнее движение курса опровергло эту теорию. Тем не менее, основная поддержка остаётся нетронутой, а это означает, что шансы восстановления увеличились. Ближайший такой уровень находится на отметке 101.69 - месячной S1, но мы не должны исключать возможность дальнейшего понижения до 101.22/19,преодоление которого сведёт на нет долгосрочную бычью перспективу.

Настроение трейдеров
Разница между быками и медведями остаётся на том же уровне. На данный момент 71% трейдеров считают, что доллар удорожает по отношению к йене, а 29% считают иначе. В то же время доля ордеров ,выставленных на покупку, увеличилась с 69% до 76%.

 

[Denis Dukascopy Bank]

USD/CHF движется к 0.865

Спойлер

"Наш взгляд на 2014 год - это крупное ралли доллара США, которое основывается на ускорении роста экономики США и повышении ставок."
- Credit Agricole (по материалам CNBC)

Перспективы пары
Медвежья тенденция USD/CHF, похоже, не подверглась какому-либо влиянию поддержек, которые она нарушила за последние три дня. В связи с этим, скорее всего, что пара продолжит наращивать медвежье настроение в пределах 12-месячного нисходящего клина. Таким образом, есть веские основания полагать, что доллар США не приостановится, пока не столкнётся с нижней границей фигуры, предположительно, где-то вблизи 0.8650.

Настроение трейдеров
Три из четырёх трейдеров рассчитывают, что доллар вырастет в цене по отношению к франку. По сравнению со вчерашним курсом, он вырос на пять процентных пункта. Доля ордеров, выставленных на покупку, растёт быстрым темпом - за последние 24 часа она увеличилась с 53% до 70%.

 

[Denis Dukascopy Bank]

GBP/USD отступает от февральского максимума

Спойлер

"Правда в том, что Банк Англии, так же как и всякий другой ведущий мировой ценробанк, будет обязан удостоверится, что оздоровление экономики несомненно и что план восстановления прижился, прежде чем будет спровоцировано обратное движение уровня процентных ставок."
- Spotlight Ideas (по материалам MarketWatch)

Перспективы пары
Как и ожидалось, первоначальная проверка сопротивления на 1.6822/1.6786 оказалась неудачной. Учитывая силу области предложения, это может привести к падению до линии поддержки восходящего тренда на 1.6541/27, где валютная пара также столкнётся со 100-дневным простым скользящим средним. Тем не менее, мы должны отметить, что вблизи месячной точки разворота есть значительное скопление поддержек, которые могут оказаться существенными в предстоящие недели.

Настроение трейдеров
Отсутствие изменчивости в курсе отразилось на распределении между длинными и короткими позициями, которое осталось таким же, как и вчера - 38% и 62% соответственно. Что касается ордеров, то количество тех, что выставлены на покупку и продажу практически одинаково - 48% и 52% соответственно.

 

[Denis Dukascopy Bank]

EUR/USD приближается к 1.39

Спойлер

"Тот факт, что евро недавно вырос безо всякого сопротивления, указывает на то, что слабость доллара ведёт нынешний тренд валют. При нормальных условиях рынок не проигнорировал бы намёки ЕЦБ на то, что евро находится на слишком высоком уровне."
- Brown Brothers Harriman (по материалам CNBC)

Перспективы пары
EUR/USD продолжает расти. Пара только что преодолела недельное R2 и вскоре столкнётся с линией сопротивления нисходящего тренда, которая соединяет вершины последних шести лет. Вдобавок к этому ещё есть сопротивление восходящего тренда, которое может быть прочерчено через максимумы, достигнутые в течение двух последних лет. Таким образом, в то время как мы не можем полностью исключить вероятность ралли до максимумов 2011 года, вероятность такого события все же крайне мала.

Настроение трейдеров
Трейдеры продолжают наращивать короткие позиции, но евро продолжает идти вверх. Доля быков уже достигла 71%, что обычно является высоким процентом для пары EUR/USD. В то же время значительной разницы между ордерами, выставленными на покупку и продажу, нет.

 

[Denis Dukascopy Bank]

USD/CAD близится к 100-дневному скользящему среднему

Спойлер

"Они по-прежнему ждут, что более слабая валюта действительно проникнет в сектор экспорта, а это осуществлялось медленно."
- CIBC World Markets (по материалам Reuters)

​Перспективы пары
На прошлой неделе пара колебалась между отметок 1,1000 и 1,0860; однако, в конце недели она закрылась почти на том уровне открытия. На этой неделе доллар вновь обвалился ниже 100-дневного скользящего среднего; тем не менее, мы считаем, что пара нарушит его и приблизится к основному уровню 1,1000. Краткосрочные технические индикаторы говорят о том, что пара снизится и мы также полагаем, что возможно отступление; хотя, после снижения до месячной поддержки S1 ожидается подъём.

Настроение трейдеров
Подавляющее большинство (75%) участников рынка верит, что доллар восстановит собственную бычью тенденцию и его курс вырастет по отношению к луни. Касательно ордеров, размещённых в 100 пунктах от спотовой отметки - 60% нацелено на покупку.

 

[Denis Dukascopy Bank]

NZD/USD торгуется под отметкой 0,87

Спойлер

"Пара NZD/EUR выглядит готовой к рикошету в начале этой неделе ввиду негативных для EUR комментриев президента Драги, что прозвучали на выходных."
- Bank of New Zealand (по материалам the New Zealand Herald)

Перспективы пары
Киви консолидируется около недельной отметки РР на уровне 0,8669 после прошлой недели, когда пара установила новый максимум более, чпм за три года, на уровне 0,8745. От этой валютной пары мы ожидаем мевдежьей динамики, так как с нашей точки зрения она переоцененная. Вероятнее всего, пара могла бы снизиться до основного уровня и линии недельной поддержки S1 в области 0,8600/0,8593; однако, технические индикаторы предполагают, что пара вырастет.

​Настроение трейдеров
Медвежья сторона в открытых позициях сегодня вернулась к уровню 73%; снизившись от 75%, отмеченных в пятницу. В отношении ордеров, размещённых в 100 пунктах от спотовой отметки, сейчас присутствует намного больше приказов на покупку - 61% против 48% в пятницу.

 

[Denis Dukascopy Bank]

GBP/USD может перепроверить февральский максимум

Спойлер

"Роман инвесторов с Великобританией до сих пор не подошёл к концу."
- IronFX (по материалам Reuters)

Перспективы пары
Несмотря на то, что фунт только что столкнулся с максимумом февраля, распродажа на этом уровне оказалась краткосрочной. Соответственно, если недельная РР на уровне 1.6704 сегодня останется нетронутой, существует повышенный шанс перепроверки 1.6822. Если сопротивление сдастся под давлением от покупки, максимум 2009 года на 1.70 останется незащищённым. Тем не менее, учитывая то, что он укрепляется недельным и месячным уровнями R2, в дальнейшем будет сложно вырасти.

Настроение трейдеров
Никакой активности со стороны обменного курса не наблюдалось, но доля трейдеров, ожидающих, что фунт потеряет в цене упала, а именно с 60% до 58%. В то же время доля ордеров, выставленных на покупку, выросла с 55% до 69%.

 

[Denis Dukascopy Bank]

EUR/USD проверяет месячную РР

Спойлер

"Марио Драги сейчас сфокусирован на евро."
- DailyFX (по материалам MarketWatch)

Перспективы пары
EUR/USD вчера не удалось закрыть разрыв и вместо этого она торгуется у нижней границы месячной точки разворота на 1.3815. Дополнительная поддержка, созданная 20 и 55-дневными SMA, находится на 1.3789/83. Но, скорее всего, валютная пара опустится в сторону линии поддержки восходящего тренда на 1.37, даже несмотря на то, что большинство технических индикаторов на недельном и месячном тайм-фреймах, указывают на aрост.

Настроение трейдеров
Несмотря на то, что относительное количество коротких позиций на рынке уменьшилось, между быками (34%) и медведями (66%) по-прежнему существует значительная разница, и настроение по отношению к EUR/USD остаётся медвежьим.

 

[Denis Dukascopy Bank]

AUD/USD достигает недельной точки разворота на 0.9366

Спойлер

«Как вы подходите к уровню 95, вы видите, как структурные медведи австралийского доллара возвращаются обратно на рынок».
- UBS AG (по материалам Bloomberg)

Перспективы пары
Вчера австралийский доллар не смог нарушить месячную R1 на 0.9412 и это вылилось в падение ниже 0.9350, однако сегодня пара начала медленно расти и пытается нарушить недельную точку разворота на 0.9366. Мы ожидаем, что пара будет падать, так как месячная R1 доказала, что является сильным сопротивлением и не видим нарушения этого уровня парой в ближайшее время. Падения может дойти до 20-дневной средней скользящей и недельной S1 на 0.9300/0.9271.

Настроение трейдеров
Разница между количеством длинных и коротких позиций по паре AUD/USD выросла с последнего отчета – 30% и 70%, соответственно. Что касается ордеров в диапазоне 100 пунктов от цены, то сейчас там имеется ещё больше ордеров на покупку - 75%.

 

[Denis Dukascopy Bank]

EUR/JPY торгуется выше 100-дневной SMA

Спойлер

«Данные из Китая не оказались катастрофой и это вдохновляет, что вместе с ростом фондовых рынков и комментариями Банка Японии, вероятно, влияют на иену».
- Canadian Imperial Bank of Commerce (по материалам Bloomberg)

Перспективы пары
Сегодня мы видели нарушением парой 100-дневной и 55-дневной средних скользящих на 141.10/20 и сейчас она торгуется около 20-дневной средней скользящей на 141.40. Рост единой валюты был остановлен месячной точкой разворота на 141.70, однако, мы ожидаем, что пара продолжит атаковать уровень сопротивления. Технические индикаторы остаются, в большинстве своем, бычьими, и по нашему мнению, валютная пара должна поддерживаться 55-дневной и 100-дневной средними скользящими в ближайшем будущем.

Настроение трейдеров
Настроение трейдеров к валюте 18-ти стран выросло, так как она выросла сегодня, и достигло 48%. Что касается ордеров, они достигли 48%.

 

[Denis Dukascopy Bank]

USD/CAD с небольшими изменениями

Спойлер

"Если посмотреть на картину за последние несколько недель, луни вполне удовлетворяет торговля в диапазоне C$1.10 и он неплохо разместился в ценовом канале около того уровня. В ближайшее время я не думаю, что произойдут перемены".
- KnightsbridgeFX.com (по материалам Reuters)

Перспективы пары
У пары USD/CAD мало что изменилось и она постоянно торгуется над 100-дневным скользящим средним на уровне 1,1006. Трейдеры кажутся неуверенными на счёт того, стоит ли инвестировать в эту валютную пару, поскольку в последние дни она колеблется в диапазоне 50 пунктов. В краткосрочной перспективе мы ожидаем, что доллар США останется без изменений на текущем уровне; однако, в долгосрочной перспективе мы прогнозируем, что он укрепится, так как у него есть хорошая поддержка со стороны 20- и 100-дневного скользящего среднего и максимальных отметок за 2009 год около уровня 1,10.

​Настроение трейдеров
Настроение по отношению к доллару становится всё менее бычьим, поскольку процент коротких позиций, открытых в паре USD/CAD, снизился от 69% до 66% со вчера. Относительно ордеров, размещённых в 100 пунктах от спотовой отметки, 49% нацелено на покупку.

Спойлер

 

[Denis Dukascopy Bank]

NZD/USD поднимается до недельной точки РР

Спойлер

"В понедельник киви немного снизился и попал под давление после публикации цифр ИПЦ (индекса потребительских цен), что не оправдали ожиданий".
- OMF (по материалам the New Zealand Herald)

Перспективы пары
Сегодня валютная пара NZD/USD приблизилась к недельной точке РР на уровне 0,8615 и таким образом она также нарушила основной уровень 0,86. Похоже, что месячная точка РР пока является достаточно сильной поддержкой и снижение под неё в ближайшем будущем маловероятно. С нашей точки зрения, подняться до недельного сопротивления на уровне 0,8668 будет трудно; однако, многое будет зависеть от уровня закрытия пары. Если паре удастся закрыться над недельной точкой РР, тогда она могла бы подняться дальше.

Настроение трейдеров
Разрыв между количеством длинных и коротких позиций, открытых в паре NZD/USD остаётся прежним уже пятый день подряд на уровне 28%.

Спойлер

 

[Denis Dukascopy Bank]

GBP/USD пробует пройти февральский максимум

Спойлер

"В данной ситуации фунт, скорее всего, останется в узком диапазоне, но он будет чувствителен к продвижению выше 1.6870 и 1.2240 против доллара и евро соответственно, что может вызвать очередное ралли фунта."
- Investec (по материалам Reuters)

Перспективы пары
Вчерашний набег GBP/USD в зону над февральским максимумом не был плодотворным и сопротивление на 1.6822/14 по-прежнему остаётся нетронутым. Но распродажи не последовало, а большинство технических индикаторов на данный момент являются бычьими, а это означает, что этот уровень может быть преодолён в ближайшее будущее, несмотря на его устойчивость в течение двух последних месяцев. В этом случае ралли может растянуться вплоть до максимумов 2009 года на 1.70.

Настроение трейдеров
Пять дней назад преимущество коротких позиций (58%) над длинными (42%) было минимальным, но на данный момент они составляют подавляющее большинство, а именно 74%. В то же время распределение между ордерами, выставленными на покупку и продажу является 40% к 60% соответственно.

Спойлер

 

[Denis Dukascopy Bank]

EUR/USD остаётся ниже месячной РР

Спойлер

"Нам нравится доллар по той причине, что мы видим растущий импульс от данных и приятное удивление от более сильных показателей."
- Westpac (по материалам Bloomberg)

Перспективы пары
Несмотря на то, что недавно месячная точка разворота была нарушена, медвежья тенденция всё таки не набрала обороты и EUR/USD вернулась к 1.3815. Если сопротивление будет пройдено, то следующей целью, скорее всего, будет линия нисходящего тренда на 1.39. Тем не менее, если предложения окажется достаточно, чтобы предотвратить дальнейший рост, то ожидается, что 100-дневной SMA и линия восходящего тренда вблизи 1.37 будут следующими, которые подвергнутся проверке в ближайшие недели.

Настроение трейдеров
Ожидания рынка по отношению к евро остаются такими же - 36% из них являются бычьими, а 64% - медвежьими. Что касается ордеров, то доля тех, что выставлена на продажу, вновь упала и теперь составляет 60%.

Спойлер

 

[Denis Dukascopy Bank]

GBP/USD подтверждает сопротивление на 1.6822/14

"На собрании [Банка Англии] было объявлено о росте зарплат и более длительном восстановлении, а также об укреплении стерлинга. Так что мы можем увидеть восстановление стерлинга."
- Western Union (по материалам Reuters)

Перспективы пары
Несмотря на то, что сперва казалось, что сопротивление на 1.6822/14 будет пройдено, затем, днём, медведи отодвинули GBP/USD от февральского максимума. Однако, до тех пор, пока курс не упадёт ниже ближайшей поддержки, как например недельная РР и 20-дневное SMA, что было бы медвежьим знаком, технические индикаторы указывают на то, что фунт сохранит бычий потенциал и сможет достичь 1.70, если месячное R1 и февральский максимум отреагируют на давление от покупку.

Настроение трейдеров
Распределение между быками и медведями, по сравнению с предыдущим отчётом, не изменилось - 26% позиций являются длинными, а 74% короткими. В то же время разрыв между ордерами, выставленными на покупку (39%) и продажу (61%) в пределах 50 пунктов от спота, вырос.